Hoe bevordert Bewijs van Reserves transparantie?

GESPONSORDE POST *

Proof of Reserves is hoe gecentraliseerde crypto-uitwisselingen klanten de details van hun reserves kunnen verstrekken. Het helpt hen om te bewijzen dat ze de activa bezitten die ze claimen. 

Proof of Reserves toont een nauwkeurig beeld van de reserves van een beurs door middel van de Merkle tree-auditmethode. Merkle-boom Bewijs van reserves is een gestructureerde database die het rekeningsaldo bevat van alle on-chain wallet-adressen. Met behulp van deze gegevens kunnen de gebruikers verifiëren of de beurzen voldoende activa bevatten. HbR bevordert dus wel transparantie, maar “Gedeeltelijk”.

De beurzen voeren een of twee keer per jaar een controle op het bewijs van de reserves uit. Het is dus niet gegarandeerd dat de uitwisseling het hele jaar door de reserves vasthoudt. De reserves kunnen worden misbruikt zodra de audit is voltooid. Zodra de momentopname is gemaakt, kan het geld worden overgemaakt naar andere portefeuilles. Frauduleuze uitwisselingen kunnen geld lenen om de audit te doorstaan ​​en het geld teruggeven zodra de audit is voltooid. Het probleem met deze methode is de behoefte aan een bewijs van aansprakelijkheid. Zelfs als de uitwisseling een 1: 1-ondersteuning heeft voor alle cryptocurrencies of zelfs meer, de verplichtingen van het bedrijf mogen de activa niet overschrijden. 

Problemen die zich voordoen wanneer de verplichtingen groter zijn Activa

Als de passiva de vorm hebben van leningen, hebben de crediteuren voorrang om toegang te krijgen tot fondsen als de uitwisseling faillissement aanvraagt. Als de activa alleen voldoende zijn om de fondsen van grote schuldeisers terug te vorderen, lopen de individuele gebruikers het risico hun fondsen te verliezen. Bovendien, als de beurzen de middelen van gebruikers misbruiken om hun verplichtingen om welke reden dan ook te vereffenen, riskeert het insolventie.

Vauld, BlockFi, Celsius, Gemini Earn, Genesis en FTX zijn de uitwisselingen met een geschiedenis van pauzerende opnames, wat resulteert in het vergrendelen van het geld van gebruikers. Er zijn kansen dat de uitwisseling de opnames voor een bepaalde periode onderbreekt. Dit kan chaos veroorzaken onder de gebruikers, aangezien er geen gegarandeerd tijdsbestek is om de liquiditeit te vergroten.

Bewijs van verplichtingen is even essentieel als bewijs van reserves. Bij de meeste uitwisselingen die opnames pauzeren, kunnen gebruikers nog steeds niet bepalen of ze hun geld zullen terugkrijgen. Daarom moet de beurs meer reserves hebben dan zijn passiva. 

Wat is essentieel voor een audit van het bewijs van reserves?

Een redelijke verhouding tussen reserves en passiva is essentieel voor de veiligheid van klantenfondsen. De verhouding Reserves to Liabilities wordt berekend door Total Assets Owned (on/off-chain) te delen door Total Liability and Contingencies. 

Jesse Powell, de CEO van Kraken, heeft bezorgdheid getoond over dezelfde kwestie. Hij stelt verder voor dat een audit van het bewijs van reserves het volgende moet bevatten:

1. Som van klantverplichtingen.
2. Door de gebruiker verifieerbaar cryptografisch bewijs dat elk account in de som is opgenomen.
3. Handtekeningen die bewijzen dat de bewaarder controle heeft over de portefeuilles.

Het HbR geeft alleen tijdige attesten af, maar vermeldt niet de herkomst van de gelden. Uitwisselingen kunnen het geld lenen om de audit te doorstaan, en zodra de audit is uitgevoerd, zullen ze het geld overmaken. Daarom zijn portemonnee-adressen van de beurs ook nodig voor de gebruikers om de bron van alle geldstromen te verifiëren.

Hoe vaak worden Bewijs van Reserves bijgewerkt?

De audit van een onderneming vindt jaarlijks of halfjaarlijks plaats. Sommige uitwisselingen bieden realtime verificatie op hun websites zodat de gebruikers de bewijs van reservesaldo.

Een HbR-audit zorgt dus voor transparantie in de vorm van Bewijs van Reserves; het solvabiliteitsprobleem blijft echter bestaan. Uitwisselingen moeten ook een bewijs van passiva leveren, en alleen een redelijke verhouding tussen reserves en passiva kan de solvabiliteit van de beurs garanderen. 

* Dit artikel is betaald. De cryptonoom heeft het artikel niet geschreven en heeft het platform ook niet getest.