(Bloomberg) – Porsche AG trok zoveel vraag naar zijn historische beursgang van 9.4 miljard euro ($ 9.1 miljard) dat bijna de helft van de investeerders die orders plaatsten geen aandelen in de deal kreeg toegewezen, volgens mensen die bekend zijn met de zaak.
Meest gelezen van Bloomberg
De IPO, Europa's grootste in meer dan tien jaar, ontving orders van ongeveer 650 investeerders, maar de helft van hen werd "op nul gesteld" - spraakgebruik voor verzoeken om aandelen die niet worden ingewilligd, zeiden de mensen, die vroegen om niet geïdentificeerd te worden terwijl ze vertrouwelijke informatie bespraken . Een woordvoerder van Porsche weigerde commentaar te geven.
Een vraag van deze omvang is zeldzaam voor een IPO-markt die een groot deel van het jaar gesloten is geweest, geteisterd door stijgende inflatie, stijgende rentetarieven en verhoogde marktvolatiliteit.
Zelfs het enorme aanbod van Porsche zal andere emittenten waarschijnlijk niet inspireren om de zwakke eetlust van Europa voor nieuwe noteringen te testen, hebben bankiers gewaarschuwd.
De fabrikant van de 911 sportwagen steeg maar liefst 5.2% tot € 86.76 in Frankfurt — tegen een daling van maar liefst 2% in de Duitse benchmark DAX-index, vergeleken met de biedprijs van € 82.50 per stuk.
Ongeveer 75% van de beursgang van Porsche werd overgenomen door 20 investeerders, zeiden de mensen. Vier hoeksteeninvesteerders — Qatar Investment Authority, het Noorse soevereine vermogensfonds, T. Rowe Price en ADQ — waren samen goed voor bijna 40% van het aanbod.
LEES MEER: Porsche stijgt in mijlpaal IPO verwering moeilijke markt
Meest gelezen van Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Bron: https://finance.yahoo.com/news/almost-half-porsche-ipo-bids-104642236.html