Aandelen om in de gaten te houden: dit topdividendaandeel betaalt meer dan het drievoudige van het marktrendement

Simon Property Group (SPG), opgenomen in de IBD 50 Stocks To Watch van vandaag, betaalt meer dan het drievoudige van het dividendrendement van de markt en is dicht bij een kooppunt.

X

Het in Indianapolis gevestigde bedrijf bezit, ontwikkelt en beheert onroerend goed, zoals winkelcentra, outletcentra, kantoorruimte, hotel- en woongebouwen in 37 Amerikaanse staten en Puerto Rico. Het heeft ook outletcentra in Azië, Europa en Noord-Amerika.

Een gebied waar Simon echt uitblinkt, is het grote dividend. Vastgoedbevaks keren het grootste deel van hun belastbaar inkomen uit aan aandeelhouders als contante dividenden. In november kondigde de REIT een driemaandelijks contant dividend van $ 1.65 aan voor het vierde kwartaal. Dat betekende een stijging van 4% op jaarbasis en was 26.9% hoger dan het dividend over het derde kwartaal.

Op jaarbasis komt dat neer op $ 6.60, voor een rendement van 4%. Ter vergelijking: de gemiddelde uitbetaling voor de S&P 500 is 1.26%.

IBD Stock Checkup kent Simon een Composite Rating van 90 toe, die beleggers een snelle manier geeft om de belangrijkste groeikenmerken van een aandeel te meten. Dat plaatst het onder de leiders in de REIT-groep met 179 aandelen, waaronder: Extra ruimte opslag (EXR), Openbare opslag (PSA) en Weyerhauser (WJ).

Aandelen om in de gaten te houden: groei weer op schema

Een rating van 78 winst per aandeel, onderdeel van de totale samengestelde score, weerspiegelt een winstgroei van -6% over vijf jaar. Na een vertraging in 2019 en een scherpe daling in 2020, verwachten analisten dat de groei in 2021 zal worden hervat. Na zes opeenvolgende kwartalen van dalingen stegen Simon's fondsen uit operaties (FFO) met 53% in zowel Q2 als Q3.

"De vraag naar onze ruimte van een breed spectrum van huurders groeit", zei voorzitter, CEO en president David Simon in een Q3-verklaring. "De bezettingsgraad bleef stijgen, de verkoop van retailers versnelde, inclusief onze eigen merken, en de cashflow nam toe."

Analisten van FactSet voorspellen een stijging van 32% op jaarbasis in FFO in het vierde kwartaal, gevolgd door een stijging van 4% in het eerste kwartaal. Voor 12 verwachten ze een groei van 1% tot $ 2021 per aandeel.

De pandemie van het coronavirus heeft zijn tol geëist van exploitanten van winkelcentra, omdat winkels werden gesloten en winkelend publiek wegbleef. Hoewel de meeste winkels sindsdien zijn heropend en een deel van het verkeer is hervat, kan de snel verspreidende omicron-variant retailers - en REIT's - opnieuw beïnvloeden.

De omzetgroei bedroeg 18% in Q2 en 22% in Q3, na vijf kwartalen van dalingen. Een rendement van 40% op het eigen vermogen voldoet ruimschoots aan het ideale minimum van 17% voor toonaangevende groeiaandelen. Deze dragen bij aan een A SMR Rating (omzet, winstmarges, rendement op eigen vermogen), waarmee Simon op basis van die statistieken tot de top 20% van alle aandelen behoort.

Aan de technische kant betekent een relatieve sterkte van 96 dat de REIT in de top 4% van alle aandelen staat. De relatieve sterktelijn, die de prestaties van een aandeel volgt ten opzichte van de S&P 500, is omhoog gedraaid en staat dicht bij recordhoogtes. Een beweging naar een nieuwe high op of voor een mogelijke uitbraak zou een bullish teken zijn.

Tijd om binnenkort te winkelen?

Volgens de MarketSmith-grafiekanalyse nadert SPG-aandeel een kooppunt van 165.93 voor een beker met handvat. Het is ongeveer 2% verwijderd van de ingang. Het aandeel heeft een mooie run gehad vanaf de dieptepunten van maart 2020, dus de huidige basis is de derde fase, wat het risico op een mislukte uitbraak vergroot.

Merk op dat de meeste aandelen hun grootste vooruitgang boeken op basis van eerdere fasen. Houd ook de bredere markt in de gaten. Nu de marktopwaartse trend onder druk staat, zijn alle aandelenaankopen riskanter dan tijdens een bevestigde opwaartse trend. Lees dagelijks The Big Picture om op de hoogte te blijven van de huidige markttrends.

Volg Nancy Gondo op Twitter op @IBD_NGondo

DIT VIND JE MISSCHIEN OOK LEUK:

Op zoek naar de volgende grote aandelenmarktwinnaars? Begin met deze 3 stappen

Vind de beste langetermijninvesteringen met IBD-langetermijnleiders

Leer hoe u de markt kunt timen met de ETF-marktstrategie van IBD

MarketSmith biedt investeringshulpmiddelen die gemakkelijk te gebruiken zijn