Hoe u uw financiën kunt voorbereiden om de storm te doorstaan

Key afhaalrestaurants

• Recessies brengen veel gevaren met zich mee, waaronder banenverlies, stijgende prijzen en hoge rentetarieven.
• Hoewel deze problemen financieel pijnlijk kunnen zijn, zijn er stappen die u kunt nemen om uw aansprakelijkheid tijdens een economische neergang te verminderen.
• Als u in staat bent, blijf dan bijdragen aan uw investeringen en profiteer van aandelen die 'te koop' zijn.

Nieuwsberichten geven aan dat er waarschijnlijk een recessie aankomt. Ongeacht of het National Bureau of Economic Research (NBER) officieel een recessie aankondigt, er zijn nu al zware economische tijden in de vorm van massaontslagen, stijgende huurprijzen, renteverhogingen en hoge prijzen.

Wat kunt u doen om uw financiën voor te bereiden als alle kaarten tegen u lijken te zijn gestapeld? Laten we eens kijken naar enkele bruikbare stappen die u vandaag kunt ondernemen help uw financiële situatie in moeilijke tijden.

Gevaren die de recessie met zich meebrengt voor uw financiën

Voordat we de oplossingen bespreken, moeten we de problemen begrijpen die recessies veroorzaken. Verschillende gevaren zijn inherent aan een recessie en bedreigen uw financiële stabiliteit.

Hoewel dit geen uitputtende lijst is van alles wat er mis kan gaan tijdens een recessie, zijn dit enkele van de meest voorkomende zorgen.

Baan verlies

Een van de belangrijkste indicatoren van een recessie is werkloosheid. Economen hebben geaarzeld om formeel een recessie uit te roepen vanwege de lage werkloosheidscijfers.

Hoewel de werkloosheid laag is gebleven, zijn bepaalde sectoren stabieler dan andere wat betreft werkzekerheid. In recente gegevens vrijgegeven door het Bureau of Labor Statistics, professionele/zakelijke dienstverlening en vrijetijdsbesteding/horeca hebben zware verliezen geleden. Andere sectoren, zoals overheid, onderwijs en vastgoedverhuur, zijn sterk gebleven.

Als we kijken naar consumentenbestedingen en economische trends, is het gemakkelijk te begrijpen waarom er in specifieke sectoren meer ontslagen vallen. Veel techbedrijven hebben te veel werknemers aangenomen tijdens de pandemie en zien hun aandelenwaarde kelderen, dus schrappen ze banen. Bovendien zijn mensen bang voor wat inflatie en onzekerheid met hun budget zullen doen, dus geven ze minder uit aan reizen.

Consumenten moeten hun kinderen echter nog steeds naar school sturen en een huis huren tijdens een recessie, dus de vastgoedverhuur- en onderwijssector blijven relatief ongeschonden.

Onvermogen om een ​​hypotheek te krijgen of te betalen

De Fed heeft de rentetarieven verhoogd om de inflatie te bestrijden, wat tot nu toe effectief is gebleken. Terwijl de de jaar-op-jaar inflatie vanaf november 2022 bedraagt ​​7.1%, steeg de Consumentenprijsindex (een indicator van prijsinflatie, ook wel CPI genoemd) in november slechts met 0.1%.

Het ongelukkige neveneffect is dat hierdoor de hypotheekrente stijgt. Dit prijst veel potentiële huizenkopers uit de markt. Degenen met voldoende inkomen om in aanmerking te komen voor een lagere betaling, doen dat niet meer als de hogere rentevoet in de kosten is verwerkt.

Bovendien zijn veel mensen huiverig om tijdens een recessie een hypotheek af te sluiten, omdat ze hun baan zouden kunnen verliezen of gedwongen zouden worden om meer uit te geven aan dagelijkse benodigdheden naarmate de prijzen stijgen.

Prijsverhogingen

De meeste Amerikanen voelen de druk van hogere prijzen wanneer ze afrekenen bij de supermarkt of de benzinepomp. CPI-gegevens tonen aan dat de kosten van energie en voedsel waren de oorzaak van de meeste prijsstijgingen. Voedsel is met 10.6% gestegen en energie met 13.1%.

Helaas zijn voedsel en energie aankopen die mensen niet uit hun budget kunnen schrappen.

Portefeuille verliezen

2022 was zwaar voor de budgetten van Amerikanen, maar het was net zo zwaar voor hun pensioensparen. Het gemiddelde 401k-saldo daalde van $ 126,100 naar $ 97,200, een daling van 22.9%.

Het is misselijkmakend om je zuurverdiende geld op een pensioenrekening te zien dalen, zelfs als je aan het werk bent en nog tijd hebt om je verliezen te recupereren. Het kan echter degenen verwoesten die voor hun inkomen afhankelijk zijn van hun pensioensparen.

In een enquête onder gepensioneerden in 2022, meldde 13% dat een IRA een belangrijke bron van inkomsten was, en 33% zei dat het een ondergeschikte bron was. Door het werk gesponsorde pensioenregelingen (zoals een 401K) waren een belangrijke bron voor 12% van de gepensioneerden en een kleine bron voor 24%.

Terwijl sociale zekerheid en pensioenen de belangrijkste inkomstenbronnen vormen, is het voor mensen met een vast inkomen een zware pil om aandelen te moeten verkopen om te betalen voor de dagelijkse behoeften terwijl ze dalen.

Hoe u uw financiën kunt voorbereiden om een ​​recessie te doorstaan

Hoewel veel krantenkoppen kommer en kwel voorspellen voor 2023, is het goede nieuws dat er manieren zijn om een recessie overleven.

Boost je vaardigheden

Als je je zorgen maakt over de stabiliteit van je baan, zal handenwringen niet helpen. Werk er in plaats daarvan aan onmisbaar te worden voor uw bedrijf.

Verbreed of verdiep de vaardigheden die je aanbiedt. Denk out-of-the-box aan manieren om uw organisatie geld te besparen of er meer van te maken.

Michael Gibbs, CEO van Go Cloud Careers, stelt voor om over te stappen naar een verkoopfunctie voor maximale werkstabiliteit. Hij stelt: "Degenen die posities bekleden die helpen om de totale omzet van het bedrijf te verhogen, zijn degenen die het meest waarschijnlijk veilig aan het werk blijven in een neergaande economie."

Werk aan je netwerk

Als je geruchten begint te horen over ontslagen op het werk of nerveus bent over je baanstabiliteit, neem dan tijdig contact op met je netwerk. Voor maximaal succes, begin met netwerken voordat het nodig is. Poets je stoffige LinkedIn-profiel op, maak opnieuw contact met oude contacten en ping vergeten vrienden op sociale media.

Ironisch genoeg is netwerken het meest effectief als je anderen oprechte hulp biedt. Vergeet uw persoonlijke agenda en vraag uzelf in plaats daarvan af hoe u anderen kunt helpen. Als je iemand anders een plezier doet of voorstelt, zal de andere persoon dat natuurlijk willen beantwoorden.

Vergeet bovendien niet om hen op te volgen en te bedanken voor alle hulp, advies of connecties die u ontvangt.

Betaal schulden met hoge rente af

Met stijgende rentetarieven kunnen schuldsaldi met variabele rente (zoals creditcards) van kwaad tot erger gaan. Maak er een prioriteit van om de schulden met hoge tarieven zo snel mogelijk af te lossen. U moet op zijn minst voorkomen dat u iets toevoegt aan uw schuldsaldo met een hoge rente.

Extra betalen op uw schuld als de prijzen stijgen, lijkt misschien moeilijk, maar uw inspanningen zullen toenemen, aangezien uw verminderde betalingen geld vrijmaken voor andere aankopen. Het kan handig zijn om tijdelijk een bijbaantje op te pakken of wat persoonlijke spullen te verkopen om je schuld af te lossen.

Rundvlees Besparingen

Noodspaarrekeningen zijn ontworpen voor rampen veroorzaakt door recessies, zoals plotseling verlies van banen. Zelfs als uw inkomen veilig is, is het de moeite waard om uw spaargeld aan te vullen als u het zich kunt veroorloven.

Sparen voor een regenachtige dag kan een uitdaging zijn. Alleen 37% van de Amerikanen heeft meer dan een maand gespaard. De gemiddeld zoeken naar een baan duurt ongeveer vijf maanden, dus zonder geld komen te zitten in het geval van een ontslag is een aanzienlijk risico.

Gelukkig kun je, door elke maand een klein bedrag aan je spaarrekening toe te voegen, dat risico verkleinen en jezelf de tijd geven om te wachten op een baan die goed bij je past in plaats van de eerste te accepteren die voorbijkomt.

Snijd onnodige uitgaven af

Het vet uit uw budget snijden is de snelste manier om geld vrij te maken voor levensbehoeften, sparen of schuldvermindering. De beste manier om dit te doen is door uw uitgaven bij te houden.

Gebruik een spreadsheet of een app om uw dagelijkse uitgaven bij te houden, zodat u weet waar uw geld naartoe gaat. Vervolgens kunt u beslissen wat u kunt omleiden naar uw schuld of spaargeld.

Hoewel dit misschien pijnlijk klinkt, hoeft bezuinigen niet te betekenen dat u alle geneugten uitsluit. Enkele van de meest effectieve manieren om te besparen, zijn controleren of er geld weglekt in de vorm van abonnementen die u niet gebruikt, of op zoek gaan naar verzekeringen en mobiele telefoonaanbieders.

Met deze strategieën kunt u uw uitgaven verminderen en uw avocadotoost behouden.

Blijf kalm en ga door

De NBER geeft geen rode "Geen Paniek"-knop uit met de aankondiging van een recessie, maar dat zouden ze waarschijnlijk wel moeten doen. De realiteit is dat de meeste mensen hun baan niet zullen verliezen, portefeuilles waarschijnlijk zullen herstellen en een recessie niet eeuwig zal duren.

Als u al goede financiële keuzes maakt, blijf dan op koers, vooral met uw beleggingen. In de woorden van Warren Buffett: "Wees bang als anderen hebzuchtig zijn en hebzuchtig als anderen bang zijn."

Er zijn voorraden in alle soorten en maten te koop. Tijdens een recessie zal vasthouden aan een investeringsplan van dollar-cost averaging op de lange termijn uw beste vriend zijn.

De bottom line

Als je het geluk hebt om tijdens een recessie te kunnen beleggen, stop je geld dan waar je het het beste mee kunt beschermen Investeringskits van Q.ai. U kunt Portefeuillebescherming op elk moment inschakelen om uw verliezen te beperken.

U hoeft ook niet de krantenkoppen af ​​te speuren om te zien waar elke branche naartoe gaat. Aangedreven door kunstmatige intelligentie (AI) technologie, doet Q.ai dit werk voor u. Het bundelt investeringen uit verschillende sectoren, zodat u uw geld automatisch in een gediversifieerde groep activa kunt stoppen.

Download Q.ai vandaag nog voor toegang tot AI-aangedreven investeringsstrategieën.