Het nu failliete FTX heeft mogelijk jarenlang financiële problemen gehad voordat het publiek hiervan op de hoogte werd gebracht, getuigde de nieuwe CEO van de beurs dinsdag.
John Ray, wie overgenomen om de herstructurering van de beurs aan te pakken, verscheen voor wetgevers voor de eerste van verschillende verwachte hoorzittingen om de fraude te bespreken en wat de toekomst biedt voor klanten.
"Wat voor het eerst aan het publiek werd onthuld, gebeurde rond 2 november, maar toen dit begon duurde het maanden, zo niet eerder, jaren," Ray zei. "Het onderzoek gaat door... maar dit is niet iets dat van de ene op de andere dag is gebeurd."
Bankman-Fried, die naar verwachting virtueel eerder zou verschijnen dan hij gearresteerd op de Bahama's maandagavond, wist waarschijnlijk veel meer dan hij in recente interviews heeft laten blijken, voegde Ray eraan toe.
De 30-jarige oprichter krijgt met meerdere te maken lasten in de VS, waaronder draadfraude, samenzwering, samenzwering met effectenfraude en witwassen van geld.
Het herstructureringsteam van FTX heeft tot nu toe meer dan $ 1 miljard aan activa veiliggesteld, zei Ray, die nu voor de zekerheid in koude opslag worden bewaard. Het team verwacht dat het extra "weken, zo niet maanden" zal duren om extra activa terug te krijgen.
De meerderheid van de schuldeisers van FTX waren klanten van FTX.com - Bankman-Fried's vlaggenschip wereldwijde beurs met hoofdkantoor in de Bahama's - en niet gevestigd in de VS, voegde Ray eraan toe.
De ineenstorting van FTX en de bijbehorende fraude is "erger dan Enron", zei de ervaren insolventie-expert, voornamelijk omdat het beheersysteem van FTX zo ongepast was gestructureerd. Ray hield toezicht op de liquidatie van de grondstoffen- en dienstengigant in 2007.
"Deze is ongewoon en ongewoon in de zin dat er letterlijk helemaal geen gegevens worden bijgehouden", zei Ray over FTX.
"Als er geen gegevens werden bijgehouden, zouden werknemers facturering en onkosten op Slack communiceren, wat in wezen een manier is om te communiceren in chatrooms."
De uitwisseling maakte ook gebruik van het online boekhoudplatform QuickBooks, een product dat geschikter is voor middelgrote bedrijven dan voor miljardenbedrijven, zei Ray.
"Er was geen enkele verfijning," zei Ray. "Er was geen enkele."
Sam Bankman-Fried crypto-rekening nog steeds in het spel
Tijdens de congressessie van dinsdag waren wetgevers vooral bezig om uit te zoeken hoe FTX precies in deze situatie terechtkwam.
Toch maakten sommigen van de gelegenheid gebruik om grotere zorgen te uiten over de digitale activa-industrie als geheel.
"Al vijf jaar probeer ik Amerikaanse investeringen in crypto te verbieden", zei Rep. Brad Sherman, D-Cali., Zei. "Ik ben het enige lid van het Huis dat een F heeft gekregen van de enige crypto-promotieorganisatie die leden van het Congres beoordeelt."
Leden van het Congres en de Securities and Exchange Commission slaagden er niet in investeerders te beschermen door na te laten de beurs en de oprichter ervan te onderzoeken, zei Sherman.
"Vernietig Sam Bankman-Fried niet en geef dan zijn rekening door", drong Rep. Sherman aan, verwijzend naar de Wet consumentenbescherming digitale goederen, welke Bankman–Fried gepleit voor voorafgaand aan de publieke ineenstorting van de beurs.
Vanaf dinsdagochtend is Bankman-Fried de enige persoon in verband met FTX die strafrechtelijk wordt vervolgd.
Toen hem werd gevraagd of de rechterhand van Bankman-Fried, namelijk Ryan Salame, co-CEO van FTX, en Caroline Ellison, de CEO van Alameda Research, vervolgd zouden worden, zei Ray alleen dat zijn team alle gevonden relevante informatie zou overhandigen.
Ontvang elke avond het beste cryptonieuws en inzichten van de dag in je inbox. Abonneer u op de gratis nieuwsbrief van Blockworks .
Kan je niet wachten? Ontvang ons nieuws op de snelst mogelijke manier. Ga met ons mee op Telegram.
Bron: https://blockworks.co/news/ftx-managed-critical-accounting-via-slack-new-ceo-testify