FTX Doom trekt tientallen federale, staats- en internationale agentschappen

Regelgevende instanties over de hele wereld staan ​​in contact met FTX-advocaten, die hebben gezegd dat er tussen de 100,000 en meer dan een miljoen gebruikers kunnen worden getroffen door het schokkende faillissement van de beurs.

De vlaggenschipentiteit van het bedrijf, FTX Trading Ltd, diende een aanvraag in beweging maandag met de Amerikaanse faillissementsrechtbank in Delaware, op zoek naar toestemming om via e-mail contact op te nemen met zijn schuldeisers.

Advocatenkantoor Sullivan & Cromwell verzocht ook om vrijstelling van het indienen van een lijst van de 20 belangrijkste schuldeisers voor elk van de 134 aan FTX gelieerde entiteiten die afgelopen vrijdag het faillissement van Chapter 11 hebben aangevraagd.

In plaats daarvan vraagt ​​de motie de rechtbank om tegen vrijdag slechts één enkele, geconsolideerde lijst met de top 50 schuldeisers van alle FTX-bedrijven in te dienen.

"... De Debiteuren [FTX] verwachten dat het samenstellen van afzonderlijke crediteurenlijsten voor elke individuele Debiteur een buitensporige hoeveelheid van de beperkte tijd en middelen van de Debiteuren zou verbruiken in deze kritieke tijd", aldus advocaten.

De indiening markeert een van de eerste stappen in wat een uitgestrekte en baanbrekende faillissementszaak voor de crypto-industrie gaat worden. 

“Zoals uiteengezet in de verzoekschriften van de schuldenaars, zijn er meer dan [100,000] schuldeisers in deze Hoofdstuk 11-zaken. In feite zouden er meer dan een miljoen schuldeisers kunnen zijn in deze Chapter 11-zaken”, schreven advocaten.

FTX, geleid door oprichter Sam Bankman-Fried, was ten tijde van de ineenstorting een van de grootste crypto-exchange-merken ter wereld en verwerkte miljarden aan dagelijkse handelsvolumes, op de tweede plaats na Binance.

Bankman-Fried's FTX, ooit gewaardeerd op meer dan $ 32 miljard, vorige week plotseling ingestort. Haar zusterhandelsoutfit Alameda Research, naar verluidt een totaal apart bedrijf, bleek te werken met een precaire balans die zwaar gewogen was naar de native token FTT van de beurs.

Binance CEO Changpeng Zhao, die eerder zijn crypto-uitwisseling had geleid om te investeren in FTX, kondigde aan dat hij binnenkort zijn FTT-belang zou ontlasten om buitensporige blootstelling te voorkomen. Markten reageerden negatief, waardoor FTT bijna 90% daalde en een bankrun van $ 6 miljard op FTX ontstond.

FTX-gebruikers haastten zich om hun geld van het op de Bahama's gebaseerde platform op te nemen, wat ernstige opnameknelpunten veroorzaakte. Rond dezelfde tijd dreef Zhao en Bankman-Fried een potentiële uitkoopovereenkomst om FTX-klanten te redden, waardoor Binance FTX zou hebben geabsorbeerd.

De deal ging uiteindelijk niet door, wat leidde tot het faillissement van FTX en talloze klanten uit eigen zak, waaronder hedgefondsen en cryptoprojecten.

Details van episch wanbeheer bij FTX kwamen later naar voren, het meest in het oog springend het gebruik van klantgelden om risicovolle weddenschappen te sluiten in het crypto-ecosysteem, wat neerkwam op een zwart gat van meer dan $ 8 miljard. Het is een puinhoop die nu moet worden opgeruimd door herstructureringsexpert John Jay Ray III, die de in ongenade gevallen bedrijfsgigant Enron na zijn eigen faillissement behandelde.

"Onmiddellijk na zijn aanstelling begon [Ray] te werken met FTX's externe juridische, turnaround-, cyberbeveiligings- en forensisch onderzoeksadviseurs om de activa van klanten en debiteuren over de hele wereld veilig te stellen", schreven advocaten.

Ray en zijn team stopten met handelen en opnemen op FTX en gaven opdracht om de digitale activa van het bedrijf te verplaatsen naar een nieuwe cold wallet custodian houwen waarbij tijdens het weekend bijna een half miljard dollar aan FTX-activa was betrokken.

Bahamaanse autoriteiten hebben al aangekondigd een misdaadonderzoek in FTX en bevroor zijn lokale activa. FTX's recente faillissementsaanvraag noemde "substantiële interesse in deze gebeurtenissen bij regelgevende autoriteiten over de hele wereld."

FTX-vertegenwoordigers hebben "de afgelopen 72 uur contact gehad met het Amerikaanse advocatenkantoor, de Amerikaanse Securities and Exchange Commission, de Commodity Futures Trading Commission en tientallen federale, staats- en internationale regelgevende instanties", luidt de indiening.

Als die onthulling iets is om aan voorbij te gaan, is deze hele beproeving nog maar net begonnen.

H / T: Kadhim Schubber

Ontvang elke avond het beste cryptonieuws en inzichten van de dag in je inbox. Abonneer u op de gratis nieuwsbrief van Blockworks .