Voor iedereen die vooruit wil komen in het beleggingsspel, is het een voor de hand liggende weg om in de voetsporen te treden van legendes op het gebied van aandelenselectie.
Er zijn er bijna geen legendarischer dan George Soros, voor altijd bekend als de 'man die de Bank of England kapot maakte', nadat hij in 1992 op één dag een cool miljard dollar had verdiend met gokken tegen het pond.
Die ene handeling definieert Soros echter niet, die gedurende zijn hele carrière goede investeringsbeslissingen heeft genomen die tientallen jaren lang een rendement van 30% voor zijn Quantum Fund hebben gekocht. En hoewel Soros een groot deel van zijn fortuin heeft weggegeven aan filantropische doelen (ongeveer $ 30 miljard +), is zijn nettowaarde vandaag een niet al te armoedige ~ $ 8.50 miljard.
Dus als Soros aandelen gaat kopen, willen investeerders natuurlijk graag zien wat er in zijn tas zit. De miljardair heeft onlangs twee aandelen geladen en we gebruikten De database van TipRanks om erachter te komen wat de analistengemeenschap over hen te zeggen heeft. Het blijkt dat Soros niet de enige is die hier een bullish standpunt inneemt; beide krijgen de duimen van de analisten en kunnen bogen op Strong Buy-consensusbeoordelingen.
Biohaven B.V. (BHVN)
Fusie- en overnameactiviteiten kunnen de markten opschudden, en de eerste keuze van Soros is onlangs bij een dergelijke actie betrokken geweest. Biohaven, Ltd. is een spin-off van het moederbedrijf Biohaven, een biofarmaceutisch onderzoeksbedrijf in de klinische fase dat eerder dit jaar door Pfizer werd gekocht. Pfizer nam de controle over de volledige portefeuille van anti-CGRP-activa van het moederbedrijf, terwijl de rest zich kon afsplitsen als Biohaven Ltd., handelend onder de BHVN-ticker, waarbij Pfizer een aandeel van 3% in de afgesplitste aandelen had.
Aan de andere kant heeft Biohaven Ltd. een solide portefeuille van kandidaat-geneesmiddelen. Deze omvatten mogelijke behandelingen voor een verscheidenheid aan neurologische en psychologische aandoeningen, waaronder epilepsie, stemmingsstoornissen en obsessief-compulsieve stoornis, en een programma in een laat stadium bij de behandeling van spinale musculaire atrofie (SMA). Daarnaast heeft het bedrijf ontwikkelingsprogramma's in de preklinische stadia.
Het bedrijf verwacht volgend jaar de inschrijving van twee fase 3-onderzoeken te voltooien, beide naar het gebruik van het kandidaat-geneesmiddel troriluzol bij de behandeling van obsessief-compulsieve stoornis. De onderzoeken zullen naar verwachting in totaal 1,300 patiënten inschrijven op 200 wereldwijde onderzoekslocaties. Het bedrijf heeft ook een fase 3-studie lopen van taldefgrobep alfa, voor de behandeling van SMA. Deze studie heeft een beoogde inschrijving van 180 patiënten.
Daarnaast wil Biohaven Ltd. de fase 1-onderzoeken van BVH-7000 in de eerste helft van 2023 voltooien. Na succesvolle afronding van deze onderzoeken, bij de behandeling van epilepsie, streeft het bedrijf ernaar om ten minste één hoofdonderzoek te starten, ook in 2023.
Om deze programma's te financieren en om de nieuwe ticker te lanceren, hield Biohaven Ltd. vorige maand een openbare aanbieding van aandelen, waarbij 28.75 miljoen aandelen van BHVN op de markt werden gebracht tegen $ 10.50 per aandeel. De bruto-opbrengst van de verkoop, vóór inhoudingen, bedroeg $ 301.9 miljoen.
Dit alles trok de aandacht van George Soros. Zijn bedrijf kocht in Q1,017,534 3 aandelen van het bedrijf. Dit is geen nieuwe functie voor de legendarische belegger; Soros kwam voor het eerst in deze ticker in Q2 van dit jaar; hij ziet duidelijk de transactie met Pfizer en de spin-off van Biohaven als een kans. Zijn recente aankoop vertegenwoordigt een toename van 81% van zijn totale aandelenbezit, dat nu meer dan $ 32 miljoen waard is.
Soros is niet de enige stier op dit aandeel. De fusie en spin-off hebben ook de aandacht van Cantor's getrokken Karel Duncan. Hoewel de 5-sterrenanalist van mening is dat de rest van de pijplijn in de categorie 'laat het me zien' valt, is BHV-7000 het 'meest waardevolle pijplijnbezit'.
"Vooruitkijkend", zei Duncan, "zal de belangrijkste potentiële waardecreërende mijlpaal voor ons de P1-gegevens voor BHV-7000 zijn. Op basis van onze gesprekken met het bedrijf zullen de opmerkelijke observaties zowel betrekking hebben op veiligheid/verdraagbaarheid als op farmacokinetisch/farmacodynamisch (PK/PD), wat voldoende informatie zou moeten opleveren om doses en titratieschema's voor de uiteindelijke P3-onderzoeken te selecteren. We verwachten deze gegevens in 1H23 te zien en voor Biohaven om zijn P3-onderzoeken in 2H23 te starten. Bovendien verwachten we P3-gegevens van troriluzole voor OCS in 2023 en taldefgropeb alfa voor spinale musculaire atrofie (SMA) in 2024, wat een positief effect zou kunnen hebben op ons huidige proefschrift.”
Een waardevol bezit en tal van katalysatoren op korte en middellange termijn zijn positieve punten voor dit bedrijf, en Duncan beoordeelt de aandelen als overwogen (dwz kopen). Zijn koersdoel van $ 27 impliceert een forse stijging van 91% in de komende 12 maanden. (Om het trackrecord van Duncan te bekijken, klik hier)
Over het algemeen heeft BHVN 3 beoordelingen van analisten opgepikt - en ze zijn het er unaniem over eens dat dit een aandeel is om te kopen, voor een Strong Buy-consensusbeoordeling. De aandelen worden verhandeld voor $ 14.10 en hun gemiddelde doel van $ 24.33 suggereert dat er een jaarwinst van ~ 73% in het verschiet ligt. (Zie BHVN-aandelenvoorspelling op TipRanks)
Boekingsposities (BKNG)
De volgende Soros-keuze die we zullen bekijken, is Booking Holdings, een toonaangevend online reisbedrijf. Booking is een houdstermaatschappij en haar dochterondernemingen zijn Booking.com, Priceline, Agoda, Rentalcars.com, Kayak en OpenTable. Klanten kunnen deze sites gebruiken om toegang te krijgen tot kamers, vluchten, maaltijden en andere diensten over de hele wereld, en de merken kunnen overal contact maken met klanten. Diensten worden aangeboden in meer dan 40 talen en omvatten meer dan 6.6 miljoen advertenties van huizen, appartementen en andere accommodaties.
In de afgelopen kwartalen heeft Booking Holdings consequent jaar-op-jaar kwartaalomzetstijgingen gerapporteerd, als gevolg van de opheffing van de COVID-lockdowns en de daarmee samenhangende toename van zaken- en vakantiereizen. In het meest recente gerapporteerde kwartaal, 3Q22, had het bedrijf een omzet van $ 6.05 miljard, een stijging van 29% ten opzichte van 3Q21. Voor de eerste negen maanden van dit jaar was de totale omzet in het derde kwartaal van $ 3 miljard een stijging van 13.04% ten opzichte van dezelfde periode vorig jaar.
Naast omzet rapporteerde het bedrijf sterke winsten. De nettowinst was met $ 1.67 miljard meer dan het dubbele van de waarde een jaar geleden van $ 769 miljoen, terwijl de niet-GAAP WPA met $ 53.03 een stijging van 41% was. Hoewel de liquide activa daalden ten opzichte van de $ 11.1 miljard die eind vorig jaar werd gerapporteerd, heeft het bedrijf op 9.02 september van dit jaar nog steeds meer dan $ 30 miljard aan geldmiddelen en kasequivalenten.
Het fonds van Soros stond vierkant in het stierenkamp en haalde voor het eerst de trekker over door 10,800 aandelen op te kopen. Wat betreft de waarde van deze nieuwe positie, deze komt uit op $ 20.95 miljoen.
Kijkend naar dit aandeel voor Evercore ISI, 5-sterrenanalist Mark Mahaney heeft kennis genomen van de sterke punten van het bedrijf, met name het vermogen om 'door stormachtig weer te sturen'.
“We blijven BKNG waarderen, gezien de nieuwere investeringen (merchandising, vluchten, cross-selling) die de groei van vóór COVID zouden moeten ondersteunen in termen van kamerovernachtingen, boekingen, inkomsten en EPS naarmate de omstandigheden normaliseren. We zijn ook van mening dat de materiële vooruitgang die BKNG heeft geboekt bij het rechtstreeks naar zijn site leiden van meer verkeer – bijvoorbeeld 45% van de boekingen gaat nu via de mobiele app, tegen 35% in 19 – zeer aanzienlijke gevolgen heeft voor de uitbreiding van de EBITDA-marge”, merkte Mahaney op. .
"Er is hier een duidelijk discretionair consumentenbestedingsrisico, maar sterke waarderingsondersteuning zou moeten helpen, samen met een managementteam en een bedrijfsmodel dat de afgelopen 20+ jaar volledig is getest", voegde de analist toe.
Deze opmerkingen ondersteunen Mahaney's Outperform (dwz Buy)-rating voor de aandelen, en zijn koersdoel, nu vastgesteld op $2,600, impliceert een opwaarts potentieel van 34% op de tijdshorizon van één jaar. (Om Mahaney's staat van dienst te bekijken, klik hier)
Over het algemeen krijgt BKNG een Strong Buy-consensusbeoordeling op basis van 17 recente analistenbeoordelingen van The Street. Deze beoordelingen bevatten 13 aankopen in slechts 4 posities. De aandelen worden verhandeld tegen $ 1,940 en veranderen en het gemiddelde koersdoel van $ 2,650, iets meer bullish dan dat van Mahaney, duidt op een potentieel voor een stijging van ~ 19% tegen het einde van volgend jaar. (Zie BKNG-aandelenprognose op TipRanks)
Ga naar TipRanks om goede ideeën te vinden voor de handel in aandelen tegen aantrekkelijke waarderingen. Beste aandelen om te kopen, een nieuw gelanceerde tool die alle aandeleninzichten van TipRanks verenigt.
Disclaimer: de meningen in dit artikel zijn uitsluitend die van de aanbevolen analisten. De inhoud is alleen bedoeld voor informatieve doeleinden. Het is erg belangrijk om uw eigen analyse uit te voeren voordat u een investering doet.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/george-soros-pulls-trigger-2-143303671.html