De Amerikaanse afdeling van Shinhan Financial moet het toezicht op het witwassen van geld versterken

Shinhan Bank America heeft geen beschuldigingen van ondeugdelijke bankpraktijken of wetsovertredingen toegegeven noch ontkend, aldus het bevel, dat werd uitgevaardigd met toestemming van Shinhan Bank America. De FDIC heeft in 2017 een soortgelijk bevel uitgevaardigd waarin verbeteringen in de interne controles van de bank worden geëist. Het bureau zei dat het rapport voor 2021 vertrouwelijk is.

Een vertegenwoordiger van de bank zei dat het niet gepast zou zijn om commentaar te geven op een lopende zaak.

Shinhan Financial Group, de uiteindelijke moedermaatschappij van Shinhan Bank America, is volgens het meest recente jaarverslag een van de grootste financiële conglomeraten van Zuid-Korea met het equivalent van $ 486 miljard aan activa in 2021. 

Shinhan Bank America heeft 15 vestigingen in de VS, voornamelijk in plaatsen met een relatief grote Koreaanse bevolking, waaronder New York, Californië, Texas en Georgia. 

Het FDIC-bevel vereist dat Shinhan Bank America een derde partij inhuurt om het beheer en de personeelsbezetting van haar AML-programma te herzien, en geeft de raad van bestuur van de bank opdracht om haar toezicht op het programma onmiddellijk te vergroten. Bovendien kreeg Shinhan de opdracht om ervoor te zorgen dat het zijn risico's nauwkeurig heeft ingeschat en om zijn interne controles te herzien.

De FDIC beval Shinhan Bank America ook om een ​​effectief trainingsprogramma op te zetten om haar personeel op te leiden over het AML-beleid en om haar monitoringsysteem voor verdachte activiteiten te valideren. De bank moet transacties vanaf september 2020 beoordelen op verdachte activiteiten en kan worden bevolen om transacties die dateren uit 2017 te beoordelen.

Gu Seon Song, de voormalige chief audit executive van Shinhan Bank America, klaagde de bank vorig jaar in New York aan omdat hij hem zou hebben ontslagen nadat hij weigerde de zwakke punten in het AML-programma van de bank te bagatelliseren. 

De heer Song zei in zijn rechtszaak dat de toenmalige CEO van Shinhan Bank America eiste dat hij de conclusie van een intern auditrapport zou wijzigen dat Shinhan Bank America een onbevredigend AML-programma had. 

Dat rapport, dat werd opgesteld na het bevel van de FDIC uit 2017, schreef de vermeende problemen toe aan ongepast managementtoezicht en een hoog personeelsverloop in het kantoor dat toezicht hield op het programma, zei de heer Song. 

De heer Song zei dat hij het negatieve rapport later had ingediend bij een FDIC-examinator en vervolgens werd ontslagen. Hij klaagde de bank aan op grond van een Amerikaanse wet die bankpersoneel beschermt tegen represailles als ze klokkenluiden. 

Die rechtszaak loopt nog. Shinhan Bank America heeft in een juridische aanvraag de aantijgingen van de heer Song ontkend over het geven van instructies aan de heer Song om het auditrapport te wijzigen en dat hij werd ontslagen omdat hij het rapport aan de FDIC had verstrekt. 

Een advocaat van meneer Song reageerde niet op een verzoek om commentaar.

Schrijf naar Richard Vanderford op [e-mail beveiligd]