Beleggers die op zoek zijn naar dat gevoel dat u vertelt dat het marktsentiment verschuift naar positievere vooruitzichten, zijn weer met beide benen op de grond komen te staan. Na het marktgedrag van 2022 tot het uiterste te zijn gegaan, is de recente rally op een bakstenen muur gestuit. De S&P 500 noteerde de afgelopen week namelijk 5 opeenvolgende negatieve sessies, waarbij beleggers nadachten over het vooruitzicht van een recessie.
Financiële experts luiden inderdaad de alarmbel over de precaire toestand van de wereldeconomie. Een van de doemdenkers was Jamie Dimon, CEO van JP Morgan, die onlangs zei dat de pogingen van de Fed om de rente te verhogen misschien niet genoeg zullen zijn om een recessie toch af te wenden.
Niet alle aandelen zijn echter bestemd voor de koopjesbak. Terwijl Dimon vreest voor de economie, zien de analisten van JPMorgan zelfs twee namen die tegen de trend in gaan en de komende maanden omhoog gaan - voor een bedrag van 90% of meer. Zijn andere analisten het eens met JPM? We hebben de geopend TipRanks-database Er achter komen. Hier is het dieptepunt.
Noorse cruisemaatschappij (NCLH)
De eerste door JPM onderschreven naam die we zullen bekijken, is Norwegian Cruise Line, een van de grootste cruisemaatschappijen ter wereld. Norwegian bezit en exploiteert drie afzonderlijke cruisemaatschappijen, Norwegian Cruise Lines, Oceania Cruises en Regent Seven Seas Cruises, met een totaal aantal schepen van 28, die de golven bevaren naar meer dan 490 bestemmingen wereldwijd.
De afgelopen jaren zijn een lange hoofdpijn geweest voor de cruiselijnindustrie. Omdat ze tijdens de pandemie niet konden opereren, kwam de heropening als een welkome opluchting. De terugkeer naar de normaliteit werd echter onderbroken door zorgen over de worstelende wereldeconomie te midden van een torenhoge inflatie en stijgende inputkosten. Er lijkt echter ook veel opgekropte vraag te zijn en aangezien Norwegian zich op de premiummarkt richt, zal de doelgroep minder snel de snuifje van een recessie voelen.
In het laatste kwartaalrapport van het bedrijf, voor 3Q22, zagen de inkomsten een enorme stijging van 958% op jaarbasis tot $ 1.62 miljard, terwijl het bedrijf adj. WPA van -$0.64. Beide resultaten overtroffen de verwachtingen van Street. De bezettingsgraad wordt ook beter en bereikt ongeveer 82% van het niveau van vóór de pandemie. Deze zullen naar verwachting blijven verbeteren en in het vierde kwartaal de middelhoge tot hoge 80% bereiken.
Dekking van de voorraad voor JP Morgan, analist Daniël Adam schrijft dat hij optimistisch is over de vooruitzichten van NCLH, onder andere als redenen: “(1) gedisciplineerde market-to-fill (in tegenstelling tot discount-to-fill) prijsstrategie; (2) buitensporig groeipotentieel ten opzichte van concurrenten, aangezien NCLH een kleinere, behendigere en jongere vloot heeft met premium prijzen; en (3) aantrekkelijke relatieve waardering - vooral met behulp van schattingen over twee of meer jaar.
"Qua omvang," voegde Adam eraan toe, "heeft NCLH slechts zo'n 9% van de wereldwijde cruisemarkt in handen. Dienovereenkomstig heeft NCLH, hoewel het niet dezelfde schaalvoordelen heeft als grotere concurrenten (CCL met een capaciteitsaandeel van ~38% en RCL met ~18%), een grotere kans op groei, wat we als positief beschouwen tegen de achtergrond van sterke opgekropte groei. de vraag naar vrijetijdsreizen en de aantrekkelijke waardepropositie die cruisemaatschappijen bieden in vergelijking met vakantiealternatieven op land.”
Dienovereenkomstig beoordeelt Adam NCLH-aandelen als Overweight (dwz kopen), terwijl zijn koersdoel van $ 30 ruimte maakt voor 12-maandswinsten van 94%. (Om Adams staat van dienst te bekijken, klik hier)
Wat vindt de rest van de Straat? Kijkend naar de uitsplitsing van de consensus, zijn de meningen van andere analisten meer verspreid. 6 Buys, 3 Holds en 1 Sell vormen samen een matige koopconsensus. Verwacht wordt dat de aandelen beleggers zullen belonen met een rendement van 31% per jaar vanaf nu, aangezien het gemiddelde doel $ 20.30 bedraagt. (Zie NCLH-aandelenprognose op TipRanks)
Soepele therapieën (PLRX)
We draaien nu naar een compleet andere sector voor de volgende JPM-keuze. Pliant Therapeutics is een klinisch biotechbedrijf met als opdracht nieuwe behandelingen voor een reeks fibrotische ziekten te ontwikkelen en op de markt te brengen. Het doel is om hun progressie te stoppen, waardoor de orgaanfunctie wordt beschermd.
De belangrijkste kandidaat van het bedrijf is bexotegrast (PLN-74809), een remmer van de αvβ6/αvβ1-integrines, die wordt beoordeeld in fase 2-onderzoeken voor idiopathische longfibrose (IPF) en primaire scleroserende cholangitis (PSC). In samenwerking met Novartis ontwikkelt het bedrijf ook de αvβ1-remmer PLN-1474, waarvan de fase 1-studie in 2021 werd afgesloten en het medicijn nu op weg is naar fase 2-onderzoeken. Er zijn ook behandelingen voor solide tumoren en spierdystrofie die zich nog in het preklinische stadium bevinden.
PLRX-aandelen zijn de afgelopen 156 maanden met 6% gestegen. De winst kan worden toegeschreven aan de resultaten in de fase 2a-studie (INTEGRIS) van PLN-74809 bij IPF, waarin het geneesmiddel zowel zijn primaire als secundaire eindpunten bereikte. Verdere updates van het cohort met hoge doses (320 mg) worden begin 2023 en halverwege het jaar verwacht.
Het is het potentieel van LN-74809 dat de interesse van JPMorgan heeft gewekt Erik Jozef.
"Naar onze mening", zei de analist, "heeft hoofdkandidaat bexotegrast (PLN-74809) - een nieuwe, dubbele selectieve αvβ1-remmer - een overtuigende biologische grondgedachte voor de behandeling van IPF met een opkomend ontwikkelingsveld in het middenstadium. Gezien de commerciële kansen van meerdere miljarden dollars in IPF, zien we de huidige niveaus als een afspiegeling van het commerciële potentieel van bexotegrast in IPF en zien we extra optionaliteit voor bexotegrast in PSC.”
"Vergeleken met sommige andere IPF-ontwikkelingsprogramma's in het midden van de late fase," legde Joseph verder uit, "zijn wij van mening dat de INTEGRIS-dataset en (fase 3-programma dat naar verwachting op vergelijkbare wijze SoC zal bevatten) '809 zou moeten opzetten voor een gedifferentieerde labelbreedte en flexibiliteit van gebruik - bovendien wijst de feedback van onze artsen op een hoge voorkeur voor orale producten in deze categorie.
Deze opmerkingen onderbouwend met een Overweight (dwz Buy)-advies en een koersdoel van $42, ziet Joseph dat het aandeel over een periode van een jaar een extra rendement van 130% zal opleveren. (Om Josephs staat van dienst te bekijken, klik hier)
Josephs zelfverzekerde kijk is geen anomalie; alle 4 andere recente beoordelingen van analisten zijn ook positief, waardoor de consensus hier een sterke koop is. Het gemiddelde doel ligt iets hoger dan het doel van Joseph; met $ 43.60 suggereert het cijfer dat er voor het komende jaar een marktaandeelwinst van 139% in het verschiet ligt. (Zie PLRX-aandelenprognose op TipRanks)
Ga naar TipRanks om goede ideeën te vinden voor de handel in aandelen tegen aantrekkelijke waarderingen. Beste aandelen om te kopen, een nieuw gelanceerde tool die alle aandeleninzichten van TipRanks verenigt.
Disclaimer: de meningen in dit artikel zijn uitsluitend die van de aanbevolen analist. De inhoud is uitsluitend bedoeld voor informatieve doeleinden. Het is erg belangrijk om uw eigen analyse uit te voeren voordat u een investering doet.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/jp-morgan-says-2-143855700.html