Consumenten met een hoog inkomen plannen minder geschenken en meer reizen, waardoor de verkoop van winkelvakanties in 2022 toeneemt

Gedurende de kritieke feestdagen van november en december, Nationale detailhandelsfederatie voorspelt dat de inkomsten in de detailhandel tussen $ 942.6 en $ 960.4 miljard zullen bedragen, een stijging van 6% tot 8% ten opzichte van vorig jaar. Deze schatting is exclusief uitgaven bij autodealers, benzinestations en restaurants.

De macroraming omvat alle detailhandelsuitgaven voor geschenken en andere vakantiegerelateerde aankopen, plus al het andere.

Uit het NRF-onderzoek van Prosper Insights & Analytics bleek dat consumenten van plan zijn gemiddeld $ 833 uit te geven voor geschenken en niet-geschenkartikelen voor de feestdagen, zoals decoraties en eten. Het meldde ook dat dit cijfer "in lijn is met het gemiddelde van de afgelopen tien jaar".

Gemiddelden zijn wat ze kunnen, een blik op de voorspelde uitgaven van vorig jaar blijkt dat consumenten dat waren meer optimistisch in 2021. Vorig jaar verwachtten ze $ 879 uit te geven aan geschenken en niet-geschenkartikelen voor de feestdagen, dus de verwachte uitgaven voor dit jaar vertegenwoordigen een totale daling van 5%.

De NRF voorspelde dat consumenten met een lager inkomen zich in deze periode van hoge inflatie terugtrekken van uitgaven aan vakantiegerelateerde aankopen ten gunste van essentiële zaken, en verklaarde dat consumenten met een hoger inkomen elk tekort meer dan goed zullen maken.

Hij noemde het stratificatie, Matthew Shay, CEO van NRF, zei dat "huishoudens met een hoger inkomen van plan zijn gemiddeld aanzienlijk meer uit te geven aan vakantiegeschenken en seizoensartikelen."

Studies van Deloitte en IBM betwisten deze veronderstelling echter. Hun onderzoek suggereert dat consumenten met een hoger inkomen en meer financiële zekerheid verwachten dit jaar minder geschenken te kopen en aanzienlijk meer uit te geven aan reizen.

Alles bij elkaar genomen, kunnen deze trends retailers de verwachte vakantiewinsten wegnemen en in de emmer met ervaringen plaatsen.

Deloitte zegt:

Deloitte bevraagt ​​al bijna 40 jaar consumenten over hun vakantieplannen en constateert een vergelijkbare verwachte daling van 5% voor geschenken en andere niet-geschenkaankopen voor de feestdagen.

Echter, Deloitte's studie omvat ook geplande uitgaven voor ervaringen, waaronder entertainment en gezelligheid in restaurants, concertkaartjes en reizen dicht bij huis. Die ervaringen vertegenwoordigen een winst van 7%.

Over het algemeen zijn de geplande vakantiegerelateerde uitgaven van consumenten, inclusief ervaringen, stabiel ten opzichte van vorig jaar, op ongeveer $ 1,460 in beide jaren. De Deloitte-enquête verzamelde reacties van 4,600 Amerikaanse consumenten.

Bezuinigingen bij consumenten met een hoog inkomen

Als we nauwkeuriger kijken naar de huishoudens met een hoger inkomen ($ 100+ inkomen), stelt Deloitte vast dat hun geplande uitgaven in totaal met 7% zullen dalen, van $ 2,624 vorig jaar naar $ 2,438 dit, waarbij de gemiddelde retailgerelateerde uitgaven met 11% dalen, van $ 1,424 versus $ 1,607 in 2021.

"De hogere inkomensgroep trekt zich terug in categorieën als elektronica en thuis, plaatsen waar ze tijdens Covid doorbrachten", zegt Stephen Rogers, uitvoerend directeur van Deloitte's Consumer Industry Center.

“Als het op cadeaus aankomt, trekken ze alles terug, behalve cadeaubonnen. En ze laten een daling van 23% zien in niet-geschenkaankopen voor de feestdagen. Ze hebben al zoveel kerstverlichting en versieringen als ze nodig hebben,' vervolgde hij.

Daling van het aantal geschenken

Een ander verontrustend teken is dat consumenten dit jaar minder geschenken zullen kopen, van 16 geschenken vorig jaar naar negen dit jaar in totaal. Consumenten met een hoog inkomen laten een vergelijkbare daling zien, van 19 geschenken vorig jaar naar 11 dit jaar.

Zelfs als consumenten met een hoog inkomen bezuinigen op individuele geschenken ten gunste van cadeaubonnen met een grotere waarde, zullen hun uitgaven pas in de boeken van retailers verschijnen als de cadeaukaart wordt aangeboden voor aankopen.

"In een periode van inflatie waarin iedereen denkt aan de waarde van geld, is het geven van een cadeaubon ter waarde van $ 50 een manier om de waarde van geld aan te tonen, of omgekeerd, het zou een manier kunnen zijn om de inflatoire buck door te geven," vertelde hij.

Alles naar beneden, maar cadeaubonnen

Over het algemeen ziet het er niet mooi uit als Deloitte de totale vakantie-uitgaven per productcategorie uitsplitst. Elk van de acht opgenomen categorieën laat een daling zien, behalve cadeaubonnen, een stijging van 7%.

De uitgaven aan huisdieren zijn bijvoorbeeld gedaald met 28%, gezondheid/wellness en huis/keuken zijn gedaald met 19%, en elektronica en kleding/accessoires zijn elk met 14% gedaald. De verwachte uitgaven voor eten en drinken dalen met slechts 8% en speelgoed is met 5% gedaald.

“We hebben de afgelopen jaren een aantal buitengewone tijden doorgemaakt, met een inflatie op het hoogste punt in 40 jaar. Iedereen zigzagt en zigzagt met wat de wereld hen heeft gegeven,' vervolgde hij.

Of de consumenten met een hoog inkomen de feestdagen ingaan om de eindejaarscijfers van retailers te ondersteunen, is een gok, maar de duik van Deloitte in de verwachtingen van de consumenten met een hoog inkomen voorspelt niet veel goeds.

IBM zegt

IBM's "2022 Vakantie winkelen en reisverslag” biedt een ander perspectief op hoe de consumenten met een hoger inkomen het vakantieseizoen benaderen. Het bevat ook een overzicht van reisgerelateerde uitgaven die verder gaan dan Deloitte's beperktere kijk op ervaringen binnen 75 kilometer van huis. Over het algemeen constateert IBM dat de reisbudgetten jaar-op-jaar met 49% zijn gestegen.

En in plaats van zijn wereldwijde steekproef van 12,000 volwassenen alleen op inkomen te segmenteren, houdt het rekening met het inkomen samen met schuldenlasten, bijdragen aan spaargelden en de algehele financiële situatie om vier verschillende consumentengroepen op volgorde te identificeren:

• Dubbelwandig 41% die de status-quo hebben gehandhaafd met een bescheiden daling van de schulden, maar alle andere dingen gelijk.
• Gespannen 31% met dalende inkomens en afnemende besparingen samen met stijgende schulden.
• Veilig Bestellen 18% wiens financiën in de lift zitten met meer inkomen, meer bijdragen aan sparen en beleggen.
• Zuinig 11% is financieel conservatief met verminderde besparingen en investeringen, maar ze hebben de uitgaven aangepast om de schulden op peil te houden.

Het Secure-segment is het meest vergelijkbaar met het hoge inkomenssegment van Deloitte en waar ze het tempo echt gaan oppikken, is reizen.

Wereldwijd verwachten de Secure hun uitgaven voor vakantiereizen meer dan te verdubbelen, aangezien de US Secure van plan is om meer dan $ 22,000 aan vakantiereizen alleen uit te geven.

Erkennend dat mensen de neiging hebben om zowel voor als tijdens reizen in de detailhandel uit te geven, zei IBM's Karl Haller dat hun totale vakantiebudget een boost van 20% zou krijgen, maar een deel van die uitgaven zou waarschijnlijk uit november en december naar voren zijn gehaald ter voorbereiding op hun reizen.

De Secure-consumenten staan ​​te popelen om terug te keren naar de normale vakantiefestiviteiten, maar Haller merkte op dat de andere drie consumentensegmenten – Geïsoleerd, Gespannen en Zuinig – noodplannen hebben.

"De Secure gaat hoe dan ook geld uitgeven, maar alle anderen hebben een back-upplan. Afhankelijk van de economische vooruitzichten, hoe slecht de inflatie is, hoeveel de prijzen stijgen of als er nieuwe lockdowns worden opgelegd, zal de rest zich op sommige plaatsen terugtrekken om plaats te maken op andere”, merkte Haller op.

"Het komt neer op een relatief kleine groep Secure-mensen die veel geld uitgeven."

Voorzichtig optimistisch

Zowel Rogers van Deloitte als Haller van IBM gaven een positieve draai aan hun data voor de komende feestdagen. Tegelijkertijd erkennen ze dat het lezen van de theeblaadjes dit jaar bijzonder uitdagend is, vooral waar het de welgestelden betreft en hoeveel gewicht de NRF op hen legt voor positieve retailresultaten voor de feestdagen.

In het onderzoek van Deloitte verwachtte alleen het hogere inkomenssegment de vakantie-uitgaven terug te trekken, terwijl de consumenten met lagere en middeninkomens een stijging signaleerden, maar niet genoeg om de naald boven het onderzoeksgemiddelde van $ 1,460 van vorig jaar te brengen.

"We zien dit jaar een beetje van die tweedeling tussen de consumenten met een lager en een hoog inkomen", zei Rogers. “De groep met een hoog inkomen let mogelijk meer op de economie en andere macro-indicatoren. Als ze onlangs naar hun pensioenportefeuilles keken, voelen ze zich niet goed.”

Haller zei dat al het lawaai in de media rond inflatie en de economie het moeilijk maakt om een ​​nauwkeurige vaststelling te krijgen van hoe de consumenten zullen presteren, vooral omdat tweederde van de consumenten zei dat ze zich het meest zorgen maken over financiële problemen.

"Ik geloof nooit de dollarbedragen in voorspellingen, zoals NRF de uitgaven tot op de centen uitdrukt. Dat is valse precisie', hield hij vol. "Voor mij krijg je een beter beeld door te kijken naar de houding, intenties en stemming van de consument tijdens de feestdagen."

“Als de meeste mensen zeggen dat ze gaan bezuinigen, wordt het hoe dan ook een slechte vakantie. Als mensen zeggen dat ze geld gaan uitgeven, heeft dat een kans op een goede vakantie. Maar er is nog zoveel aan de hand en zoveel onzekerheid.”

Inflatie werpt een domper op het consumentensentiment

Een traditionele Likert-beoordelingsschaal kan het beste beeld geven van hoe mensen hun vakantie-uitgaven zullen benaderen, en dat wordt vertroebeld door inflatie.

Deloitte constateert dat 52% van de consumenten verwacht dit jaar ongeveer hetzelfde uit te geven als vorig jaar. Maar gezien de hoge inflatie zullen ze ofwel gedwongen worden om het aantal gekochte items te verminderen of om meer promotionele geprijsde items te kopen om op peil te blijven.

Iets meer, 26%, is van plan dit jaar minder uit te geven dan verwacht meer uit te geven, 22%. Maar zowel de groepen met verhoogde als met verlaagde uitgaven noemen inflatie als de belangrijkste factor die hun keuze beïnvloedt.

Van degenen die verwachten meer uit te geven, noemt iets meer dan de helft hogere kosten als belangrijkste factor. Met andere woorden, ze willen niet per se meer uitgeven, maar verwachten dat wel omdat de dingen dit jaar meer gaan kosten.

Voor degenen die van plan zijn minder uit te geven, geeft tweederde aan dat hogere kosten de reden zijn. Hun financiële situatie dwingt tot bezuinigen.

Eén ding is zeker: mensen hunkeren naar een terugkeer naar de normaliteit deze feestdagen. Verder rekenen retailers op de veerkracht van Amerikaanse consumenten. En wat mensen zeggen dat ze gaan doen in enquêtes, is niet noodzakelijkerwijs wat ze daadwerkelijk doen.

Maar dit seizoen zullen retailers moeten leunen op de hogere inkomens, financieel zekere consumenten om ze erdoorheen te trekken, en of degenen die meer kunnen uitgeven retailers over de eindstreep zullen dragen, hangt in de lucht.

Zie ook: Winkeliers verwachten een 'Ho-Ho-Hum'-vakantie 2022