Adviseurs merken op: ondanks een stijging van de consumentenprijzen in januari die in vier decennia niet is gezien, klampen beleggers zich hardnekkig vast aan kasposities of kasequivalenten zoals cd's, volgens een nieuw onderzoek van UBS. Die bevinding komt natuurlijk te midden van redelijke zorgen over de volatiliteit van de markt, maar adviseurs kunnen klanten eraan herinneren dat kasreserves over het algemeen een verliezer zijn in tijden van stijgende inflatie, en vervolgens bepalen hoe een deel van dat geld kan worden toegewezen aan langetermijndoelen, volgens naar
UBS
'Jason Draho.
In andere meest gelezen artikelen over vermogensbeheer deze week:
Crypto zonder de munten. Wanneer het onderwerp crypto ter sprake komt, zullen de meeste mensen denken aan Bitcoin, misschien Ether, of munten in het algemeen, maar er zijn tal van opkomende bedrijven die betrokken zijn bij het bouwen van het crypto-ecosysteem zonder een echte valuta aan te bieden. Adviseurs moeten hun huiswerk doen, maar er zijn potentiële aandelenwaarden in vermogensbeheerders en marktplaatsen, evenals de technologiegerichte spelers zoals Block (voorheen Square) die handel vergemakkelijken en gerelateerde diensten aanbieden.
JP Morgan verliest arbitrage. Vijf jaar later
JP Morgan
ontsloeg een adviseur in een geschil over notariële archieven, een arbitragepanel kende de voormalige werknemer $ 1.4 miljoen toe en stemde ermee in de reden voor zijn beëindiging in het openbare register te wijzigen. De adviseur, die na zijn ontslag moeite had om werk te vinden, wierp tegen dat hij niet op de hoogte was van de regel van JP Morgan tegen het notarieel laten vastleggen van cliëntdocumenten zonder dat de cliënt aanwezig was.
Het verlies van Citi, de winst van Merrill. Merrill Lynch heeft een adviseurspraktijk aangeworven die $ 5.5 miljard aan activa beheert van Citi Private Bank, een staatsgreep voor het draadhuis omdat het een team binnenhaalt dat $ 24 miljoen aan jaarlijkse inkomsten binnenbrengt. Het team, dat werkt met zeer vermogende klanten, zal toetreden tot de divisie voor privévermogensbeheer van Merrill in Miami, een belangrijke markt voor het wirehouse.
De problemen met de naleving van CRS gaan door. De Securities and Exchange Commission heeft met een tiental adviseurs en makelaars een vergoeding verrekend voor het niet voldoen aan de eis om een samenvatting van de klantrelatie in te dienen en te verspreiden, bekend als Form CRS. De aankondiging brengt het totale aantal bedrijven dat de toezichthouder heeft gepakt voor het niet naleven van formulier CRS op 42, wat aangeeft dat adviseurs en makelaars nog steeds worstelen met de indieningsvereiste, die werd ingevoerd samen met de norm voor advies over het beste belang van de verordening.
Wat cliënten adviseurs kunnen leren. Elke adviseur weet dat een belangrijk deel van hun werk bestaat uit het delen van kennis en het opleiden van hun klanten, maar het is tweerichtingsverkeer. In de Big Q-functie van deze week delen topadviseurs een deel van de wijsheid die ze hebben opgedaan door hun werk met klanten, waaronder de emotionele uitdagingen van de voorbereiding op pensionering, de waarde van kortetermijndenken en het belang van het niet maken van aannames.
Welke groep investeerders is het meest geïnteresseerd in een positieve impact met hun kapitaal? Het is misschien wel het rijkste segment, op basis van wat John Mallory, co-head van Global Private Wealth Management at
Goldman Sachs
,
vertelde Barron's Advisor in onze wekelijkse Q&A. Van de 500 grootste klanten vorig jaar had de helft minstens één 'impactgerelateerde investeringsstrategie' in hun portefeuille, zegt hij. Mallory besprak ook de groeiende honger van klanten naar alternatieve beleggingen, Goldman's plannen om de vermogensbeheeractiviteiten in het buitenland te laten groeien en klanten te helpen bij het navigeren door de grote vermogensoverdracht.
Hebben een geweldig weekend.
Schrijven aan [e-mail beveiligd]
Bron: https://www.barrons.com/advisor/articles/weeks-best-hanging-on-to-cash-51645217689?siteid=yhoof2&yptr=yahoo