Voor Warren Buffett is Apple zijn nieuwe Cola-Cola, aangezien het investeringsicoon in zes jaar $ 100 miljard binnenhaalt

Het recente succes van Warren Buffett met zijn enorme Apple-weddenschap leidt tot vergelijkingen met de grootste investering aller tijden van de legende: Coca-Cola.

Berkshire Hathaway begon in 2016 met het kopen van Apple-aandelen en verwierf halverwege 5 een belang van 2018% in de iPhone-maker met een kostprijs van $ 36 miljard. Terwijl de aandelenkoers van de technologiegigant omhoogschoot, is de waarde van Buffett's weddenschap explosief gestegen tot meer dan $ 160 miljard, waardoor zijn rendement op papier in slechts zes jaar tijd meer dan $ 100 miljard bedraagt.

De zeer lucratieve investering deed sommige Buffett-kijkers denken aan Coca-Cola, het orakel van Omaha's oudste en langste aandelenpositie. Het aandeel van de consumentenmoloch is met meer dan 2,000% gestegen sinds Buffett in 1988 begon met kopen, en het is nog steeds Berkshire's vierde grootste aandelenpositie met 400 miljoen aandelen.

"Buffett beleeft zijn Coca Cola-moment op Apple", zegt Bill Smead, chief investment officer bij Smead Capital Management en aandeelhouder van Berkshire. "Ze zijn allebei ver omhoog gegaan in de eerste vijf tot zeven jaar dat hij ze bezat."

Investeren in hoogvliegers zoals Apple tart schijnbaar Buffett's bekende waardebeleggingsprincipes, maar de onkarakteristieke zet bleek zijn beste investering van het afgelopen decennium te zijn. Het belang van Apple speelde ook een cruciale rol bij het helpen van Berkshire om de pandemie van het coronavirus te doorstaan, aangezien andere pijlers van zijn bedrijf, waaronder verzekeringen en energie, een enorme klap kregen.

De 91-jarige investeerder is zo'n grote fan van Apple geworden dat hij de technologiegigant nu beschouwt als een van de 'vier reuzen' die zijn conglomeraat van voornamelijk oude-economie-bedrijven aansturen die hij de afgelopen vijf decennia heeft opgebouwd.

Apple "is ongetwijfeld een homerun geweest voor Berkshire", zegt James Shanahan, Berkshire-analist bij Edward Jones. "Buffett verwierf het grootste deel van de positie tegen gemiddelde kosten van ongeveer een vierde van de huidige marktprijs."

Apple's aandeleninkoopstrategie zorgt er ook voor dat het eigendom van het conglomeraat toeneemt met elke dollar van de inkomsten van de iPhone-maker. Berkshire heeft de positie verkleind, maar het belang is nog steeds gestegen van 5.27% eind 2020 naar 5.43% eind vorig jaar.

Het conglomeraat heeft in de loop der jaren ook regelmatig dividenden ontvangen van de technologiegigant, met een gemiddelde van ongeveer $ 775 miljoen per jaar.

Als men zich zou baseren op wat Buffett zei toen hij voor het eerst Coca-Cola-aandelen kocht, zou het geen verre gok zijn dat de investeerder voor de lange termijn in Apple zit.

“In 1988 deden we grote aankopen van Federal Home Loan Mortgage en Coca Cola. We verwachten deze effecten lang aan te houden', schreef Buffett in zijn jaarlijkse brief uit 1988. “In feite, als we eigenaar zijn van delen van uitstekende bedrijven met uitstekend management, is onze favoriete bezitsperiode voor altijd. Wij zijn precies het tegenovergestelde van degenen die zich haasten om te verkopen en winst te boeken wanneer bedrijven goed presteren ... "