Dingen om te overwegen bij het gebruik van onroerend goed om rijkdom op te bouwen

Beleggers worden voortdurend gebombardeerd met tegenstrijdige informatie over schulden, in kleine soundbites zonder veel aanvullende context. Als je het internet afspeurt naar de schulden van influencers, zie je twee belangrijke stromingen:

1. Schulden zijn slecht. U moet er alles aan doen om schulden weg te werken en onder de schuldeisers uit te komen.

2. Schulden zijn de enige manier om rijkdom te genereren. Haal zoveel mogelijk geld uit vele kredietbronnen om uw fortuin op te bouwen.

Er zijn problemen met beide standpunten. Zoals de meeste dingen in het leven, is schuld niet binair. Sommige soorten schulden kunnen zeker het creëren van welvaart bevorderen, terwijl andere kunnen leiden tot vernietiging van rijkdom. Deze dingen zijn afhankelijk van een aantal belangrijke factoren. Dit artikel richt zich op schulden die rechtstreeks verband houden met huisvesting.

Hypotheken

De hypotheekrente is het afgelopen jaar over de hele linie gestegen. Na jaren van vrijwel gratis geld en constant stijgende huizenprijzen, kunnen mensen plotseling de maandelijkse betaling van hypotheken die ze voorheen wel hadden kunnen betalen, niet meer betalen. De afgelopen 10 jaar heeft de S&P/Case Schiller US National Home Price Index historisch gezien uitstekende rendementen behaald, met een gemiddelde stijging van 7.7% per jaar, waardoor velen zich willen haasten om de huizenmarkt te betreden.

Hier is het tweesnijdende zwaard van de woningschuld: lenen stelt mensen in staat een hefboomeffect te verwerven. Als u een aanbetaling van $ 200,000 doet op een huis van $ 1,000,000 en de waarde van dat huis stijgt met 20% tot $ 1,200,000, heeft u een winst van $ 200,000, of een rendement van 100% op uw investering (als u die dag hebt verkocht, zonder rekening te houden met de rente op de lening u heeft betaald of makelaarscommissies).

Hefboomwerking werkt echter twee kanten op. In 2008 hadden veel mensen hypotheken die onder water stonden, wat betekent dat ze meer schulden hadden dan het eigen vermogen. Laten we hetzelfde voorbeeld gebruiken van $ 200,000 korting op een huis van $ 1,000,000. Deze keer daalde het huis in waarde met 25% tot $ 750,000. Uw overwaarde in het huis zou dan - $ 50,000 zijn. Als u uw huis zou verkopen, zou u niet alleen $ 200,000 kwijt zijn, maar zou u de bank nog steeds $ 50,000 schuldig zijn. Denk goed na over aankopen waarbij gebruik wordt gemaakt van hefboomwerking, vooral als u woningschommelingen niet kunt uithouden of binnen vijf jaar wilt verhuizen.

Ik ken veel mensen die de laatste tijd hebben genoten van de groei van onroerend goed en hypotheken met een lage rente hebben. Soms hebben beleggers in deze gevallen haast om hun hypotheek af te lossen. Als u voldoende overwaarde in uw woning heeft (zeg 40%), is er een goed argument om die schuld op uw balans te houden. Individuen krijgen belastingvoordelen en ze kunnen overtollige middelen die ze mogelijk hebben gebruikt om hun hypotheeksaldo volledig af te betalen, beleggen om extra rendement te behalen bovenop de rente die ze betalen. De S&P 500 heeft bijvoorbeeld sinds 10 een gemiddeld rendement van meer dan 1926% per jaar behaald. De aandelenmarkt kan van jaar tot jaar volatiel zijn, dus ik zou een langetermijnvisie en een hoge risicotolerantie aanbevelen voor een strategie als deze. Zelfs depositocertificaten kunnen hogere rendementen opleveren dan de bestaande hypotheken met een lage rente van meer dan een jaar geleden.

Home Equity-kredietlijnen

Andere vastgoedbeleggers die een huis kopen en het eigen vermogen opnemen in de vorm van een Home Equity Line of Credit. Als een belegger een overschot aan eigen vermogen heeft, kan dit een effectieve strategie zijn om aan liquiditeit te komen, rekening houdend met het feit dat de persoon voldoende cashflow moet hebben om deze nieuwe schuld af te betalen. Een vorm van advies is om een ​​HELOC af te sluiten voor 100% van het eigen vermogen dat is verkregen uit woningwaardering om een ​​aanbetaling te doen voor uw volgende hypotheek om steeds meer eigendommen te verwerven. Ik pleit voor voorzichtigheid in deze strategie. In tegenstelling tot wat sommige beïnvloeders misschien aangeven, is er geen garantie dat de waarde van onroerend goed stijgt. Zichzelf te veel inzetten is een veel groter risico dan de diversificatievoordelen die deze strategie zou opleveren.

Conclusie

Nogmaals, schuld is niet binair. Het kan een handig hulpmiddel zijn om vermogen te creëren, maar denk elke keer dat u schulden aangaat na over de impact die dit op u en uw financiële toekomst zal hebben.

Dit artikel mag niet worden opgevat als beleggings-, belasting- of juridisch advies. Het is niet mogelijk om direct in een index te beleggen. Alle economische en prestatiegegevens zijn historisch en vormen geen indicatie voor toekomstige resultaten. Equitable Advisors biedt geen creditcards, hypotheken, HELOC's, studieleningen en/of zakelijke leningen aan. Cicely Jones biedt effecten aan via Equitable Advisors, LLC (NY, NY 212-314-4600), lid van FINRA, SIPC (Equitable Financial Advisors in MI & TN). Lijfrente- en verzekeringsproducten aangeboden via Equitable Network, LLC. Equitable Network doet zaken in CA als Equitable Network Insurance Agency of California, LLC, in UT als Equitable Network Insurance Agency of Utah, LLC. LEEFTIJD-5694805.1 (5/23)(Exp. 5/25)