Is deze populaire investering echt een goed idee voor u?

Aandelen kopen van beleggingsfondsen voor onroerend goed (REIT's) bieden beleggers een handige manier om te investeren in grond en gebouwen en tegelijkertijd inkomsten en vermogensgroei te ontvangen. REIT's bezitten en financieren onroerend goed en betalen 90% van hun inkomsten uit huur, rente en vermogenswinsten als dividenden. Hoewel REIT's over het algemeen betrouwbare inkomsten genereren, zijn ze onderhevig aan vastgoedcycli van boom en bust en zijn ze ook gevoelig voor rentewijzigingen. EEN financieel adviseur kan u helpen beslissen of een REIT past bij uw doelen en risicoprofiel, evenals wat voor soort REIT het beste voor u is.

De eerste REIT's verschenen in de jaren zestig nadat het Amerikaanse Congres ze in staat stelden als een manier om investeerders te laten participeren in de onroerendgoedsector. In ruil voor het akkoord gaan om 1960% van het belastbare inkomen als dividend uit te keren en aan andere beperkingen te voldoen, mogen REIT's vermijden om de dubbele federale inkomstenbelasting geheven op bedrijven. In plaats daarvan worden dividenden onbelast doorbelast aan beleggers, die gewoonlijk belasting over het inkomen betalen tegen hun normale individuele tarieven.

REIT-voordelen

Diversificatie is een van de belangrijkste voordelen van REIT-beleggingen. Onroerend goed heeft over het algemeen een lage correlatie met andere financiële activa zoals aandelen en obligaties, en het bezit ervan kan portefeuilles helpen bij het doorstaan ​​van marktdalingen. Veel beleggers zijn echter terughoudend om de verantwoordelijkheid op zich te nemen om eigendommen rechtstreeks te bezitten en te beheren. REIT's stellen hen in staat om te diversifiëren zonder de last van het innen van huur, onderhoud en reparatie residentieel en commercieel vastgoed.

Daarnaast worden REIT's gewaardeerd om hun hoge dividenduitkeringen. REIT's bieden enkele van de hoogste dividenden die beschikbaar zijn op de aandelenmarkt. De gemiddelde REIT-dividenduitbetaling in mei 2021 was 3.16%, volgens de National Association of Real Estate Investment Trusts (NAREIT), vergeleken met het gemiddelde S&P 500 stockdividend van 1.34%.

REIT-typen

REIT's zijn grofweg verdeeld in twee soorten: eigen vermogen en hypotheek. Aandelen-REIT's bezitten en beheren doorgaans onroerend goed. Hypotheek REIT's nemen deel aan de financiering van onroerend goed, maar bezitten geen eigendommen. Aandelen-REIT's zijn onderverdeeld in de soorten onroerend goed waarin ze gespecialiseerd zijn. De meeste REIT's zijn actief in appartementen, gefabriceerde woningen, kantoorgebouwen, winkelcentra en industrieel vastgoed. Anderen hebben zorginstellingen, self-storage-projecten, hotels en andere soorten onroerend goed. Aandelen-REIT's een groot deel van hun inkomen halen uit langlopende huurcontracten. Ze genereren ook meerwaarden wanneer ze onroerend goed met winst verkopen.

Het verhaal gaat verder

Hypotheek-REIT's, ook wel mREIT's genoemd, bezitten geen eigendom. In plaats daarvan kopen ze hypotheken van kredietverstrekkers en genereren ze inkomsten door de hypotheekbetalingen te innen. MREIT's hebben doorgaans hogere uitbetalingen dan aandelen-REIT's, maar worden ook als risicovoller beschouwd omdat ze gevoeliger zijn voor renteontwikkelingen.

Ongeveer een kwart van de aandelen-REIT's bevindt zich in de detailhandel, bezit winkelcentra, outlets en winkelcentra, evenals onroerend goed met restaurants en andere dienstverlenende bedrijven. Het aantal overdekte winkelcentra is in een langdurige daling, die naar verwachting zal aanhouden. De concurrentie van online verkopers heeft ook gezorgd voor druk op veel andere traditionele retailers. Met uitzondering van REIT's die gespecialiseerd zijn in gemakswinkels, big-box discounters en dienstverleners zoals autoreparatiewerkplaatsen, wordt de detailhandel gezien als een van de risicovollere REIT-sectoren.

REIT-nadelen

Een van de nadelen van REIT-beleggen is dat de dividenden die aandeelhouders ontvangen over het algemeen belast als gewoon inkomen. Andere dividenden van reguliere bedrijven worden gewoonlijk belast tegen het vermogenswinsttarief, dat voor de meeste mensen 15% is. Gewone inkomstenbelastingtarieven zijn meestal hoger, wat betekent dat de meeste REIT-dividenden een grotere belastingverplichting creëren dan andere dividenden. Volgens NAREIT wordt ongeveer driekwart van de REIT-dividenden als gewoon inkomen beschouwd.

Hoewel REIT-dividenden over het algemeen stabiel zijn op de lange termijn, kan het totale rendement, inclusief prijsveranderingen, aanzienlijk variëren. Soms kunnen REIT's de prestaties van een portefeuille naar beneden halen. In 2020 genereerden bijvoorbeeld REIT's met aandelen een gemiddeld verlies van 5.1%, volgens NAREIT. De Russell 1000 marktindex, leverde ondertussen een winst van 21% op. En wanneer de rente stijgt, verlagen hypotheek-REIT's vaak hun dividenden.

Hoe REIT's te kopen?

REIT's zijn genoteerd aan grote beurzen, waaronder de New York Stock Exchange en Nasdaq. Ze handelen net als gewone aandelen en zijn gemakkelijk te kopen via een traditioneel of online brokerage- of online handelsplatform. In tegenstelling tot het bezitten van onroerend goed, dat illiquide kan zijn, biedt het bezitten van REIT's dezelfde liquiditeit als andere aandelen

Het selecteren van een REIT voor investeringen kan aanzienlijk onderzoek vergen, waaronder het evalueren van de huurinkomsten en de duur van de huurovereenkomsten op onderliggend onroerend goed. Een andere manier om te gaan is om te beleggen in een REIT-beleggingsfonds of een op de beurs verhandeld fonds. Deze bieden een hoge mate van diversificatie samen met dezelfde liquiditeitsvoordelen van REIT-aandelen. Vanwege de aanzienlijke inkomsten die worden gegenereerd door REIT-aandelen, kunnen beleggers ervoor kiezen ze op een fiscaal voordelige rekening zoals een IRA te houden om belastingen uit te stellen.

Tot slot

REIT's worden alom gewaardeerd door beleggers die op zoek zijn naar gemakkelijke diversificatie in onroerend goed en betrouwbare inkomsten. De aandelen zijn gemakkelijk te kopen en verkopen en bieden enkele van de hoogste dividenduitkeringen van alle aandelen. Beleggers betalen echter meestal hun individuele inkomstenbelastingtarieven op REIT-dividenden, en REIT's zijn ook onderhevig aan de boom-and-bust-cyclus van de algehele vastgoedsector. Het is ook belangrijk om de verschillende soorten REIT's om ervoor te zorgen dat alles waarin u belegt, past bij uw doelen en risicoprofiel.

Tips voor beleggen

• REIT's worden anders belast en gewaardeerd dan andere aandelen, en het maken van een slimme REIT-investering vereist inzicht in de sector en zijn vele variabelen. Dat is waar een financieel adviseur cruciaal kan zijn voor uw succes. Het vinden van een financieel adviseur hoeft niet moeilijk te zijn. De gratis tool van SmartAsset matcht u binnen vijf minuten met financiële adviseurs bij u in de buurt. Als u klaar bent om gematcht te worden met lokale adviseurs die u zullen helpen uw financiële doelen te bereiken, begin nu.

• Voordat u begint met beleggen, moet u effecten kiezen die passen bij uw risicotolerantie. Jij kan bepaal uw risicotolerantie door uw comfortniveau bij bepaalde investeringen te evalueren.

Foto credit: ©iStock.com/designer491, ©iStock.com/SL, ©iStock.com/Funtap

De post Hoe u dividend kunt krijgen van REIT's? verscheen eerst op SmartAsset-blog.