'Het voelt als veel te veel om te verliezen.' We hadden $ 550 geïnvesteerd en vertelden onze adviseur dat we een 'conservatieve benadering' wilden. Sindsdien hebben we $88K verloren. Ik weet dat de markt slecht is, maar moeten we hem ontslaan? 

Vraag: Twee jaar geleden ging mijn man met vervroegd pensioen toen zijn bedrijf hem dat aanbood. Op dat moment hadden we een 401(k) met ongeveer $550,000 die we aan een vertegenwoordiger van een grote financiële dienstverlener gaven om af te handelen. Sindsdien hebben we $ 88,000 verloren door slechte marktomstandigheden en beslissingen. We spraken onze behoefte aan een conservatieve aanpak uit. Een groot deel zit vast in obligaties en dat bedrag voelt als veel te veel om te verliezen! 

Wat erger is, de agent blijft ons vertellen dat onze trekking van $ 4,750 per maand te veel is. Veranderen we agenten binnen het bedrijf? Springen en alles overdragen aan een ander bedrijf? Moeten we leven van minder dan we willen om het verlies goed te maken? (Ook op zoek naar een financieel adviseur? Deze tool kan u helpen om een ​​adviseur te vinden die mogelijk aan uw behoeften voldoet.)

Antwoord: Er zijn een paar vragen die u hier moet stellen: ten eerste, heeft uw adviseur u verkeerd behandeld met die grote verliezen; ten tweede, is uw opnamepercentage redelijk; en ten derde, wat doe je aan de situatie van de adviseur? 

Laten we bovenaan beginnen: is $ 88,000 van een portefeuille van $ 550,000 te veel om te verliezen, vooral gezien het feit dat u om een ​​conservatieve benadering vroeg? Volgens deze cijfers verloor u 16%, wat eigenlijk minder is dan de totale daling van de Amerikaanse aandelenmarkt (op het moment van schrijven van deze brief), maar iets hoger dan de totale obligatiemarkt. Uw adviseur dacht waarschijnlijk dat obligaties een solide belegging zouden zijn, omdat ze notoir veilig zijn, maar agressieve renteverhogingen gedurende het afgelopen jaar zorgden ervoor dat het rendement op obligaties nieuwe historische dieptepunten bereikte.

Heeft u een probleem met uw financieel adviseur of bent u op zoek naar een nieuwe? E-mail [e-mail beveiligd].

Vorig jaar was inderdaad een uitdagend jaar voor zowel de aandelen- als de obligatiemarkten, met Amerikaanse aandelen bijna lager 20% volgens Fortune en obligaties rond -13% volgens CNBC. “Als het gaat om beleggen, zowel in aandelen als obligaties, mag je verwachten dat je portefeuille op en neer gaat. Historisch gezien gaat het veel meer omhoog dan omlaag, maar vorig jaar was het een jaar waarin het omlaag ging”, zegt gecertificeerd financieel planner Taylor Jessee van Impact Financial. (Ook op zoek naar een financieel adviseur? Deze tool kan u helpen om een ​​adviseur te vinden die mogelijk aan uw behoeften voldoet.)

Maar een ander groot probleem hier is uw opnamepercentage - en daar heeft uw adviseur een punt. “Een maandelijkse opname van $ 4,750 komt overeen met een opnamepercentage van ongeveer 10% uit uw portefeuille. Het algemeen aanvaarde opnamepercentage bij pensionering is ongeveer 4%, wat betekent dat u meer dan het dubbele opneemt van wat algemeen als een veilig bedrag wordt beschouwd', zegt Jessee. De gecertificeerde financiële planner Jim Hemphill van TGS Advisors zegt zelfs dat dit 'absurd, onhoudbaar hoog is, tenzij jullie allebei ver in de 80 met pensioen gaan. We weten dat dat niet het geval is, aangezien u met vervroegd pensioen bent gegaan.”

Denk er zo over na: met een opnamepercentage van 10% moet uw portefeuille ten minste 10% verdienen om kostendekkend te zijn, anders duikt u in de hoofdsom. “Historisch gezien levert de aandelenmarkt ongeveer 9% per jaar op, maar de portefeuilles van de meeste gepensioneerde stellen zijn niet voor 100% belegd in aandelen, wat betekent dat een gepensioneerd stel normaal gesproken niet mag verwachten het beursgemiddelde te verdienen. Een gediversifieerde portefeuille kan gemiddeld zo'n 5% tot 6% opleveren, dus als je 10% per jaar uit de portefeuille haalt, kun je zien hoe snel de wiskunde tegen je gaat werken', zegt Jessee.

Hemphill zegt inderdaad dat je van minder moet leven dan je wilt, omdat wat je wilt onrealistisch is. "Niet vanwege de marktomstandigheden, want er zijn geen rendementen die een uitkeringspercentage van meer dan 10% ondersteunen", zegt Hemphill

Van zijn kant zegt de gecertificeerde financiële planner Derieck Hodges van Anchor Pointe Wealth dat een lang leven een punt van zorg wordt bij de opname die u neemt. "Het is misschien geen probleem om elk jaar uw saldo te verlagen als u in de 70 of 80 bent, maar het kan uw toekomstige financiële zekerheid in gevaar brengen als u jonger bent. Het is verstandig om uw uitgaven en opnamebehoeften te evalueren”, zegt Hodges. Wat meer is, als u uw distributie tijdens deze uitdagende investeringsmarkt kunt verminderen, zal dit volgens Hodges waarschijnlijk uw financiële zekerheid versterken. 

In de toekomst wilt u uw leeftijd, gezondheid, waarschijnlijke levensduur en toekomstige bestedingsbehoeften evalueren. “Hoeveel beleggingsrisico kunt u tolereren? Beleggingen met een lagere risicotolerantie leveren een lager beleggingsrendement op. Kunt u uw financiële doelen bereiken met die kleine opbrengsten? Evalueer risico en rendement niet door alleen naar de recente geschiedenis te kijken, u moet een langere blik werpen”, zegt Hodges. 

U moet ook uw mix van beleggingen beoordelen en de historische rendementen evalueren in vergelijking met een geschikte benchmark. “Als u van een mix van 60% aandelen en 40% obligaties houdt, vergelijk uw beleggingsresultaten dan niet met de S&P 500, dat is 100% aandelen. Gebruik in plaats daarvan een index zoals de Morningstar US Moderate Target Allocation om onder- of overprestaties te beoordelen', zegt Hodges.

Het belangrijkste is dat u niet in paniek raakt of overhaaste beslissingen neemt. "Blijf bewust uw behoeften, doelen en verlangens evalueren en onthoud dat 2022 pijnlijk was voor vrijwel elke belegger, zelfs voor degenen die hoogwaardige, gediversifieerde beleggingen bezitten", zegt Hodges. 

Hemphill raadt aan om objectief advies in te winnen bij een gediplomeerde adviseur die u informatie zal vertellen die u niet graag hoort. "Misschien moet een van jullie of jullie allebei weer aan het werk", zegt Hemphill.

Om naar gediplomeerde adviseurs te zoeken, gaat u naar de National Association of Personal Financial Advisors (NAPFA) of XY Planning Network, waar u een tool kunt gebruiken om planners met de CFP-aanduiding en bepaalde specialiteiten te vinden. 

Heeft u een probleem met uw financieel adviseur of bent u op zoek naar een nieuwe? E-mail [e-mail beveiligd].

Vragen bewerkt voor beknoptheid en duidelijkheid.