3 Top Guru-favorieten die handelen in de buurt van dieptepunten van 52 weken

Samengevat

• De meest breed aangehouden portefeuille heeft de afgelopen tien jaar en sinds de oprichting beter gepresteerd dan de S&P 500.
• Drie aandelen in deze modelportefeuille worden verhandeld in de buurt van de dieptepunten van 52 weken.

Van de modelportefeuilles van GuruFocus is degene die sinds de start in 2006 de beste rendementen heeft behaald, de Modelportfolio met het meeste bezit. Sinds de oprichting heeft deze modelportefeuille een cumulatief rendement van 392.12% behaald. Over de afgelopen 10 jaar heeft het een gemiddeld rendement van 12.92% per jaar behaald, vergeleken met de S&P 500's 9.90% per jaar.

De Most Broadly Held-modelportefeuille bestaat uit de top 25 aandelen die het vaakst voorkomen in de portefeuilles van goeroes. Het wordt elke 12 maanden opnieuw gebalanceerd, en als het aantal goeroe-eigenaren gelijk is, worden de aandelen gerangschikt op basis van wat de hoogste concentratie heeft (dwz een groter percentage van de portefeuilles in beslag neemt).

Het slimme geld stroomt meestal naar aandelen die hun succes op de lange termijn hebben bewezen, dus het is geen verrassing dat de meeste namen die in deze modelportefeuille terechtkomen, die zijn met jarenlange outperformance, zoals AppleAAPL
(AAPL, Financieel) en Berkshire Hathaway'sBRK.B
Klasse B-aandelen (BRK.B, Financieel). Hedgefondsen en pensioenfondsen worden verder gestimuleerd om vast te houden aan stabiele presteerders, omdat regelgevers en klanten de neiging hebben een hekel te hebben aan de mogelijkheid van enorme opnames. Als gevolg van deze factoren bestaat de Most Broadly Held-portefeuille doorgaans uit de 'best of the best' van de S&P 500, plus af en toe niet-Amerikaanse aandelen waar fondsbeheerders veel waarde aan hechten, zoals Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM, Financieel).

Volgens de GuruFocus Alles-in-één screener, zijn drie van de meest breed aangehouden aandelen gedaald tot minder dan 15% van hun dieptepunt in 52 weken op het moment van schrijven: AlphabetGOOGL
Inc. (GOOG, Financieel)(GOOGL, Financieel), Verenigde GezondheidsgroepUNH
Inc. (UNH, Financieel) en Johnson & JohnsonJNJ
(JNJ, Financieel). Zouden deze aandelen waardekansen kunnen bieden, of gaan ze het potentieel voor dalingen op de lange termijn onder ogen? Laten we kijken.

Disclaimer: de informatie over guru-holdings is afkomstig van 13F-deponeringen en rapporten over beleggingsfondsen. Beleggers moeten zich ervan bewust zijn dat 13F-rapporten en rapporten over beleggingsfondsen geen volledig beeld geven van het bezit van een goeroe. De 13F-rapporten bevatten slechts een momentopname van longaandelenposities in in de VS genoteerde aandelen en Amerikaanse certificaten aan het einde van het kwartaal. Ze omvatten geen shortposities, niet-ADR internationale holdings of andere soorten effecten. De gegevens van het fonds zijn afkomstig uit de kwartaalupdates op de website van het (de) betrokken fonds(en). Dit bestaat meestal uit long-aandelenposities in Amerikaanse en buitenlandse aandelen. Maar zelfs deze beperkte rapporten kunnen waardevolle informatie opleveren.

Alfabet

Google's moederbedrijf Alphabet Inc. (GOOG, Financieel)(GOOGL, Financieel) handelde op 94.65 maart rond $ 8 per aandeel, wat 13.47% boven het dieptepunt in 52 weken lag. De GF Waarde grafiek beoordeelt het aandeel als aanzienlijk ondergewaardeerd.

Vanaf de meest recente registratieaanvragen bezaten 51 goeroes stemgerechtigde aandelen van Alphabet, terwijl 48 stemgerechtigde aandelen bezaten, hoewel sommige hiervan overlappen met de goeroes die zowel stemgerechtigde als niet-stemgerechtigde aandelen bezitten. De goeroes met de grootste belangen in aandelen met stemrecht van Alphabet zijn Ken Fisher (Trades, Portfolio's), Primecap Management en Dodge & Cox, terwijl Dodge & Cox, Primecap Management en Baillie Gifford (Trades, Portfolio's). Goeroes hebben de aandelen de afgelopen kwartalen in gelijke mate gekocht en verkocht nadat ze van 2019 tot en met 2021 nettoverkopers waren.

Alphabet haalt het grootste deel van zijn inkomsten uit advertenties, met name advertenties die zijn geïntegreerd in zijn toonaangevende zoekmachine Google, zijn Maps-applicatie en YouTube. Temidden van dalende advertentie-uitgaven naarmate de economie vertraagt, heeft het bedrijf zijn winst per aandeel zien dalen, en daarmee ook de aandelenkoers.

Het goede nieuws is dat zolang Google zijn dominantie in zoekmachines kan behouden en zijn inkomstenstromen kan blijven diversifiëren met zijn cloudactiviteiten, kunstmatige intelligentie en moonshot-projecten zoals zelfrijdende auto's, de langetermijnvooruitzichten veelbelovend lijken. Zoals bij elk technologieaandeel bestaat de kans dat concurrenten Alphabet ontwrichten, maar hoe meer geld een bedrijf in onderzoek en ontwikkeling kan steken, hoe groter de kans dat het de controle over superieure technologieën behoudt - en er zijn maar weinig bedrijven in de wereld die kan beweren meer geld te hebben dan Alphabet, dat eind 113 $ 2022 miljard aan contanten bij de hand had en $ 29 miljard aan schulden.

UnitedHealth Group

Aandelen van grote Amerikaanse zorgverzekeraar UnitedHealth Group (UNH, Financieel) verhandelde woensdag ongeveer $ 469.29 per stuk, wat 4.06% hoger was dan het laagste punt in 52 weken van het aandeel. Volgens de GF Waarde grafiek, is het aandeel licht ondergewaardeerd.

UnitedHealth verscheen in de portefeuilles van 37 goeroes vanaf de laatste wettelijke registraties. De belangrijkste goeroe-aandeelhouder van de aandelen was de Vanguard Zorgfonds (Trades, Portfolio's), gevolgd door Dodge & Cox en Andreas Halvorsen (Trades, Portfolio's). Goeroes zijn de afgelopen vijf kwartalen nettoverkopers van de aandelen geweest, maar de meeste verkopen waren reducties.

UnitedHealth Group is qua omzet het grootste beheerde zorgbedrijf in de VS. Het biedt een verscheidenheid aan gezondheidszorgproducten en verzekeringsdiensten aan via zijn vele dochterondernemingen en heeft een krachtige wind in de rug vanwege de vergrijzing in de VS. Medicare.

UnitedHealth heeft veel negatieve pers gekregen vanwege een uitspraak van de rechtbank dat de overheid Medicare Advantage mag recupereren als gevolg van het kunstmatig opdrijven van prijzen door zorgverzekeraars. Volgens een rapport van het Government Accountability Office uit 2017 heeft de regering alleen al in het boekjaar 16 meer dan $ 2016 miljard aan ongepaste betalingen gedaan onder Medicare Advantage. Vanaf 2022 omvatten UnitedHealth-plannen 28% van de Medicare Advantage-markt. Gelukkig voor investeerders van UnitedHealth is 28% van 16 miljard dollar niets voor een bedrijf dat in 322 een omzet van 2022 miljard dollar opleverde.

Johnson & Johnson

Farmaceutische gigant Johnson & Johnson (JNJ, Financieel) verhandelde woensdag ongeveer $ 152.98 per aandeel, wat slechts 1.15% boven het dieptepunt in 52 weken lag. De GF Waarde grafiek kent het aandeel een bescheiden ondergewaardeerde rating toe.

Er waren 35 goeroes die aandelen van Johnson & Johnson bezaten op het moment van de laatste wettelijke registraties Ken Fisher (Trades, Portfolio's), ray Dalio (Trades, Portfolio's)'s Bridgewater Associates en Jeremy Grantham (Trades, Portfolio's) bovenaan de lijst. Goeroes hebben de aandelen de afgelopen jaren meer verkocht dan gekocht, hoewel het merendeel van de verkopen reducties waren. Als we kijken naar het volume van aankopen versus verkopen in plaats van naar het aantal, zijn goeroes sinds medio 2021 nettokopers van de aandelen geworden.

De brede activiteiten van Johnson & Johnson hebben betrekking op de meeste aspecten van de gezondheidszorg, van vaccins en medicijnen tot consumentengezondheidszorg, hygiëne, medische hulpmiddelen en geavanceerde medische technologie. Het combineert een langzame maar gestage, door acquisities gestimuleerde groeistrategie met een focus op aandeelhoudersrendement, waardoor het de lijst van Dividend Kings maakt met meer dan 50 opeenvolgende jaren van dividendgroei. Op het moment van schrijven had het aandeel een dividendrendement van 2.93%.

De stabiliteit van Johnson & Johnson komt voort uit de ongelooflijke diversificatie in termen van producten en geografische gebieden. Het blijft overnames met toegevoegde waarde doen, zoals AbiomedABMD
, een wereldleider op het gebied van hartherstel, en de groei-inspanningen in opkomende markten uitbreiden. Hoewel snelle groei voor dit bedrijf onwaarschijnlijk is, lijkt aanhoudende trage groei in combinatie met een sterk dividend een goede mogelijkheid.

Informatieverschaffing

Ik/wij heb/hebben geen posities in de genoemde aandelen, en ben niet van plan om binnen de komende 72 uur nieuwe posities in de genoemde aandelen te kopen.