FTX en Tron hebben een zeer verdacht opnameschema gelanceerd

Sommige FTX-gebruikers kunnen nu hun geld van de beurs opnemen, maar alleen door 80% van de waarde van hun portefeuille af te staan ​​aan arbitrageurs.

Een deal met de duivel

FTX heeft een twijfelachtig reddingsplan voor sommige van zijn gebruikers.

De instortende crypto-uitwisseling aangekondigd vandaag dat het een overeenkomst had bereikt met de Tron-blockchain om houders van TRX, BTT, JST, SUN en HT - de belangrijkste munten van het Tron-ecosysteem - toe te staan ​​hun tokens om 18:30 UTC uit FTX terug te trekken. 

Geruchten over Tron's betrokkenheid begon gisteren laat te circuleren en de officiële aankondiging stuurde de tokens in prijs op de beurs. Op het moment van schrijven handelt TRX op FTX voor $ 0.32, BTT voor $ 0.00000382, JST voor $ 0.17, SUN voor $ 0.029 en HT voor $ 29.8, hoewel de prijzen snel evolueren. Dit zijn aanzienlijk verschillende prijzen van de offertes die buiten de beurs worden gevonden: op Binance, TRX handelt voor $ 0.05 en BTT voor $ 0.00000073, en op Huobi Global JST ruilt voor $ 0.023, ZO Voor $ 0.0057 en HT voor $ 6.35. 

Dit betekent dat FTX-gebruikers, als ze hun geld willen opnemen, moeten accepteren om Tron-munten van FTX te kopen tegen een aanzienlijke opslag (respectievelijk 540%, 423%, 639%, 408% en 369%) in vergelijking met de prijs waartegen ze ze op solvabiliteitsbeurzen kunnen verkopen. Met andere woorden, ze kunnen hun geld alleen van FTX opnemen als ze vrijwillig een verlies nemen dat varieert van 78% tot 86%.

Erger nog, het lijkt erop dat Tron voorlopig slechts $ 13 miljoen aan geld in de boeken van FTX zal steken, wat betekent dat er geen garanties zijn dat gebruikers hun geld kunnen opnemen, zelfs als ze de munten tegen exorbitante prijzen kopen. 

Het schema biedt uiteraard enorme arbitragemogelijkheden voor alle market-makers met toegang tot de orderboeken van FTX, omdat het hen in staat stelt om "goedkope" Tron-tokens te kopen van solvabiliteitsbeurzen en deze tegen veel hogere prijzen aan FTX-klanten te verkopen. Alameda Research - het kwantitatieve handelsbedrijf opgericht door FTX-CEO Sam Bankman-Fried - staat namelijk bekend om zijn specialisatie in arbitrage.

Waar het uiteindelijk om gaat, is dat FTX misschien probeert om het gat van 9.4 miljard dollar in zijn balans gedeeltelijk te dichten door zijn eigen gebruikers te dwingen ongeveer 80% van hun portefeuille af te staan ​​aan de arbitrageurs die het heeft ingesteld (zonder garantie dat ze dat zullen doen). hun geld kunnen opnemen). Het is opmerkelijk dat hoewel FTX het Tron-schema slechts een uur geleden aankondigde, de vijf geselecteerde munten sinds 05:00 of 06:00 UTC - afhankelijk van de token - of ongeveer 11 of 12 uur vóór de aankondiging tegen mark-up prijzen zijn verhandeld . 

Het zou daarom heel natuurlijk zijn om te vermoeden dat FTX doelbewust de prijs van zijn tokens opdrijft, dat het insiders een voorsprong gaf, of beide. Het vermoeden wordt verergerd door: gegevens aan de ketting wat aangeeft dat geselecteerde FTX-gebruikers geld mochten opnemen via het Ethereum-netwerk. Het duurde meer dan twee uur voordat het officiële FTX-account verduidelijken dat deze opnames zijn ingeschakeld voor bepaalde Bahamaanse klanten in overeenstemming met de voorschriften van dat land. FTX heeft zijn hoofdkantoor in de Bahama's.

Disclaimer: op het moment van schrijven was de auteur van dit stuk eigenaar van BTC, ETH en verschillende andere cryptocurrencies.