Hawaiian Airlines-aandelen en de Amazon Cargo Deal

Key Takeaways

• Amazon neemt een belang van 15% in Hawaiian Airlines, dat nu vracht gaat vervoeren voor de retailgigant.
• De deal helpt de luchtvaartmaatschappij inkomsten te genereren, aangezien het passagiersvolume nog niet is teruggekeerd naar het niveau van vóór de pandemie.
• Beleggers moeten goed vasthouden voordat ze in Hawaiian Airlines investeren, aangezien de financiële impact van de deal nog onbekend is.

Online retailgigant Amazon heeft onlangs een vrachtdeal aangekondigd met Hawaiian Airlines. Hier zijn de details van de overeenkomst en de impact die dit zal hebben op de toekomstige aandelen van Hawaiian Airlines.

De geschiedenis van Amazon Air

Amazon Air is Amazon's privévloot van vrachtvliegtuigen die Amazon's goederen van hub tot hub bezorgen. De retailgigant begon de dienst in 2015 met 97 vliegtuigen, die allemaal worden geleased van andere luchtvaartmaatschappijen, waaronder:

• Cargojet luchtwegen
• ABX Lucht
• Silver Airways
• Atlas Air
• Sun Country Airlines
• ASL Airlines Ierland
• Internationaal luchtvervoer
• Hawaiian Airlines

Amazon is onlangs een samenwerking aangegaan met Hawaiian Airlines om zijn distributienetwerk verder uit te breiden en meer vrachtvolume te leveren. De luchtvaartmaatschappij vliegt momenteel naar 63 verschillende hubs in de VS en Europa. Oorspronkelijk heette Amazon Air Amazon Prime Air, maar het werd in 2017 hernoemd om deze arm te onderscheiden van de aanstaande bezorgservice voor drone-pakketten.

Details van de vrachtovereenkomst tussen Amazon en Hawaiian Airlines

De deal houdt in dat Amazon een belang van 15% in Hawaiian Airlines neemt in ruil voor de luchtvaartmaatschappij die de jets exploiteert. Amazon leaset 10 omgebouwde Airbus A330-300 vrachtvliegtuigen van Altavair LP. De eerste vliegtuigen, die eind 2023 in gebruik zullen worden genomen, zullen worden gevlogen onder het FAA-exploitatiecertificaat van Hawaiian Airlines. Alle 10 vliegtuigen zullen tegen het einde van 2024 aan de vloot worden toegevoegd. De overeenkomst omvat ook een optie voor het leasen van extra vliegtuigen en bevoorrading van bemanningen om het vliegtuig te bedienen.

Het belang van Amazon bestaat uit warrants om de komende 15 jaar maximaal 9% van Hawaiian Holdings (de moedermaatschappij van de luchtvaartmaatschappij) te kopen. Het belang bestaat uit ongeveer 9.4 miljoen warrants met een uitoefenprijs van $ 14.71. De warrants vertegenwoordigen een investering van $ 110 miljoen in de luchtvaartmaatschappij.

Hawaiian Airlines verdient een maandelijkse vergoeding voor elk vliegtuig dat onder de overeenkomst wordt geëxploiteerd, samen met betalingen op basis van het aantal vertrekken en vlieguren dat elk vliegtuig registreert. De kosten van het gebruik van het vliegtuig worden doorberekend aan Amazon, waardoor Hawaiian Airlines een inkomstenstroom krijgt die niet afhankelijk is van het plaatsen van betalende passagiers op stoelen. De luchtvaartmaatschappij opent ook een trainingscentrum in de continentale VS om piloten te rekruteren en op te leiden voor haar passagiers- en vrachtdiensten.

Waarom Amazon en Hawaiian Airlines samenwerken

Hawaiian Airlines leed als gevolg van de pandemie een daling van het passagiersvolume. De vluchten van Japan naar Hawaï werden bijzonder zwaar getroffen omdat Japan op slot ging, waardoor het reizen tijdens het grootste deel van de gezondheidsnoodsituatie werd beperkt. Om te overleven, besloot de luchtvaartmaatschappij om te draaien en vrachtdiensten aan te bieden om het verlies aan inkomsten uit passagiersdiensten te compenseren. Dit heeft Hawaiian Airlines in staat gesteld inkomsten te verdienen terwijl het wacht tot het passagiersvliegreizen terugkeert naar pre-pandemische niveaus.

Amazon werkt samen met luchtvaartmaatschappijen als aanvulling op zijn eigen vloot vliegtuigen voor het vervoeren van vracht door het land. Hierdoor kunnen meer artikelen in aanmerking komen voor de tweedaagse Prime Shipping van het bedrijf. Vanwege de enorme kosten van het kopen van vliegtuigen, werkt Amazon samen met luchtvaartmaatschappijen om geld te besparen.

Door deze route te volgen, probeert Amazon meer controle uit te oefenen over zijn toeleveringsketen en oefent het druk uit op rivaliserende vrachtvervoerders UPS en FedEx. Door samen te werken met Hawaiian Airlines wordt de vrachtcapaciteit van Amazon verbeterd, terwijl het niet meer nodig is om een ​​vloot van de grond af op te bouwen. Amazon zal echter de planning van vluchten kunnen controleren.

Het partnerschap komt beide bedrijven ten goede: het biedt Hawaiian Airlines gegarandeerde inkomsten en breidt de vrachtcapaciteit voor Amazon uit. Amazon profiteert ook door meer controle te hebben over het bezorgproces en tegelijkertijd zowel de kosten als het risico laag te houden.

Impact van de deal op Hawaiian Airlines-aandelen

De deal werd aangekondigd op 21 oktober 2022 en zorgde ervoor dat de prijs van Hawaiian Airlines-aandelen op een bepaald moment tijdens de handelsdag steeg van $ 14.09 naar een hoogtepunt van $ 16.00. Het aandeel verloor echter snel het grootste deel van zijn winst op maandag 24 oktober en bereikte een dieptepunt van $ 14.72 op de dag. De week was volatiel voor het aandeel Hawaiian Airlines, aangezien het zijn winst opgaf en een handelslaagtepunt bereikte van $ 14.06 aan het einde van de handelsdag op woensdag 26 oktober. Het sloot op 14.37 november 1 om 2022 uur.

Op dit moment staan ​​investeerders wantrouwend tegenover de luchtvaartindustrie als geheel. Het vliegvolume moet nog terugkeren naar het niveau van vóór de pandemie en er zijn minder gekwalificeerde piloten en bemanningen beschikbaar om vliegtuigen af ​​te handelen. Naar schatting heeft de luchtvaartindustrie een tekort aan 8,000 gekwalificeerde piloten, en het zal jaren duren om die openingen te vullen. Ondertussen geven consumenten minder geld uit aan tastbare goederen, iets dat de winstgevendheid van Amazon beïnvloedt.

Beleggers die vanwege deze overeenkomst geïnteresseerd zijn in aandelen van Hawaiian Airlines, kunnen dit het beste vasthouden. Zoals bij veel zakelijke overeenkomsten, was er een eerste stijging van de aandelenkoers toen beleggers het nieuws hoorden. De aandelenkoers daalt echter meestal weer naarmate de opwinding vervaagt, en dat is precies wat er is gebeurd.

Vanwege dit fenomeen wordt langetermijnbeleggers geadviseerd om in de toekomst aandacht te besteden aan nieuwsberichten over deze deal. Deze rapportages kunnen inzicht geven in hoe goed of slecht de operatie presteert. Als uit rapporten blijkt dat de overeenkomst beter loopt dan verwacht, kunnen beleggers ervoor kiezen om langzaam een ​​positie op te bouwen.

De wildcards hier zijn passagiersreizen en inflatie. De meeste vluchten van Hawaiian Airlines gaan naar Azië en gebieden in de Stille Zuidzee, zoals Nieuw-Zeeland en Australië. Het reizigersverkeer zou langzaam moeten toenemen naarmate landen weer open gaan na lockdowns en reisbeperkingen versoepelen.

Hoge inflatie speelt ook een impact op het passagiersniveau, aangezien minder mensen het zich kunnen veroorloven om te reizen, aangezien een groter deel van hun inkomen naar de basisbehoeften gaat. Aangezien dit geval van inflatie wereldwijd is, is er geen ontkomen aan. Dit betekent dat reizen naar het buitenland veel duurder zal zijn dan voorheen.

Tot slot

De deal tussen Amazon en Hawaiian Airlines heeft een solide basis, maar is onderhevig aan marktkrachten die van invloed kunnen zijn op hoe goed de overeenkomst uitpakt. Beide bedrijven willen bepaalde aspecten van hun bedrijfsvoering toekomstbestendig maken, dus het is logisch om deze samenwerking aan te gaan. Hawaiian Airlines krijgt een stabiele bron van inkomsten en Amazon hoeft geen vrachtvloot uit te bouwen zoals bij het vervoer over land.

Als u wilt investeren, neemt Q.ai het giswerk weg bij beleggen.

Onze kunstmatige intelligentie speurt de markten af ​​naar de beste investeringen voor allerlei risicotoleranties en economische situaties. Vervolgens bundelt het ze handig Investeringskits die beleggen eenvoudig en – durven we het maar zeggen – leuk maken.

Het beste van alles is dat je kunt activeren Portefeuillebescherming op elk moment om uw winsten te beschermen en uw verliezen te verminderen, ongeacht in welke branche u belegt.

Download Q.ai vandaag nog voor toegang tot AI-aangedreven investeringsstrategieën. Als u $ 100 stort, voegen we $ 100 extra toe aan uw account.