Op 28 april heeft de Bank voor Internationale Betalingen (BIS) uitgebracht de internationale bankstatistieken en mondiale liquiditeitsindicatoren voor eind december 2021. Enkele belangrijke bevindingen zijn onder meer dat grensoverschrijdende vorderingen over het geheel genomen weinig veranderden, waarbij de groei op jaarbasis met ‘slechts’ 1.6% vertraagde.
Opvallend is dat de grensoverschrijdende vorderingen op Rusland eind 90 ongeveer 2021 miljard dollar bedroegen, wat een daling is van 48% vergeleken met 2014, terwijl de meeste uitstaande vorderingen nog steeds op rekening van Europese banken staan.
De vier grootste kredietverstrekkers, UniCredit, Societe Generale, Citi Group en Raiffeisen, maakten een gecombineerde Russische blootstelling van 57.2 miljard dollar bekend, een belang dat waarschijnlijk zal moeten worden geabsorbeerd door kapitaalbuffers.
Vermindering van de blootstelling
Na de gebeurtenissen in 2014, toen Rusland de Krim annexeerde, zijn de grensoverschrijdende vorderingen van Europese kredietverstrekkers langzaam afgenomen. Ter referentie: eind 88 bedroeg deze 2021 miljard dollar, vergeleken met 171 miljard dollar begin 2014, een daling van bijna de helft.
De afname van grensoverschrijdende vorderingen op Rusland had zijn nadelen, aangezien banken in het buitenland nu netto-leners uit Rusland werden, omdat hun vorderingen onder hun verplichtingen daalden. Deze nettoverplichtingen aan Rusland, inclusief posities bij de Centrale Bank van de Russische Federatie (CBR), stegen van $37 miljard naar $44 miljard. Aan de andere kant herinneren de BIS-rapporterende banken nettokredietverstrekkers aan niet-banken in Rusland met 21 miljard dollar eind 2021.
Het is geen eenvoudige taak voor Europese banken om Rusland te verlaten; in tegenstelling tot traditionele bedrijven zouden banken een ingewikkeld proces van afbouw van hun activiteiten moeten doorlopen, dat doorgaans complexere activa en passiva omvat.
Mogelijk zou er een exitstrategie kunnen worden gevonden door hun bedrijfsonderdelen aan Russische banken te verkopen; Dat kan echter een uitdaging blijken te zijn, gezien de beperkingen die aan Rusland worden opgelegd vanwege hun beperkingen niet-uitgelokte invasie van Oekraïne.
Zoals de Europese Centrale Bank heeft gedaan aangedrongen banken moeten voorzieningen treffen voor kredietverliezen als gevolg van Rusland, moeten investeerders in de banksector deze ontwikkelingen volgen voordat ze besluiten de banksector in de EU te liquideren of erin te investeren.
Bron: https://finbold.com/bis-report-eu-banks-direct-banking-sector-exposure-to-russia-slows/