Een van de meest fundamentele principes van beleggen is om uw risico geleidelijk te verminderen naarmate u ouder wordt. Dat is logisch als je bedenkt dat gepensioneerden niet de luxe hebben om te wachten (of de hoofdstad, wat dat betreft) tot de markt weer opveert na een dip. Het dilemma is om precies uit te zoeken hoe veilig je moet zijn ten opzichte van de levensfase waarin je je op een bepaald moment bevindt.
Jarenlang heeft een vaak aangehaalde vuistregel de assetallocatie helpen vereenvoudigen. Volgens dit principe moeten individuen een percentage aandelen bezitten dat gelijk is aan 100 minus hun leeftijd. Dus voor een typische 60-jarige zou 40% van de portefeuille uit aandelen moeten bestaan. De rest bestaat uit hoogwaardige obligaties, overheidsschuld, en andere relatief veilige activa.
Key Takeaways
- Het verminderen van het risico naarmate u ouder wordt, is een van de basisprincipes van beleggen.
- Een van de algemene regels voor assetallocatie is om een percentage in aandelen te beleggen dat gelijk is aan 100 minus uw leeftijd.
- Mensen leven langer, waardoor het nodig kan zijn om deze regel te wijzigen, vooral omdat veel vastrentende beleggingen een lager rendement bieden.
- Het kan zinvol zijn om een percentage aandelen aan te houden dat gelijk is aan 110 of 120 minus uw leeftijd.
- U moet rekening houden met andere factoren in uw beleggingsstrategie, waaronder de leeftijd waarop u met pensioen wilt gaan en het bedrag dat u denkt nodig te hebben.
2 redenen om de regels te wijzigen
Vrij eenvoudig, toch? Niet noodzakelijk. Hoewel een gemakkelijk te onthouden richtlijn kan helpen om een deel van de complexiteit uit pensioen planning, is het misschien tijd om deze specifieke opnieuw te bekijken. De afgelopen decennia is er veel veranderd voor de Amerikaanse belegger.
Om te beginnen is de levensverwachting hier (zoals in veel ontwikkelde landen) gestaag gestegen. De gemiddelde Amerikaan werd in 77 ongeveer 2020 jaar, vergeleken met iets ouder dan 76 in 2000, volgens gegevens van de Wereldbank. Wat is hier de les? We moeten niet alleen onze nesteieren vergroten, maar we hebben ook meer tijd om ons geld te laten groeien en te herstellen van een dip.
Op hetzelfde moment, Amerikaanse staatsobligaties betalen een fractie van wat ze ooit deden. Vanaf mei 2022 levert een 10-jarige T-bill jaarlijks 2.75% op. Begin jaren tachtig konden beleggers rekenen op een rente van meer dan 1980%.
Zorg ervoor dat u een financiële professional raadpleegt bij het uitvoeren van een beleggingsstrategie en voordat u investeringsbeslissingen neemt.
Zorg ervoor dat u een financiële professional raadpleegt bij het uitvoeren van een beleggingsstrategie en voordat u investeringsbeslissingen neemt.
Herziene richtlijnen
Voor veel beleggingsprofessionals betekent dergelijke realiteit dat het oude axioma "100 minus uw leeftijd" beleggers in gevaar brengt om in hun latere jaren bijna geen geld meer te hebben. Sommigen hebben de regel aangepast naar 110 minus je leeftijd. Degenen met een hogere risicotolerantie kunnen die regel verder wijzigen door nog verder te gaan naar 120 minus uw leeftijd.
Niet verrassend, veel fonds bedrijven volg deze herziene richtlijnen (of zelfs agressievere) bij het samenstellen van hun eigen richtlijnen streefdatum fondsen. Zo zijn fondsen met een streefdatum van 2035 gericht op beleggers die nu rond de 50 zijn (vanaf 2020). Maar in plaats van 50% van hun vermogen toe te wijzen aan aandelen:
- Vanguard's Target Retirement 2035 Fund heeft meer dan 70% toegewezen aan aandelen
- T. Rowe Price's Retirement 2035 Fund bouwt nog meer risico in met meer dan 50% belegd in aandelen
Het is belangrijk om in gedachten te houden dat dergelijke richtlijnen slechts een startpunt zijn voor het nemen van uw investeringsbeslissingen. Een verscheidenheid aan factoren kan een investeringsstrategie, inclusief de pensioenleeftijd en de activa die nodig zijn om iemands levensstijl te ondersteunen.
Aangezien vrouwen gemiddeld bijna vijf jaar langer leven dan mannen, hebben ze hogere pensioenkosten dan mannen en een prikkel om iets agressiever te zijn met hun nest ei.
Is er een juiste toewijzing van activa op leeftijd?
Uw leeftijd bepaalt hoeveel risico u bereid bent te nemen in uw beleggingen. De algemene regel is dat hoe jonger je bent, hoe meer risico je kunt verdragen. Naarmate u ouder wordt, moet u echter minder risico lopen in uw portefeuille. De algemene regel voor activaspreiding naar leeftijd is dat u een percentage aandelen moet aanhouden dat gelijk is aan 100 minus uw leeftijd. Dus als u 40 bent, moet u 60% van uw portefeuille in aandelen houden.
Aangezien de levensverwachting groeit, is het wellicht beter om die regel te wijzigen in 110 min uw leeftijd of 120 min uw leeftijd.
Wat is de oude regel over de beste portefeuillebalans op leeftijd?
De oude regel over het beste portefeuillesaldo op leeftijd is dat u het percentage aandelen in uw portefeuille moet houden dat gelijk is aan 100 minus uw leeftijd. Dus een 30-jarige belegger zou 70% van zijn portefeuille in aandelen moeten houden. Dit zou moeten veranderen naarmate de belegger ouder wordt.
Maar met individuen die langer leven, zijn beleggers misschien beter geschikt om die regel te wijzigen in 110 minus uw leeftijd of zelfs 120 minus uw leeftijd.
Is het zinvol om de toewijzing van de beleggingsportefeuille op leeftijd te wijzigen?
Het is zinvol om uw portefeuilleverdeling naar leeftijd te wijzigen. Dat komt omdat hoe ouder je wordt, hoe minder risico je kunt verdragen. Simpel gezegd, je hebt geen tijd om de kapitaalbasis in je nest te verliezen en aan te vullen. Kapitaalbehoud is belangrijk voor degenen die dichter bij het pensioen zijn. Als zodanig is financiële zekerheid belangrijk voor hen, omdat ze niet kunnen wachten tot de markt zich herstelt.
The Bottom Line
Iemands aandelenallocatie baseren op leeftijd kan een handig hulpmiddel zijn voor: pensioen planning door beleggers aan te moedigen het risico in de loop van de tijd langzaam te verminderen. Echter, in een tijd waarin volwassenen langer leven en minder beloningen krijgen van "veilige" beleggingen, is het misschien tijd om de 100 minus uw leeftijdsrichtlijn aan te passen en meer risico te nemen met pensioenfondsen.
Bron: https://www.investopedia.com/articles/investing/062714/100-minus-your-age-outdated.asp?utm_campaign=quote-yahoo&utm_source=yahoo&utm_medium=referral&yptr=yahoo