Aandelenkoers stijgt als Roku de verwachtingen overtreft

Key afhaalrestaurants

• Het aandeel van Roku steeg donderdag met 11% nadat het bedrijf op 15 februari zijn winstrapport had vrijgegeven
• Het bedrijf rapporteerde in het vierde kwartaal een omzet van $ 4 miljoen, een stijging ten opzichte van de verwachte $ 867.4 miljoen
• Het management waarschuwde dat economische factoren in 2023 voor uitdagingen zouden kunnen zorgen, maar verwachtte een positieve aangepaste EBITDA voor het volledige jaar 2024

Roku behaalde verrassende Q4 2022-inkomsten die de verwachtingen overtroffen, aangezien het bedrijf groei in zijn platformactiviteiten rapporteerde. In het voorgaande kwartaal waarschuwde Roku investeerders dat het bedrijf te maken had met een zwakker dan verwacht Q4-resultaat.

Destijds dacht het management dat inflatiedruk en vertragingen in de reclame voor uitdagingen zouden zorgen. Gelukkig waren hun prognoses onnauwkeurig en overtrof het bedrijf de verwachtingen.

Kan Roku zijn winning streak voortzetten en wat betekenen de projecties van het bedrijf voor investeerders? We zullen kijken naar het winstrapport en waar het aandeel in 2023 naartoe zou kunnen gaan.

De markt is de laatste tijd volatiel, maar beleggers kunnen winnende portefeuilles creëren door gebruik te maken van tools die gebruikmaken van kunstmatige intelligentie (AI). Jij kan Q.ai downloaden om vandaag nog uw portefeuille op te bouwen met gebruiksvriendelijke Investment Kits.

Wat is Roku?

Roku is in 2002 opgericht door Anthony Wood en verkoopt verschillende digitale mediaspelers gericht op streaming. Het levert ook advertentiediensten en heeft zijn hardware en software in licentie gegeven aan andere bedrijven.

Oorspronkelijk werden Roku-tv's vervaardigd in samenwerking met tv-makers en Roku leverde alleen de software. In januari 2023 kondigde het bedrijf echter aan dat het zijn eigen tv's zou gaan maken om aan consumenten te verkopen.

Belangrijkste cijfers uit het inkomstenrapport

Het inkomstenrapport van Roku bevatte een paar ups en downs. Het management verklaarde: "Hoewel de cyclische economische druk ons ​​bedrijf beïnvloedt, blijven twee dingen waar: de langdurige trend die ons bedrijf ondersteunt, blijft intact, en de combinatie van onze schaal, betrokkenheid en innovatiepositie Roku is uitzonderlijk goed om te profiteren wanneer de markt herstelt."

Het aantal actieve rekeninghouders groeide van 65.4 miljoen in het derde kwartaal naar 70 miljoen in het vierde kwartaal. Ter vergelijking: concurrent Tubi bereikte slechts 64 miljoen maandelijkse actieve gebruikers.

De platformomzet steeg met 5% tot $ 731.3 miljoen, voornamelijk als gevolg van de verkoop van advertenties. Helaas daalde de verkoop van apparaten met 18% tot $ 135.8 miljoen.

In de toekomst voorspelt Roku een totale omzet van $ 700 miljoen in het eerste kwartaal van 1, ondanks verschillende "macro-onzekerheden" en inflatoir uitdagingen die het vermeldde in zijn brief aan de aandeelhouders. Deze projectie is hoger dan de schatting van Wall Street van $ 692 miljoen.

Wat heeft de toekomst in petto voor Roku?

De komende jaren voor Roku kunnen het bedrijf maken of breken. Hoewel het winstrapport van dit kwartaal positief was, wachten de meeste investeerders op winstgevendheid in het bedrijf.

In de brief aan de aandeelhouders zeiden Chief Executive Anthony Wood en Chief Financial Officer Steve Louden: “Door een combinatie van beheersing van de bedrijfskosten en omzetgroei, zetten we ons in voor een pad dat positieve aangepaste EBITDA (winst vóór rente, belastingen, afschrijvingen en amortisatie) oplevert. ) voor het volledige jaar 2024.”

Toekomstige vooruitzichten waren ook positief en het bedrijf is op zoek naar een comeback.

Wat gebeurt er met Roku-aandelen?

Het Roku-aandeel is sinds het begin van het jaar met meer dan 70% gestegen, maar de afgelopen 51 maanden met ongeveer 12% gedaald. In het rapport rapporteerde het bedrijf een driemaandelijks nettoverlies van $ 237 miljoen of $ 1.70 per aandeel. Analisten rekenden op een verlies van $ 1.72 per aandeel.

Bovendien voorspelden analisten een verlies op basis van aangepaste inkomsten van $ 131 miljoen, maar Roku boekte een beter resultaat van $ 95.2 miljoen. Zelfs de omzet steeg tot $ 867 miljoen vergeleken met $ 865 miljoen in het voorgaande jaar, beter dan analistenvoorspellingen van $ 803 miljoen.

Hoewel de aandelenkoers van Roku ver onder het hoogtepunt van meer dan $ 473 in juli 2021 ligt, zijn de YTD-resultaten van het bedrijf veel beter dan wat aandeelhouders in 2022 zagen.

Het bullish geval voor Roku

De grote vraag die potentiële investeerders hebben is: "Moet ik nu in Roku-aandelen beleggen?"

Hier is geen pasklaar antwoord op, omdat persoonlijke financiën niet voor niets persoonlijk zijn. Bovendien is de voorraad vluchtig, en niet iedereen kan de ups en downs van de aandelenmarkt aan.

Het bullish geval ligt voor de hand. Roku blijft meer marktaandeel winnen naarmate het meer hardware en software verkoopt. Beleggers zouden ook blij zijn als een bedrijf als Netflix of Apple het bedrijf zou overnemen.

Hier zijn een paar argumenten die het potentieel voor dit aandeel aantonen:

• Het aantal rekeninghouders van Roku groeit nog steeds. Het bedrijf voegde in het derde kwartaal van 2.3 3 miljoen nieuwe actieve gebruikers toe tot 2022 miljoen. In het vierde kwartaal van 65.4 groeide het aantal rekeninghouders tot 4 miljoen.
• Large-capbedrijven zoals Netflix of Amazon kunnen om verschillende redenen proberen Roku te kopen. Ten eerste heeft Roku het zware werk gedaan om consumentenhuishoudens binnen te gaan. Dit kan grote potentiële opbrengsten opleveren voor streamingreuzen.
• Het bedrijf domineert langzaamaan de markt voor tv-platforms. Volgens hun leidinggevenden heeft Roku 33% van het marktaandeel in Noord-Amerika, vergeleken met 16% van Amazon Fire TV.

Langetermijnbeleggers zullen meer profiteren van het bullish scenario als het bedrijf in staat is om de positieve aangepaste EBITDA te produceren die Wood en Louden verwachten in 2024.

De bearish zaak voor Roku

De aandelenkoers van Roku heeft de afgelopen drie jaar dramatisch gefluctueerd, omdat het recordhoogtes bereikte en dicht bij dieptepunten kwam. Bij elk bedrijf moeten investeerders een bepaald risico nemen voor een grote uitbetaling, maar of de uitbetaling ooit van Roku zal komen, wordt nog bepaald.

De bearish scenario bevat de volgende obstakels:

• Kleine bedrijven met marktkapitalisatie moeten meer uitgeven aan advertenties om snel te groeien, maar ze hebben weinig geld om te adverteren. Inflatiepercentages zouden Roku's winst kunnen blijven aantasten terwijl het bedrijf schulden blijft afbetalen.
• Toegenomen concurrentie op de markt neemt meer belangen in consumentenhuishoudens. Dit is vergelijkbaar met Netflix of Tesla, waar het bedrijf als eerste op de markt is, maar nieuwe bedrijven worden felle concurrentie.
• Advertentieverkopen daalden opnieuw door een mogelijke recessie en dalende consumentenbestedingen. Dit is misschien wel het slechtste scenario voor Roku's bedrijfsresultaten.

Moeten investeerders investeren in Roku en opkomende technologie?

Het beantwoorden van de vraag of u al dan niet moet beleggen, moet altijd terugkomen op uw doelen en of u het uithoudingsvermogen hebt om een volatiele markt.

De kortetermijnvooruitzichten voor Roku zien er rotsachtig uit vanwege meerdere uitdagingen waarmee het bedrijf wordt geconfronteerd. Op de lange termijn zijn de vooruitzichten voor Roku misschien beter als het bedrijf zijn marktaandeel blijft vergroten en nieuwe producten ontwikkelt om zijn winst te verbeteren.

Beleggers die op het hek zitten, zouden kunnen overwegen Q.ai Emerging Tech-kit om beleggen makkelijker te maken. De software van Q.ai identificeert toonaangevende technologie-ETF's en aandelen om een ​​evenwicht te bieden tussen gediversifieerde investeringen in de hele sector. Beter nog, met Portefeuillebescherming, kunt u erop vertrouwen dat uw portefeuille beschermd is als de marktomstandigheden veranderen.

De bottom line

Beleggers letten op de toekomst van Roku, aangezien zowel hun marktaandeel als hun omzet toenemen. Uiteindelijk overwegen beleggers of dit aandeel nog steeds een groeiaandeel is of niet.

Toen het bedrijf zijn doel aankondigde om in 2024 een aangepaste EBITDA-winst voor het volledige jaar te behalen, accepteerden de meeste investeerders dit nieuws met vreugde, waardoor het aandeel met 11% steeg. De tijd zal echter uitwijzen of de aandelenwaarden zullen terugkeren naar de hoogtepunten van juli 2021.

Download Q.ai vandaag nog voor toegang tot AI-aangedreven investeringsstrategieën.