Staalproductie gaat groen

Key afhaalrestaurants

• Historisch gezien is staalproductie een vies proces geweest, maar nieuwe technologieën brengen hier verandering in
• Groen staal wordt gemaakt met behulp van elektrische ovens die worden aangedreven door hernieuwbare energie in plaats van steenkool
• Veel staalbedrijven stappen over op groen staal en dit kan een slimme investering zijn

Naarmate meer industrieën eraan werken om milieuvriendelijker te worden, was het slechts een kwestie van tijd voordat de trend naar de staalproductie kwam.

Historisch gezien is het maken van staal een vuile klus die de lucht vervuilt. Maar dankzij technologie is er nu een schonere versie van staal, groen staal, beschikbaar. Laten we eens kijken wat groen staal is en welke aandelen we moeten overwegen investeren om te profiteren van deze overgang.

Hoe staal wordt vervaardigd

Staal wordt gemaakt door ijzer en koolstof samen te smelten in een hoogoven of vlamboogoven om beide ingrediënten om te zetten in gesmolten staal. De hoogoven genereert de hoge temperaturen die nodig zijn om ijzererts en koolstof te smelten. Op zijn beurt komt de koolstof die wordt gebruikt om staal te produceren in grote hoeveelheden vrij als koolstofdioxide in de lucht. Voor elke ton geproduceerd staal komt tussen de 1.5 en 3 ton koolstof vrij in de lucht.

Vlamboogovens, die voornamelijk worden gebruikt voor het smelten van schroot, zijn meestal afhankelijk van stroom die wordt opgewekt door nabijgelegen energiecentrales. De energiecentrales gebruiken een verscheidenheid aan materialen om elektriciteit op te wekken voor de ovens, waaronder mogelijk het verbranden van kolen.

Het hoogovenproces, ook wel het Bessemerproces genoemd, resulteert in grond-, water- en luchtverontreiniging die de locatie vervuilt en de luchtkwaliteit verlaagt voor de werknemers, omwonenden en het milieu. Er zijn de afgelopen decennia grote stappen gezet om de hoeveelheid vervuiling en vervuiling die door staalfabrieken wordt geproduceerd te verminderen, maar het is bijna onmogelijk om het afval dat door de staalproductie wordt gegenereerd te overwinnen.

Staalproductie is een vitaal onderdeel van de economie, met producten die de infrastructuur ondersteunen die nodig is voor de constructie van zo ongeveer alles wat mensen dagelijks gebruiken. Gelukkig maken technologieën voor het opwekken van groene energie het voor staalproducenten gemakkelijker om af te stappen van de processen die vervuilen en over te stappen op processen die het werk net zo effectief doen zonder het milieu nadelig te beïnvloeden.

Wat is groen staal?

De meest algemeen aanvaarde definitie van groen staal is staal gemaakt met een lagere ecologische voetafdruk. Er worden inspanningen geleverd om het aantal afvalproducten dat wordt gegenereerd door het smeltproces te verminderen, maar de belangrijkste impact komt van het gebruik van wind en zon om elektrische vlamboogovens aan te drijven in plaats van hoogovens. Een staalfabrikant, EVRAZ North America, heeft met succes zonne-energie gebruikt om genoeg elektriciteit op te wekken om zijn fabriek in Colorado van stroom te voorzien. Het bedrijf bouwt ook een zonne-energiecentrale.

Een andere variant van het concept van groen staal is het opvangen van de tijdens het proces uitgestoten koolstofdioxide en deze combineren met slakken voor een bruikbaar staalproduct. Slak is een afvalproduct dat tijdens het fabricageproces uit gesmolten staal wordt verwijderd. Het bruikbaar maken van slak creëert een nieuwe inkomstenstroom voor staalfabrieken. Er worden andere strategieën ontwikkeld om de hoeveelheid slak te verminderen, maar deze zijn nog niet klaar voor wijdverbreid gebruik.

Hoe groen staal de ecologische voetafdruk minimaliseert

In 2018 was de staalindustrie verantwoordelijk voor 1.8 miljoen ton kooldioxide-emissies over de hele wereld, of 8% van alle kooldioxide die in de atmosfeer terechtkomt. De Amerikaanse staalindustrie heeft vooruitgang geboekt om haar koolstofproductie te verminderen en stoot minder uit dan andere landen. Door de koolstofemissies van staalfabrieken te verminderen, komt er minder kooldioxide in de atmosfeer terecht, wat de impact van de staalproductie op de planeet vermindert.

Veel industrieën zijn afgestapt van het gebruik van steenkool als energiebron, maar de staalindustrie heeft het gebruik ervan vastgehouden vanwege een gebrek aan levensvatbare alternatieven. Nu is bewezen dat vooruitgang bij het opwekken van energie uit hernieuwbare bronnen effectief is bij de productie van staal, waardoor de staalindustrie geen steenkool meer hoeft te gebruiken. Hernieuwbare energie is niet alleen economisch, maar vermindert ook de totale ecologische voetafdruk van een fabriek.

Een staalfabriek die overstapt op groene energiebronnen haalt geen steenkool uit de grond en verbrandt deze als brandstof. Dit vermindert de hoeveelheid koolstof die vrijkomt in de lucht.

Aandelen om in te beleggen voor blootstelling aan groen staal

Groene technologieën maken stevige vorderingen bij het vervangen van oudere technologie, en hoewel schone technologie op de lange termijn beter is, maken bedrijven deze overgang langzaam, aangezien het een herziening van de infrastructuur betekent. Het kopen van aandelen in deze bedrijven, met name van bedrijven die actief groene technologieën toepassen, stelt een portefeuille bloot aan een sector die historisch solide presteert en die hoogstwaarschijnlijk hun staat van dienst zal voortzetten naarmate ze verschuiven.

Hieronder volgen enkele aandelen die het overwegen waard zijn voor groene blootstelling. Begrijp dat dit langetermijninvesteringen zijn vanwege de tijd die nodig is om over te stappen op groen staal en de tegenwind van een mogelijke wereldwijde recessie dit jaar.

US Steel Corp (NYSE: X)

US Steel worstelde jarenlang omdat de staalgigant betrokken was bij bedrijfssegmenten die geld verloren. Bovendien begon China staal te produceren en de prijzen te onderbieden, waardoor de winstmarges van in de VS gevestigde staalbedrijven kleiner werden.

In de loop der jaren heeft US Steel de missie gehad om veel slecht presterende activa te verkopen. Terwijl het bedrijf hier nog aan werkt, zijn ze ook begonnen te investeren in de productie van elektrisch boogstaal.

In het afgelopen jaar zijn de aandelen van het bedrijf verhandeld tot $ 38.45 en zo laag als $ 17.05. Dit heeft meer te maken met het geloof in een vertragende economie dan met de langetermijnvooruitzichten voor US Steel. De meeste marktanalisten beschouwen dit aandeel als aangehouden totdat er meer details naar voren komen over de ommekeerplannen van het bedrijf en de economie als geheel.

Nucor (NYSE: NUE)

Nucor bestaat al meer dan 100 jaar, maar raakte pas in 1969 betrokken bij de staalindustrie. Sindsdien is het bedrijf uitgegroeid tot de grootste staalproducent in de Verenigde Staten.

Dit is voornamelijk te danken aan hun elektrische vlamboogovens, waardoor het bedrijf beter kan omgaan met stijgende en dalende vraag. Het bedrijf is een dividend aristocraat, wat betekent dat het zijn dividend voor 25 opeenvolgende jaren heeft verhoogd.

Staal Dynamica (STLD)

Steel Dynamics is opgericht door een voormalige medewerker van Nucor en volgt veel van dezelfde strategieën voor het runnen van een staalbedrijf. Dit omvat het gebruik van vlamboogovens en het laag houden van schulden.

Het voordeel dat investeerders in dit bedrijf hebben in vergelijking met Nucor, is dat Steel Dynamics een veel kleiner bedrijf is, wat betekent dat het groeitempo sneller zou kunnen zijn dan dat van Nucor. Natuurlijk heeft dit een keerzijde, de belangrijkste is dat er geen lange geschiedenis van betrouwbare prestaties is die aantoont dat het bedrijf kan profiteren, ongeacht de toestand van de economie.

Rio Tinto-groep (NYSE: RIO)

Rio Tinto is een bedrijf dat minerale hulpbronnen onderzoekt, ontgint en verwerkt, waaronder koper, goud, diamanten, ijzererts, lithium, aluminium, zout en meer. IJzererts is de verbinding met de staalindustrie.

Het bedrijf presteert goed, vooral dankzij hogere grondstoffenprijzen. Als de prijzen dalen, zou Rio Tinto de druk op zijn marges kunnen voelen. Het bedrijf heeft echter een lange geschiedenis en met zijn blootstelling aan zoveel mineralen zou het in staat moeten zijn om de meeste economische problemen aan te pakken.

Cleveland Cliffs (NYSE: CLF)

Cleveland-Cliffs begon met het ontginnen van ijzererts en stapte uiteindelijk over op staalproductie. Hun verticale integratie maakt dit bedrijf anders dan de anderen op deze lijst. Ze hebben zaken in elk aspect van het proces, inclusief mijnbouw, staalproductie en zelfs stempelen.

Het bedrijf is een toonaangevende leverancier van staal van automobielkwaliteit en heeft onlangs hogere prijzen bedongen bij autofabrikanten. Tegelijkertijd heeft Cleveland-Cliffs zijn kosten kunnen verlagen.

In 2020 kocht het bedrijf concurrent ArcelorMittal om te helpen bij de verticale integratie. De enige zorg bij het bedrijf betreft de klanten van de autofabrikant. Als een recessie toeslaat en de autoverkopen aanzienlijk teruglopen, zouden autofabrikanten de productie kunnen verminderen, waardoor hun behoefte aan staal afneemt. Toch hebben analisten gemengde vooruitzichten: zes raden aan om het aandeel te kopen en zes om aan te houden.

Het is belangrijk op te merken dat GM en Ford hun elektrische voertuigen willen maken van duurzame materialen, waaronder het kopen van groen staal van staalfabrikanten. De auto-industrie is een grote afnemer van staal, waardoor deze verschuiving een zegen is voor producenten van groen staal. Groen gaan heeft het potentieel om hun aandelenkoersen te verhogen.

Hoewel investeren in een beursgenoteerd bedrijf een verstandige keuze kan zijn, is er een alternatieve optie in de Clean Tech-kit van Q.ai. Deze investering maakt gebruik van kunstmatige intelligentie om trends in de markt te signaleren en op basis daarvan in bedrijven te beleggen. Met deze kit krijgen beleggers blootstelling aan alle aandelen die betrokken zijn bij schone technologie, waardoor ze meer gediversifieerd zijn dan wanneer ze gewoon in staalaandelen zouden beleggen.

De bottom line

De toekomst ligt in groen staal en de reuzen in de industrie werken aan de transitie. Hoewel de lange termijn er geweldig uitziet, kan de korte termijn hobbelig zijn omdat er tijdens de overgang hogere kosten en productievertragingen ontstaan. Maar door te beleggen in hoogwaardige aandelen zijn de risico's kleiner dan bij bedrijven die geen solide balans hebben. Zoals altijd is het bij het beleggen in aandelen van cruciaal belang om eerst uw due diligence te doen.

Download Q.ai vandaag nog voor toegang tot AI-aangedreven investeringsstrategieën.