(Bloomberg) - Sanjay Shah, een handelaar in hedgefondsen die beschuldigd wordt van het brein achter massale belastingfraude, verloor een beroep bij een rechtbank in Dubai wegens een bevel om de Deense autoriteiten meer dan 8.5 miljard kroon ($ 1.24 miljard) te betalen.
Meest gelezen van Bloomberg
Het Hof van Cassatie in Dubai heeft deze week het beroep van een lagere rechtbank in het emiraat verworpen, aldus de Deense belastingdienst. De autoriteit zei woensdag in een verklaring dat het nu een proces voor het terughalen van activa zou starten.
Denemarken heeft geprobeerd meer dan $ 2 miljard terug te vorderen waarvan de autoriteiten zeiden dat het was opgelicht door netwerken van bankiers, advocaten en anderen als onderdeel van het Cum-Ex-schandaal. Shah werd genoemd als het brein achter de regeling waarbij pensioenfondsen belastingaangifte indienden waar ze geen recht op hadden, omdat ze de belastingen in het begin nooit betaalden.
Shah, een Britse onderdaan, heeft altijd zijn onschuld volgehouden.
Shah en een groep individuele handelaren en firma's die ervan worden beschuldigd enorme sommen geld te hebben verdiend aan de maas in de belastinghandel, worden ook door Denemarken aangeklaagd in Londen. Een rechter in Londen oordeelde onlangs dat de verzoeken om teruggaaf van dividendbelasting niet geldig waren in een zogenaamd validiteitsproces.
"Het is belangrijk op te merken dat de civiele procedure uitsluitend betrekking heeft op burgerlijke aansprakelijkheidskwesties en dat er geen conclusies kunnen worden getrokken met betrekking tot de mogelijke strafrechtelijke aansprakelijkheid van mijn cliënt", zei Bjorn Gercke, Shah's Duitse strafrechtadvocaat, in een e-mail. .
Een woordvoerder van Shah gaf niet meteen commentaar. Een kopie van de uitspraak kon niet worden verkregen.
–Met assistentie van Karin Matussek.
Meest gelezen van Bloomberg Businessweek
© 2023 Bloomberg LP
Bron: https://finance.yahoo.com/news/hedge-fund-trader-sanjay-shah-170304752.html