Tenzij je onder een steen hebt geleefd, weet je dat de VS zich momenteel in een periode van vrij hoge inflatie bevinden – het inflatiecijfer bedroeg 7.0% in december 2021. Hoewel een groot deel van de analyse betrekking heeft gehad op de politieke implicaties van hoge inflatie – en hoe dit van invloed is op het vermogen van Amerikanen om zich basisgoederen zoals boodschappen te veroorloven – er is ook de vraag hoe inflatie de investeringen beïnvloedt. En hoewel inflatie problemen kan veroorzaken voor beleggers, zijn er beleggingen die goed presteren in perioden van hoge inflatie. Volgens een recent artikel van het vermogensbeheerbedrijf Northern Trust zijn op aandelen gebaseerde reële activa de beleggingscategorie die het best gepositioneerd is om uw portefeuille te beschermen tijdens een periode van hoge inflatie zoals nu.
Voor hulp bij het beleggen in deze activa of bij andere financiële planningsproblemen kunt u overwegen een financieel adviseur te zoeken met behulp van de gratis matchingservice voor financieel adviseurs van SmartAsset.
Inflatie gedefinieerd
Om te begrijpen hoe je inflatie kunt tegengaan, helpt het om eerst te begrijpen wat inflatie precies is en hoe het werkt. Kort gezegd is er sprake van inflatie wanneer de kosten van goederen en diensten stijgen, waardoor geld minder koopkracht krijgt. Als u €50,000 per jaar verdient, maar de gemiddelde kosten van levensonderhoud met 7% stijgen, heeft u feitelijk een loonsverlaging van 7% gekregen.
Inflatie kan worden veroorzaakt door talloze economische factoren. Economen van verschillende scholen debatteren al eeuwenlang over de oorzaak van inflatie, maar het komt erop neer dat geld simpelweg niet meer de koopkracht heeft die het vroeger had.
Northern Trust merkt op dat zelfs een sprong van 1% in de inflatie een grote impact kan hebben op pensioenspaarders. Iemand die tussen de 25 en 67 jaar spaart, zou in reële termen een daling van het pensioeninkomen met 36% zien als de inflatie consequent 3% zou bedragen in plaats van 2%.
Op aandelen gebaseerde reële activa gedefinieerd
Nu we een heel basaal begrip hebben gekregen van wat inflatie is, moeten we eens nader kijken naar de beleggingscategorie die volgens Northern Trust een goede belegging is in perioden van hoge inflatie.
Op aandelen gebaseerde reële activa omvatten natuurlijke hulpbronnen, mondiale beursgenoteerde infrastructuur en mondiaal onroerend goed. Een reëel actief is een investering waarbij de waarde voortkomt uit de intrinsieke waarde van het actief en niet uit een verzonnen waarde. Aandelen in een bedrijf hebben bijvoorbeeld geen echte waarde; uiteindelijk zijn het slechts een stukje papier. De waarde komt voort uit de waarde van het bedrijf zoals bepaald door de markt. Land en olie hebben intussen een intrinsieke waarde als bruikbare hulpbron.
Op aandelen gebaseerde reële activa kennen echter een bepaald marktmechanisme. Bijvoorbeeld beleggen in een Real Estate Investment Trust of REIT. Een REIT is een type bedrijf dat vastgoedactiva bezit en exploiteert die inkomsten genereren. U investeert in het land via de REIT, wat zowel eenvoudiger is als enig risico verkleint.
Op aandelen gebaseerde reële activa en hoge inflatie
Een veel voorkomende belegging om de inflatie te compenseren zijn door de inflatie beschermde staatsobligaties (TIPS). Northern Trust kwam echter tot de conclusie dat het relatief lagere rendement van deze beleggingen wellicht niet het verlies als gevolg van de hoge inflatie dekt. Veel soorten op aandelen gebaseerde reële activa presteren echter goed tijdens hoge inflatie. Natuurlijke hulpbronnen boeken bijvoorbeeld een rendement van 20.9% bij hoge inflatie, terwijl de mondiale beursgenoteerde infrastructuur een rendement van 14.5% boekt.
Het is belangrijk op te merken dat deze klassen bij normale inflatie mogelijk minder goede rendementen opleveren. Natuurlijke hulpbronnen kennen bij normale inflatie slechts een rendement van 2.4%. Om deze reden is het belangrijk om de inflatie in de gaten te houden als u van plan bent deze activa te gebruiken als onderdeel van uw inflatiestrategie.
The Bottom Line
Inflatie is iets waar alle beleggers momenteel mee te maken hebben. Hoewel er veel strategieën zijn om met inflatie om te gaan, is een van de aanbevelingen van vermogensbeheerder Northern Trust het beleggen in op aandelen gebaseerde reële activa, waaronder onroerend goed en natuurlijke hulpbronnen.
Tips voor het omgaan met inflatie
Een professional kan u helpen omgaan met inflatie of enig ander probleem dat de economie voor u opwerpt. Het vinden van een gekwalificeerde financieel adviseur hoeft niet moeilijk te zijn. De gratis tool van SmartAsset koppelt u aan maximaal drie financiële adviseurs bij u in de buurt, en u kunt uw adviseurs kosteloos interviewen om te beslissen welke de juiste voor u is. Als u klaar bent om een adviseur te vinden die u kan helpen uw financiële doelen te bereiken, ga dan nu aan de slag.
Gebruik de inflatiecalculator van SmartAsset om te zien welke impact de inflatie op u kan hebben.
Het bericht Deze beleggingscategorie heeft het beste prestatierecord tijdens hoge inflatie verscheen eerst op SmartAsset Blog.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/asset-class-best-performance-record-214829870.html