Inflatie registreert grootste daling in bijna 3 jaar

Key Takeaways

• De inflatie daalde in december, waarbij de algemene consumentenprijsindex (CPI) deze maand met 0.1% daalde.
• Het is de grootste daling sinds april 2020 en brengt het jaarlijkse inflatiepercentage op 6.5%, van 7.1% vorige maand.
• De grootste oorzaak van de verlaging waren de lagere brandstof- en benzineprijzen, die met dubbele cijfers daalden. Het is echter niet allemaal goed nieuws. Eieren stegen met 11.1%.

Maandelijks wacht het halve land met ingehouden adem af wat het laatste inflatiecijfer gaat worden. Oké, dat is misschien een beetje overdreven, maar toch, wat een tijd om te leven. Wie had gedacht dat de gemiddelde mens zo geïnteresseerd zou zijn in de stijging van de prijs van sojabonen en vloerbedekking.

Maar hier zijn we.

En hoewel we gewend zijn om de woorden "all time high" keer op keer herhaald te zien bij elke inflatieaankondiging, lijkt het erop dat de dominostenen eindelijk beginnen te tuimelen.

Omdat deze maand de prijzen zijn gedaald. Ja, eigenlijk naar beneden. Het is niet zo dat ze minder zijn gestegen dan vorig jaar in december, wat betekent dat het jaarcijfer nu lager is. De gemiddelde prijzen voor dingen zijn eigenlijk lager dan in november.

Voordat we op de zaken vooruit lopen, hebben we het over een daling van 0.1%. Het is dus waarschijnlijk niet het moment om de champagne open te breken en de entrecote te bestellen, maar desalniettemin gaat het vooruit.

Download Q.ai vandaag nog voor toegang tot AI-aangedreven investeringsstrategieën.

In december daalt de inflatie met 0.1%

De totale inflatie daalde in december met 0.1%, wat betekent dat het jaarlijkse inflatiepercentage is gedaald tot 6.5%. Dat is nog steeds hoog, maar we zien nu enige echte beweging in het jaarlijkse hoofdcijfer, dat vorige maand nog 7.1% bedroeg.

Een van de grootste oorzaken van de daling is een aanzienlijke daling van de kosten voor benzine (-9.4%) en andere stookolie (-11.9%). Het betekent een aanzienlijke verlaging van de prijzen bij het tankstation voor chauffeurs, wat een opluchting zal zijn die zeker huishoudens zal helpen.

Er waren tal van andere gebieden waar ook grote bezuinigingen plaatsvonden. Zoals altijd het geval is met de inflatiecijfers, zijn de items vrij willekeurig. De prijs van spek daalde met 2.9%, vers fruit was 1.9% goedkoper dan de maand ervoor, herenondergoed en badkleding daalden met 1.4% en damesjurken waren 2.4% lager.

Kledingkasten waren echte winnaars in december, want herenschoenen daalden ook met 2.4%, damesschoenen daalden met 0.6%, net als damesondergoed (-0.7%) en horloges (-0.1%).

Gebruikte auto's en vrachtwagens daalden verder (-2.5%), wat goed nieuws is voor degenen die op zoek zijn naar nieuwe wielen, maar geen goed nieuws voor bedrijven zoals Carvana. Onderdelen en uitrusting van voertuigen, met uitzondering van banden, daalden met 1.2%.

De prijzen van medicijnen zonder recept daalden met 0.4%, de audioapparatuur daalde met 2.4%, de ziektekostenverzekering daalde met een verrassende 3.4%, de verhuur van auto's en vrachtwagens daalde met 1.6% en de boekhoudkosten daalden met 3.5%.

Je snapt het wel, veel spullen zijn goedkoper geworden. Maar niet alles.

Terwijl de algemene prijzen daalden, waren er veel artikelen die in december steeds duurder werden. Enkele opmerkelijke uitschieters waren eieren, die met 11.1% stegen, wat betekent dat uw ontbijt met eieren en spek u over het algemeen nog steeds meer gaat kosten.

Denk je aan een zoete optie om in plaats daarvan de dag te beginnen? Zoete broodjes, koffiekoeken en donuts stegen ook met 2.6%. Tomaten stegen 3.4%, sla 4%, gedroogde bonen en erwten 3.2% duurder en boter 3.3%.

Al met al zou je nog geen groot verschil moeten verwachten voor je wekelijkse kruidenierswinkel, maar het is vooruitgang.

De kern-CPI, die de vluchtige voedings- en energiesectoren uitsluit, steeg met 0.3%, wat in lijn was met de verwachtingen. Het stelt het jaarlijkse nominale percentage op 5.7%, wat lager is dan de 6% die vorige maand werd geregistreerd.

Hoe reageerden de markten?

Ze negeerden het min of meer. Dat is niet echt een verrassing, gezien het feit dat de cijfers van deze maand in wezen in lijn waren met de projecties van analisten. De S&P 500 was tijdens de openingsuren grotendeels vlak en de rente op staatsobligaties is licht gedaald.

Informatie van de obligatiemarkten suggereert nu dat de Fed tijdens haar volgende vergadering op 0.25 februari zal proberen een renteverhoging van 1 procentpunt door te voeren. Dit markeert een snelle daling van hun recordstijging, waarbij de rente vorig jaar vier keer op rij met 0.75 procentpunt steeg.

Bij de laatste vergadering in december werd dit enigszins gematigd met een verhoging van 0.5 procentpunt.

De Fed heeft duidelijk gemaakt dat ze alles zullen doen wat nodig is om de inflatie terug te brengen tot het streefpercentage van 2-3%, maar voorzitter Jerome Powell heeft verklaard dat ze hopen dit te kunnen doen zonder harde landen voor de economie.

Hoe kunnen beleggers navigeren door de aanhoudend hoge inflatie?

De trend is in de goede richting, maar het is niet waarschijnlijk dat de inflatie voorlopig weer binnen het doelbereik zal komen. Er zijn een aantal verschillende activaklassen waar beleggers naar kunnen kijken om hen enige bescherming tegen inflatie te bieden. Enkele voorbeelden zijn:

Door inflatie beschermde effecten

TIPS, of Treasury Inflation-Protected Securities, is een type obligatie uitgegeven door de Amerikaanse overheid. Ze zijn vergelijkbaar met andere obligaties, maar ze hebben een extra functie om uw belegging te beschermen tegen inflatie.

Wanneer u in TIPS belegt, stijgt de waarde van uw obligatie met de inflatie. Dus ook al hebt u de obligatie voor een bepaald bedrag gekocht, tegen de tijd dat deze vervalt, zal deze meer waard zijn in termen van koopkracht.

De rentebetalingen op TIPS worden ook verhoogd om de inflatie bij te houden. Dit betekent dat de waarde van uw belegging niet zoveel zal dalen als bij reguliere obligaties.

Goud en edele metalen

Edelmetalen worden al letterlijk duizenden jaren beschouwd als een bescherming tegen inflatie en als een schat aan rijkdom. Zelfs vandaag de dag wordt met name goud gezien als een 'veilige haven', en presteert het vaak goed in tijden van economische crisis.

Tegenwoordig worden investeringen in goud meestal gedaan door middel van ETF's en op grondstoffen gebaseerde fondsen, maar sommige die-hard goudinsecten houden nog steeds op de ouderwetse manier goudbeleggingen vast.

Vastgoed is een ander actief dat van oudsher wordt beschouwd als een solide afdekking tegen inflatie. De inkomsten uit de huurbetalingen zullen over het algemeen stijgen met het inflatiepercentage en kunnen gedurende bepaalde perioden boven het inflatiepercentage uitkomen.

Bij uitbreiding kan de kapitaalwaarde van een onroerend goed ook op lange termijn boven de inflatie uitkomen. Omdat onroerend goed illiquider is dan andere activa zoals aandelen, komen paniekverkopen en grote schommelingen in de waarde minder vaak voor.

Dat wil niet zeggen dat ze niet gebeuren, zoals we in 2008 zagen.

Commodities

Grondstoffen zijn goederen zoals olie, tarwe, wol, katoen en koper. Dit zijn grondstoffen die we gebruiken om de goederen en producten te maken die we elke dag consumeren en gebruiken. Ze kunnen een heel goede bescherming tegen inflatie zijn, omdat de verandering in de prijs van grondstoffen vaak in de eerste plaats de drijvende kracht achter de inflatie is!

U wilt misschien geen kudde schapen of een tarweveld bij de hand houden, maar tegenwoordig zijn er verschillende investeringsvehikels die speculatie in de grondstoffenactiva mogelijk maken, zonder dat u 4,000 vaten ruwe olie in ontvangst hoeft te nemen.

Hoe te beleggen in tegen inflatie afgedekte activa

Als u er niet op uit wilt gaan om zelf een portefeuille met inflatieafdekking samen te stellen, dan bent u bij ons aan het juiste adres. Bij Q.ai benutten we de kracht van AI om ervoor te zorgen dat uw activa stijgen met prijzen met onze Inflatiebeschermingskit.

Deze Kit investeert in een mix van TIPS, edele metalen en een mand met grondstoffen. Onze AI voorspelt elke week hoe deze verschillende activa waarschijnlijk zullen presteren op een voor risico gecorrigeerde basis, en brengt de portefeuille vervolgens automatisch opnieuw in evenwicht op basis van de voorspellingen.

Wilt u zich alleen richten op edelmetalen? Ons Edelmetalen pakket gebruikt AI op dezelfde manier, maar richt zijn strategie op op metalen gebaseerde ETF's die beleggen in een reeks verschillende glimmende dingen, waaronder goud, zilver, platina en palladium.

Download Q.ai vandaag nog voor toegang tot AI-aangedreven investeringsstrategieën.