Twee economische recessies, een pandemie en een verlamming studenten lening crisis kan uw reis naar het opbouwen van rijkdom beslist in de weg staan. En voor millennials is dit zeker het geval.
Nu de jongere helft van deze generatie net zijn stempel op de arbeidsmarkt heeft gedrukt en de oudere helft zijn beste jaren begint te verdienen, is hier een blik op hoe deze groep is gegroeid en zijn rijkdom heeft weten te behouden.
Gemiddeld vermogen van millennials
Millennials worden geclassificeerd als degenen die zijn geboren tussen 1981 en 1996; de oudste leden van deze generatie zijn begin veertig, de jongste midden twintig. Veel leden van deze generatie bereiken hun jaren met hogere inkomsten, beginnen of bouwen al gezinnen, bedrijven en worden huiseigenaren.
Volgens de Onderzoek naar de consumentenfinanciën van de Federal Reserve uit 2019, hebben millennials een gemiddelde nettowaarde tussen ongeveer $ 76,000 en $ 436,000. En volgens a 2022 rapport, hebben millennials hun totaal meer dan verdubbeld netto waarde, tot $ 9.38 biljoen in het eerste kwartaal van 2022, een stijging ten opzichte van $ 4.55 biljoen twee jaar eerder.
Hoe verhoudt het vermogen van millennials zich tot andere generaties?
In vergelijking met andere generaties overtreft het nettovermogen van de gemiddelde millennial alleen maar Gen Z. De gemiddelde millennial jonger dan 35 jaar heeft een nettowaarde van ongeveer $ 76,000; degenen ouder dan 35 staan op meer dan $ 400,000. Leden van Generation X hebben een gemiddelde nettowaarde tussen $ 400,000 en $ 833,000, en oudere generaties, inclusief babyboomers en de stille generatie, hebben een gemiddelde nettowaarde van meer dan $ 1 miljoen.
Bekijk deze interactieve grafiek op Fortune.com
"Millennials verdienen meer geld dan enige andere generatie op hun leeftijd, maar hebben veel minder vermogen omdat de kosten van levensonderhoud sneller stijgen dan de loonstijgingen", zegt Molly Ward, gecertificeerd financieel planner bij Equitable Advisors, gevestigd in Houston. “Bovendien waren er bij boomers, omdat ze jong trouwden, vaak twee loontrekkenden in een huishouden, dus het nettovermogen nam toe. Millennials leven vaak van één salaris, omdat ze misschien niet jong of helemaal niet trouwen.”
Wat heeft het nettovermogen en de financiële toekomst van millennials bepaald?
Voor veel millennials is het pad naar het opbouwen van rijkdom niet zonder uitdagingen geweest. Een stijgende inflatie, hogere kosten van levensonderhoud en meerdere economische neergangen hebben het voor leden van deze generatie een beetje moeilijker gemaakt om hun nettowaarde te laten groeien.
De enorme schuldenlast van studentenleningen heeft het voor deze generatie moeilijk gemaakt om rijkdom op te bouwen
College is aanzienlijk duurder dan vroeger, en de portemonnee van millennials heeft de brand gevoeld. In feite is het collegegeld sinds 1,375 met 1978% gestegen, meer dan vier keer de totale inflatie, volgens een studies door de Universiteit van Georgetown.
Terwijl Gen Z de titel heeft voor het dragen van de meeste studieleningen van welke generatie dan ook, heeft een vergelijkbaar percentage Gen Z'ers en millennials een saldo van meer dan $ 50,000 aan studieleningen. Steile saldi van studieleningen hebben ertoe geleid dat veel leden van de millenniumgeneratie belangrijke mijlpalen voor het opbouwen van rijkdom, zoals sparen voor hun pensioen of eigenwoningbezit, hebben uitgesteld of volledig hebben afgeschreven.
Gegevens van Bankrate toont aan dat 68% van de millennials die een studieschuld aangingen voor hun hoger onderwijs, een belangrijke financiële beslissing uitstelde als gevolg van hun schuld. Dat is hoger dan het is geweest voor oudere generaties: ongeveer 54% van Gen X en 42% van de boomer-leners zei dat ze een belangrijke financiële beslissing hebben uitgesteld vanwege hun studieschuld.
Millennials hebben in hun leven twee financiële recessies doorstaan
Millennials hebben vóór de leeftijd van 40 twee recessies doorgemaakt die hun kansen op een baan, verdienkansen en vermogen om schulden af te betalen aanzienlijk hebben beïnvloed - ze kwamen aan het werk tijdens een van de meest uitdagende banenmarkten. Voor millennials tussen de 16 en 24 jaar tijdens de recessie van 2007 tot 2009 werkloosheidspercentage bereikte een hoogtepunt van 19%, vergeleken met een hoogtepunt van 7% tot 9% voor oudere generaties.
De COVID-19-pandemie zet deze generatie ook terug, waardoor de rijkdom die door deze generatie tijdens haar herstelperiode is opgebouwd, aanzienlijk wordt uitgeput. Volgens dezelfde studie van Georgetown University ontving of zocht 38% van de millennials financiële hulp of hulp tijdens de pandemie, en 35% gaf aan hun spaargeld te hebben uitgegeven of het sparen/afbetalen van schulden te hebben uitgesteld.
De lonen hebben geen gelijke tred gehouden met de kosten van levensonderhoud
Volgens gegevens van de US Census Bureau, was het mediane inkomen vóór belastingen van een duizendjarige huishouden $ 71,566 in 2020, en veel werknemers van alle generaties melden dat ze niet genoeg verdienen. Tweederde van de Amerikaanse werknemers geeft aan dat hun salaris geen gelijke tred houdt met de inflatie, en het percentage werknemers dat overweegt om te stoppen met werken ligt op het hoogste niveau in vier jaar tijd, volgens een nieuwe CNBC-enquête in samenwerking met Momentive.
3 manieren waarop millennials hun nettowaarde kunnen laten groeien
Experts zeggen dat er manieren zijn waarop leden van deze generatie weer op het goede spoor kunnen komen en hun nettowaarde kunnen opbouwen.
Maak een plan om de studieschuld af te lossen. Schulden aan studentenleningen kunnen een enorme aansprakelijkheid zijn die uw vermogenssaldo naar beneden haalt, tenzij u een plan maakt om consequent uw schuld af te lossen. Schuldaflossingsstrategieën zoals de sneeuwbal- of lawinemethode kan u helpen een beter inzicht te krijgen in uw leningen, rentetarieven en hoe u uw schulden het beste kunt aanpakken op basis van uw inkomen en terugbetalingsstijl.
Zorg voor een adequate verzekeringsdekking. Verzekering is het vangnet dat uw financiën en belangrijkste activa beschermt wanneer het onverwachte gebeurt. Ervoor zorgen dat u voldoende dekking heeft om al uw activa te beschermen, is de sleutel tot het behouden van een sterk vermogen. “Er kunnen aanzienlijke tegenslagen voor uw toekomst zijn als u in deze jaren uw vermogen om inkomen te verdienen verliest door een handicap of het overlijden van uw echtgenoot. Als je kinderen hebt, bedenk dan een plan voor onderwijskosten als dat belangrijk voor je is', zegt Ward. "Uw verzekeringsplan moet solide zijn."
Verspil geen tijd aan uw pensioensparen. Laat geen geld achter voor pensioen op de tafel. Ward stelt voor om uw door de werkgever gesponsorde pensioenrekening maximaal te benutten, zodat u kunt profiteren van elke bijdrage die uw werkgever kan verstrekken. Naast het maximaliseren van die match, is consistent besparen in de loop van de tijd essentieel, ongeacht wat de markt doet. "Voor Gen Z en millennials kunnen marktschommelingen zelfs een goede zaak zijn", zegt Kendall Meade, gecertificeerd financieel planner bij SoFi. “Door regelmatig bijdragen te leveren aan hun investeringen en pensioenrekeningen, laten ze deze fluctuaties in hun voordeel werken. Een recessie kan juist een geweldige koopmogelijkheid zijn.”
Dit verhaal stond oorspronkelijk op Fortune.com
Meer van Fortuin:
De oude hedgefondsbaas van Rishi Sunak betaalde zichzelf dit jaar 1.9 miljoen dollar per dag
Maak kennis met de 29-jarige leraar met vier diploma's die zich wil aansluiten bij de Grote Berusting
Hoeveel geld u moet verdienen om een huis van $ 400,000 te kopen
Elon Musk 'wilde Kanye West slaan' nadat hij de swastika-tweet van de rapper als een 'oproep tot geweld' beschouwde
Bron: https://finance.yahoo.com/news/millennials-average-net-worth-nation-153600138.html