Dit is een behoorlijk jaar geweest voor Berkshire Hathaway en CEO Warren Buffett. Het conglomeraat heeft zojuist zijn investeringen in andere bedrijven bekendgemaakt vanaf het einde van het derde kwartaal, en één naam – en één branche – valt op.
Berkshire opende in het derde kwartaal drie nieuwe aandelenposities:
| Bedrijf | Ticker | Waarde van de bezittingen van Berkshire - 30 september ($ miljoen) | Eigendomsbelang in Berkshire | Totaal rendement - 2022 tot en met 15 november |
| Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Ltd. ADR | TSM,
+ 10.52% | $4,118 | 1.16% | -39% |
| Louisiana Pacific Corp. | LPX,
+ 7.84% | $297 | 7.85% | -24% |
| Jefferies Financial Group Inc. | JEF,
+ 2.11% | $13 | 0.19% | -2% |
| Bronnen: Berkshire Hathaway 13F deponeringen, FactSet |
Klik op de tickers voor meer over elk bedrijf. Lees Tomi Kilgore's gedetailleerde gids voor de schat aan informatie gratis op de MarketWatch quote-pagina.
De 13F-aanvraag zegt niet precies wanneer de aandelen zijn gekocht, maar Berkshire heeft zijn positie van $ 4.1 miljard in Taiwan Semiconductor opgebouwd
TSM,
+ 10.52%
nadat de halfgeleiderindustrie hard was gevallen. De productie van halfgeleiders is van oudsher een cyclische activiteit en TSM is de grootste producent van computerchips ter wereld.
" "Ons doel is bescheidener: we proberen gewoon bang te zijn als anderen hebzuchtig zijn en alleen hebzuchtig te zijn als anderen bang zijn.""
- Berkshire Hathaway CEO Warren Buffett in zijn jaarlijkse brief aan de aandeelhouders uit 1986.
Halfgeleideraandelen kelderden toen beleggers merkten dat de groep in een neerwaartse cyclus was beland. De iShares Semiconductor ETF bereikte het dieptepunt van 2022 op 14 oktober toen het met 44% daalde voor het jaar, voordat het met 25% steeg tot en met 14 november.
Toen SOXX het dieptepunt bereikte, werd Taiwan Semiconductor nog harder getroffen, met een daling van 46%, mogelijk als gevolg van de spanningen tussen China en de VS over de claim van China op Taiwan. (Alle rendementen in dit artikel zijn inclusief herbelegde dividenden.)
Taiwan Semiconductor viel op 2022 november naar het dieptepunt van 3, toen het voor het jaar met 49% daalde. Berkshire bouwde zijn positie in TSM ergens tussen 30 juni, toen het aandeel met 35% daalde voor 2022, en 30 september, toen het met 41% daalde voor het jaar.
Het lijkt erop dat de timing van Buffett uitstekend was, in navolging van een deel van de langetermijnstrategie die hij in zijn jaarboek besprak brief aan aandeelhouders dat was opgenomen in het jaarverslag van Berkshire over 1986. Buffett legde uit dat marktverstoringen onvoorspelbaar waren.
"Ons doel is bescheidener: we proberen gewoon bang te zijn als anderen hebzuchtig zijn en alleen hebzuchtig te zijn als anderen bang zijn", schreef hij.
U kunt de volledige lijst met brieven van Buffett aan aandeelhouders bekijken hier.
En nu, met het zeggen van president Biden hij verwacht geen snelle poging van China om Taiwan binnen te vallen na zijn ontmoeting met de Chinese president Xi Jinping, gevolgd door de onthulling van Berkshire (beide op 14 november), stegen de aandelen van TSM op 15 november.
Lezen: Kwaliteit en hoge dividenden onderscheiden deze vijf halfgeleideraandelen van slechter presterende concurrenten
Andere bestanden die Berkshire heeft toegevoegd, verkocht of bijgesneden
Tijdens het derde kwartaal breidde Berkshire zijn bezit uit met de volgende aandelen. Ze zijn gesorteerd op de marktwaarde van de posities op 30 september:
| Bedrijf | Ticker | Waarde van Berkshire's bezittingen - 30 september ($ mil) | Waarde van de bezittingen van Berkshire - 30 juni ($ miljoen) | Eigendomsaandeel – 30 september | Totaal rendement - 2022 tot en met 15 november |
| Chevron Corp. | CVX,
+ 0.80% | $23,757 | $23,373 | 8.55% | 63% |
| Occidental Petroleum Corp. | OXY,
+ 1.57% | $11,943 | $9,335 | 21.38% | 154% |
| Paramount Global Klasse B | PARA,
+ 5.14% | $1,737 | $1,935 | 14.99% | -37% |
| Celanese Corp. | EC
-2.10% | $877 | $1,077 | 8.96% | -36% |
| RH | rechts,
+ 3.81% | $581 | $461 | 9.95% | -47% |
| Bronnen: Berkshire Hathaway 13F deponeringen, FactSet |
Terwijl Berkshire zijn belangen in Paramount Global uitbreidde
PARA,
+ 5.14%
en Celanese Corp.
EC
-2.10%
tijdens het derde kwartaal waren de positiewaarden van 30 september lager dan op 30 juni omdat de aandelen respectievelijk met 22% en 23% waren gedaald.
Berkshire heeft in het derde kwartaal al zijn aandelen van Store Capital Corp. verkocht. Deze positie was op 385 juni gewaardeerd op $ 30 miljoen.
Hier zijn andere aandelenposities die Berkshire in het derde kwartaal gedeeltelijk heeft verkocht:
| Bedrijf | Ticker | Waarde van Berkshire's bezittingen - 30 september ($ mil) | Waarde van de bezittingen van Berkshire - 30 juni ($ miljoen) | Eigendomsaandeel – 30 september | Totaal rendement - 2022 tot en met 15 november |
| General Motors Co | gm,
+ 0.78% | $1,605 | $1,971 | 3.43% | -32% |
| Kroger Co. | KR,
+ 0.67% | $2,199 | $2,744 | 7.02% | 5% |
| Bank van New York Mellon Corp. | BK,
+ 0.57% | $2,396 | $3,018 | 7.70% | -23% |
| US Bancorp | USB,
-0.18% | $3,136 | $5,818 | 5.24% | -20% |
| Activision Blizzard Inc. | ATVI,
-0.11% | $4,471 | $5,326 | 7.69% | 12% |
| Bronnen: Berkshire Hathaway 13F deponeringen, FactSet |
Prestaties van Berkshire: hoe u gemakkelijker kunt rusten
Hier is een grafiek over vijf jaar die de terugkeer van Berkshire's Klasse B laat zien
BRK.B,
+ 0.35%
aandelen ten opzichte van de benchmark S&P 500
SPX,
+ 0.87%
tot en met 14 november:
Het totale rendement van Berkshire over vijf jaar is iets hoger dan dat van de S&P 500. Misschien is uw eerste reactie dat deze prestatie niets is om enthousiast over te worden.
Als u een jaar geleden dezelfde vijfjaarlijkse blik had geworpen op de prestaties van Berkshire ten opzichte van de index, zou u het rendement van Berkshire van 81% achter een rendement van 136% voor de S&P 500 hebben gezien en zou u zich hebben kunnen vinden in het idee dat Buffetts waardebeleggingsfilosofie was verouderd.
Maar het afgelopen jaar is de S&P 500 met 14% gedaald, terwijl de klasse B-aandelen van Berkshire 8.5% hebben terugverdiend.
Voor veel beleggers kan de mogelijkheid om 's nachts beter te slapen de waardebenadering van Buffett meer de moeite waard maken.
Mis het niet: Hoe deze 22 technologieaandelen zich onderscheiden van het peloton dit cijferseizoen
De aankoop van chips van Warren Buffett is een klassiek voorbeeld van waarom je 'alleen hebzuchtig wilt zijn als anderen bang zijn'
Dit is een behoorlijk jaar geweest voor Berkshire Hathaway en CEO Warren Buffett. Het conglomeraat heeft zojuist zijn investeringen in andere bedrijven bekendgemaakt vanaf het einde van het derde kwartaal, en één naam – en één branche – valt op.
In de 13F indienen met de Securities and Exchange Commission op 14 november maakte Berkshire investeringen bekend in 50 aandelen op 30 september met een gecombineerde marktwaarde van $ 296.1 miljard.
Berkshire opende in het derde kwartaal drie nieuwe aandelenposities:
Klik op de tickers voor meer over elk bedrijf. Lees Tomi Kilgore's gedetailleerde gids voor de schat aan informatie gratis op de MarketWatch quote-pagina.
De 13F-aanvraag zegt niet precies wanneer de aandelen zijn gekocht, maar Berkshire heeft zijn positie van $ 4.1 miljard in Taiwan Semiconductor opgebouwd
+ 10.52%
TSM,
nadat de halfgeleiderindustrie hard was gevallen. De productie van halfgeleiders is van oudsher een cyclische activiteit en TSM is de grootste producent van computerchips ter wereld.
" "Ons doel is bescheidener: we proberen gewoon bang te zijn als anderen hebzuchtig zijn en alleen hebzuchtig te zijn als anderen bang zijn.""
- Berkshire Hathaway CEO Warren Buffett in zijn jaarlijkse brief aan de aandeelhouders uit 1986.
Halfgeleideraandelen kelderden toen beleggers merkten dat de groep in een neerwaartse cyclus was beland. De iShares Semiconductor ETF bereikte het dieptepunt van 2022 op 14 oktober toen het met 44% daalde voor het jaar, voordat het met 25% steeg tot en met 14 november.
Toen SOXX het dieptepunt bereikte, werd Taiwan Semiconductor nog harder getroffen, met een daling van 46%, mogelijk als gevolg van de spanningen tussen China en de VS over de claim van China op Taiwan. (Alle rendementen in dit artikel zijn inclusief herbelegde dividenden.)
Taiwan Semiconductor viel op 2022 november naar het dieptepunt van 3, toen het voor het jaar met 49% daalde. Berkshire bouwde zijn positie in TSM ergens tussen 30 juni, toen het aandeel met 35% daalde voor 2022, en 30 september, toen het met 41% daalde voor het jaar.
Het lijkt erop dat de timing van Buffett uitstekend was, in navolging van een deel van de langetermijnstrategie die hij in zijn jaarboek besprak brief aan aandeelhouders dat was opgenomen in het jaarverslag van Berkshire over 1986. Buffett legde uit dat marktverstoringen onvoorspelbaar waren.
"Ons doel is bescheidener: we proberen gewoon bang te zijn als anderen hebzuchtig zijn en alleen hebzuchtig te zijn als anderen bang zijn", schreef hij.
U kunt de volledige lijst met brieven van Buffett aan aandeelhouders bekijken hier.
En nu, met het zeggen van president Biden hij verwacht geen snelle poging van China om Taiwan binnen te vallen na zijn ontmoeting met de Chinese president Xi Jinping, gevolgd door de onthulling van Berkshire (beide op 14 november), stegen de aandelen van TSM op 15 november.
Lezen: Kwaliteit en hoge dividenden onderscheiden deze vijf halfgeleideraandelen van slechter presterende concurrenten
Andere bestanden die Berkshire heeft toegevoegd, verkocht of bijgesneden
Tijdens het derde kwartaal breidde Berkshire zijn bezit uit met de volgende aandelen. Ze zijn gesorteerd op de marktwaarde van de posities op 30 september:
Terwijl Berkshire zijn belangen in Paramount Global uitbreidde
+ 5.14%
-2.10%
PARA,
en Celanese Corp.
EC
tijdens het derde kwartaal waren de positiewaarden van 30 september lager dan op 30 juni omdat de aandelen respectievelijk met 22% en 23% waren gedaald.
Berkshire heeft in het derde kwartaal al zijn aandelen van Store Capital Corp. verkocht. Deze positie was op 385 juni gewaardeerd op $ 30 miljoen.
Hier zijn andere aandelenposities die Berkshire in het derde kwartaal gedeeltelijk heeft verkocht:
Prestaties van Berkshire: hoe u gemakkelijker kunt rusten
Hier is een grafiek over vijf jaar die de terugkeer van Berkshire's Klasse B laat zien
+ 0.35%
+ 0.87%
BRK.B,
aandelen ten opzichte van de benchmark S&P 500
SPX,
tot en met 14 november:
FactSet
Het totale rendement van Berkshire over vijf jaar is iets hoger dan dat van de S&P 500. Misschien is uw eerste reactie dat deze prestatie niets is om enthousiast over te worden.
Als u een jaar geleden dezelfde vijfjaarlijkse blik had geworpen op de prestaties van Berkshire ten opzichte van de index, zou u het rendement van Berkshire van 81% achter een rendement van 136% voor de S&P 500 hebben gezien en zou u zich hebben kunnen vinden in het idee dat Buffetts waardebeleggingsfilosofie was verouderd.
Maar het afgelopen jaar is de S&P 500 met 14% gedaald, terwijl de klasse B-aandelen van Berkshire 8.5% hebben terugverdiend.
Voor veel beleggers kan de mogelijkheid om 's nachts beter te slapen de waardebenadering van Buffett meer de moeite waard maken.
Mis het niet: Hoe deze 22 technologieaandelen zich onderscheiden van het peloton dit cijferseizoen
Bron: https://www.marketwatch.com/story/warren-buffetts-chip-stock-purchase-is-a-classic-example-of-why-you-want-to-be-greedy-only-when- anderen-zijn-angstig-11668526053?siteid=yhoof2&yptr=yahoo