UnitedHealth boekt hogere 4Q-inkomsten en -omzet; Richtprijs $ 575 in het beste geval

De in Minnesota gevestigde zorgverzekeraar UnitedHealth zal naar verwachting over het vierde kwartaal een winst van $4.31 per aandeel rapporteren, wat neerkomt op een groei op jaarbasis van ruim 70%, vergeleken met $2.52 per aandeel in dezelfde periode een jaar geleden.

De grootste verzekeringsmaatschappij volgens Net Premiums zou een omzetgroei van ruim 11% boeken tot $72.748 miljard, vergeleken met $65.47 miljard een jaar geleden. Het is vermeldenswaard dat het bedrijf de afgelopen twee jaar consequent de consensuswinstverwachtingen heeft overtroffen.

Het bedrijf verwacht voor 18.65 een gecorrigeerde winst tussen $18.90 en $2021 per aandeel, een stijging ten opzichte van de eerdere schatting van $18.30 tot $18.80, aldus ZACKS Research.

Het aandeel UnitedHealth sloot vrijdag 0.27% hoger op $468.69. Het aandeel daalde dit jaar tot nu toe met bijna 7%, na een stijging van meer dan 43% in 2021.

Opmerkingen van analisten

“UnitedHealth (UNH) heeft de aangepaste WPA-richtlijnen voor 2021 lichtjes verhoogd van $18.30-18.80 naar $18.65-18.90 (consensus $18.75), waardoor hun geschatte $1.80 COVID-yty EPS-tegenwind onveranderd bleef. De impliciete winstverwachting voor het vierde kwartaal van 4 van $21-4.11 grenst net aan de consensus van $4.36. Verwacht dat er een aantal keuzevakken in de 4.34 zullen stromen^th qtr zoals ze in september zagen, maar dit is opgenomen in de richtlijnen”, aldus Gary Taylor, aandelenanalist bij Cowen.

“De richtlijnen voor 2022 gaan er grotendeels van uit dat het commerciële gebruik volledig is hersteld, dat het overheidsgebruik zich blijft herstellen en dat de kosten van eventuele nieuwe COVID-golven zouden worden gecompenseerd door meer uitgestelde zorg en/of antivirale therapieën. Verwacht de komende jaren een groei met dubbele cijfers in de VBC-activiteiten. De langetermijngroeidoelstelling voor UNH is +13-16% per jaar, waarbij 3-5% afkomstig is van niet-organische overnames en terugkoop van eigen aandelen. De impliciete groei voor 2022 van +12-15% in 2022 ligt iets onder de LT EPS-richtlijnen, maar weerspiegelt nog steeds enig conservatisme ten aanzien van COVID en aanhoudende investeringen in groeimogelijkheden op langere termijn in VBC, capitatie en zorgverlening. De OI-marge van OptumInsight 2022 zal naar verwachting halverwege de marge van 28.3% in 2021 groeien naar 27.7%. Een algemene investeringsstrategie is om een ​​marktbehoefte te vinden, klein te beginnen en uiteindelijk te groeien en op te schalen.”

Het verhaal gaat verder

Aandelenkoersvoorspelling van UnitedHealth

Zestien analisten die de afgelopen drie maanden aandelenratings voor UnitedHealth hebben aangeboden, voorspellen een gemiddelde prijs over twaalf maanden van $12 met een hoge voorspelling van $518.13 en een lage voorspelling van $575.00.

Het gemiddelde koersdoel vertegenwoordigt een verandering van 10.55% ten opzichte van de laatste koers van $468.69. Van deze zestien analisten hadden er dertien de beoordeling ‘Kopen’, drie de beoordeling ‘Hold’ en geen enkele de beoordeling ‘Verkopen’, aldus Tipranks.

Morgan Stanley gaf de basiskoers van $570 met een maximum van $850 in een bullscenario en $300 in het worstcasescenario. De investeringsbank gaf de aandelen van het gezondheidszorgbedrijf een 'Overweight'-rating.

“UnitedHealth Group is de nummer één Medicare Advantage-speler met ~28% marktaandeel, de nummer twee Medicare PDP-speler met ~20% marktaandeel, en de nummer twee commerciële speler met ~15% marktaandeel. Het model van United wordt verbeterd via verticale integratie met het OptumRx PBM-platform, een van de drie grootste PBM's van het land”, aldus Ricky Goldwasser, aandelenanalist bij Morgan Stanley.

“Met een grote voorsprong in een breed dienstenaanbod en aanzienlijke blootstelling aan overheidsbedrijven, is UnitedHealth goed gepositioneerd voor eventuele veranderingen in het Amerikaanse gezondheidszorgsysteem. Een sterke balans en aanhoudend solide kasstroomgeneratie bieden flexibiliteit voor verdere fusies en overnames.”

Verschillende andere analisten hebben ook hun aandelenvooruitzichten bijgewerkt. Bernstein verhoogde het koersdoel van $564 naar $508. Truist Securities verhoogde het koersdoel van $575 naar $520. Credit Suisse verhoogde de koers van $564 naar $495.

Uit technische analyse blijkt ook dat het goed is om te kopen, aangezien de 100-dagen voortschrijdend gemiddelde en de 100-200-dagen MACD Oscillator een sterke koopmogelijkheid signaleren.

Bekijk de inkomstenkalender van FX Empire

Dit artikel is oorspronkelijk gepost op FX Empire

Meer van FXEMPIRE: