Eindelijk, na een jaar van Covid-vertragingen, Sensonics (SENS) ontving de goedkeuring van de FDA voor zijn langdurige continue glucosemonitoringsysteem (CGM).
De Eversense E3 (180-dagen-sensor) van de maker van het diabetesapparaat heeft nu groen licht gekregen en zou vanaf 2Q22 beschikbaar moeten zijn voor patiënten in de VS via Ascensia Diabetes Care, de wereldwijde commerciële partner van het bedrijf.
Ondanks de vertraging van de goedkeuring – voornamelijk vanwege achterstanden bij de FDA en in-line resultaten voor 2021 – duwde de eenzame katalysator in zijn eentje de aandelen met 218% omhoog in 2021.
Hoewel Jayson Bedford van Raymond James de goedkeuring een "belangrijke mijlpaal" voor het bedrijf noemt, gelooft hij ook dat er "langverwacht" was. De analist denkt zelfs dat de waardering van de aandelen niet klopt, zelfs na de 'sell the news'-uitverkoop (-42% gedaald in de daaropvolgende sessies).
"We beschouwen SENS nog steeds als een van de meest ontwrichte aandelen in ons universum, aangezien de schattingen naar beneden gaan en de waardering naar onze mening onhoudbaar is", aldus de 5-sterrenanalist. "We respecteren het management en erkennen dat de Eversense-technologie gedifferentieerd is, maar de verwachtingen zijn naar onze mening te hoog."
De analist denkt ook dat de omzetverwachting van het bedrijf voor 2022 van $ 14-18 miljoen - de straat had $ 31 miljoen verwacht - "enigszins mager lijkt gezien de verwachte marketingimpuls van Ascensia."
Nu de grote katalysator is uitgespeeld, zijn er alleen nog "kleinere katalysatoren" om naar uit te kijken in 1H22 en het succes van het aandeel hangt af van de commerciële prestaties. Hoewel 2Q ook de Europese goedkeuring van E3 zou moeten zien, is de gen-1 180-sensor van het bedrijf al vier jaar op de markt in de regio.
Als zodanig geeft Bedford de aandelen van Sensonics een Underperform (dwz Sell) rating. (Om het trackrecord van Bedford te bekijken, klik hier)
Kijkend naar de uitsplitsing van de beoordelingen, is er hier weinig overeenstemming onder de analisten. De Hold-consensusscore van het aandeel is gebaseerd op 1 kopen, vasthouden en verkopen, elk. Met $ 1.90 impliceert het gemiddelde koersdoel een daling van ~10% ten opzichte van de huidige aandelenkoers van $ 2.11. (Zie SENS-aandelenprognose op TipRanks)
Om goede ideeën te vinden voor de handel in aandelen tegen aantrekkelijke waarderingen, gaat u naar TipRanks 'Beste aandelen om te kopen, een nieuw gelanceerde tool die alle aandeleninzichten van TipRanks verenigt.
Disclaimer: de meningen in dit artikel zijn uitsluitend die van de aanbevolen analist. De inhoud is uitsluitend bedoeld voor informatieve doeleinden. Het is erg belangrijk om uw eigen analyse uit te voeren voordat u een investering doet.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/sensonics-despite-fda-approval-expectations-210455954.html