De inspanningen van Binance om de transparantie van zijn reserves te verbeteren, brachten volgens boekhoudkundige en financiële specialisten ook rode vlaggen in de financiën van de cryptobeurs aan het licht. geraadpleegd door The Wall Street Journal.
Zoals opgemerkt door een voormalig lid van de Financial Accounting Standards Board (FASB) en investeringsmanager, wekt het rapport van accountantskantoor Mazars geen vertrouwen bij investeerders over de financiën van de beurs, omdat het informatie mist over de kwaliteit van de interne controles en hoe de systemen worden geliquideerd. activa ter dekking van margeleningen.
Een andere rode vlag die door de bronnen van de krant naar voren is gebracht, betreft het gebrek aan informatie over de bedrijfsstructuur van Binance. Volgens het rapport kon de chief strategy officer van Binance, Patrick Hillmann, de naam van het moederbedrijf van Binance niet geven, aangezien het al bijna twee jaar een bedrijfsreorganisatie doormaakt.
Verschillen tussen de totale Bitcoin-verplichtingen werden ook benadrukt. Het bewijs van reserves van de beurs shows dat Binance voor 97% was gedekt door activa die aan gebruikers waren uitgeleend via leningen of margerekeningen, wat aangeeft dat de 1:1-verhouding tussen reserves en klantactiva niet werd bereikt. In de brief van Mazars staat over het verschil:
“We ontdekten dat Binance voor 97% was gedekt door onderpand zonder rekening te houden met de Out-Of-Scope Assets die door klanten waren toegezegd als onderpand voor de In-Scope-Assets die werden uitgeleend via de marge en het aanbod van leningen, resulterend in negatieve saldi op het Customer Liability Report. Met de opname van In-Scope Assets die aan klanten zijn uitgeleend via marge en leningen die te veel onderpand hebben van Out-Of-Scope Assets, ontdekten we dat Binance voor 101% was onderpand.”
John Reed Stark, Senior Lecturering Fellow aan de Duke University School of Law en voormalig hoofd van Office of Internet Enforcement voor de Securities Exchange Commission (SEC), bepaald in een Twitter-bericht over de reserves van Binance:
“Binance's 'proof of reserve'-rapport gaat niet in op de effectiviteit van interne financiële controles, geeft geen mening of assurance-conclusie weer en staat niet in voor de cijfers. Ik heb meer dan 18 jaar bij SEC Enforcement gewerkt. Dit is hoe ik de rode vlag definieer.”
Na de ineenstorting van FTX bracht Binance vorige maand een proof-of-reserves-systeem uit waarmee gebruikers hun activa kunnen verifiëren met behulp van een Merkle-boom. Het initiatief was echter door rivalen als "zinloos" bestempeld omdat het geen verplichtingen omvatte.
Mazars heeft op 7 december zijn auditrapport over de Bitcoin-reserves van Binance bekendgemaakt. Volgens het internationale auditbedrijf heeft de crypto-uitwisseling controle over 575,742.42 Bitcoin van zijn klanten, ter waarde van $ 9.7 miljard op het moment van het rapport. Volgens de methodologie was "Binance voor 101% gedekt", zei het bedrijf.
De reikwijdte van het rapport omvatte de spot-, opties-, marge-, futures-, financierings-, lening- en verdienaccounts van klanten voor Bitcoin en verpakte Bitcoin (WBTC). Afgezien van het Bitcoin-netwerk, werden ook BTC verpakt op Ethereum, BNB Chain en BNB Smart Chain meegenomen in het onderzoek, Cointelegraph gemeld.
Bron: https://cointelegraph.com/news/binance-s-proof-of-reserves-raises-red-flags-report