De Belastingdienst is bezig met de opmars onderzoek naar investeerders in cryptocurrency in de afgelopen jaren, en terwijl dat gebeurt, wenden meer beleggers zich tot de regels van de belastingwet over investeringsverliezen.
Dat is volgens een studies deze week vrijgegeven dat een licht werpt op het verband tussen IRS-handhaving en "belastingverlies oogsten".
Dit laatste is een strategie voor belastingplanning die veel crypto-investeerders zullen moeten overwegen na de val van 2022 voor bitcoin, ethereum en andere digitale activa - om nog maar te zwijgen van de implosie van de cryptocurrency-uitwisseling FTX.
In het afgelopen decennium zijn de IRS en andere belastinginstanties over de hele wereld steeds meer gericht geweest op het verzekeren van crypto-investeerders volledig aangifte doen en belasting betalen op hun verdiensten. De Belastingdienst heeft eerder verzonden waarschuwende brieven aan cryptohandelaren en aangeklaagd cryptocurrency-uitwisselingen in zijn nalevingscampagnes.
Meer cryptocurrency-investeerders letten op, blijkt uit de maandag gepubliceerde studie.
Onderzoekers van SC Johnson College of Business aan de Cornell University, Cornell's Fintech Initiative en de Kenan-Flager Business School van de University of North Carolina hebben een scala aan informatie doorgenomen, waaronder geanonimiseerde gegevens over 500 grote handelaren in cryptocurrency. Ongeveer een vierde waren in de VS gevestigde belastingbetalers.
"Vergeleken met internationale branchegenoten verhoogden binnenlandse handelaren het 'oogsten van belastingverliezen' gemiddeld met ongeveer 8%, na een toename van het belastingonderzoek door de Internal Revenue Service."
In vergelijking met internationale collega's verhoogden binnenlandse handelaren het oogsten van belastingverliezen "met gemiddeld ongeveer 8%, als gevolg van de toegenomen belastingcontrole", aldus de onderzoekers. "Binnenlandse handelaren verkopen aan het einde van het jaar meer verliezende posities dan internationale collega's", voegden ze later toe.
Hetzelfde patroon van verhoogde belastingverliezen speelde zich af toen onderzoekers keken naar miljarden transacties van meer dan 30 cryptocurrency-uitwisselingen.
Natuurlijk is het oogsten van belastingverliezen een lang bestaande planningstrategie als het gaat om aandelen, obligaties en andere conventionele investeringen. Het komt meestal aan het einde van een jaar in beeld, vooral voor een bloedstollend jaar als 2022.
In een notendop, belastingbetalers verzamelen hun investeringsverliezen en gebruiken de verliezen om vermogenswinsten te compenseren en/of de verliezen over te dragen, zodat ze kunnen worden aangewend voor toekomstige winsten.
Onderzoekers richten zich op crypto-belastingverloren oogsten omdat ze het zien als een maatstaf voor algemene belastingaangifte.
"De beslissing van een crypto-investeerder om gebruik te maken van het oogsten van belastingverliezen als strategie voor belastingplanning impliceert noodzakelijkerwijs een zekere mate van belastingnaleving, in die zin dat de investeerder cryptohandel moet melden aan de belastingdienst om van de strategie te profiteren", schreven onderzoekers.
"Wanneer beleggers met traditionele activa zoals aandelen met verlies verkopen, annuleert de IRS 'wash sale'-regel een kapitaalverlies als de persoon 30 dagen voor of na de verkoop een 'substantieel identieke' investering koopt. "
Wanneer beleggers met traditionele activa zoals aandelen met verlies verkopen, moeten ze op de hoogte zijn van de IRS-regel "wash sale" die een kapitaalverlies annuleert als de persoon 30 dagen voor of na de verkoop een "substantieel identieke" investering koopt.
Voor nu, er is geen wash-sale-regel als het om crypto gaat en dat stimuleert "wash trading", merkten de onderzoekers op - een scenario waarin crypto-investeerders "hun cake kunnen eten en het ook kunnen opeten" door een belastingvoordeel te behalen en marktblootstelling te behouden, voegden ze eraan toe.
"Exchanges met aanwezigheid in, of worden gereguleerd door, de Verenigde Staten vertonen een grotere hoeveelheid wash-trading dan internationale peers als gevolg van toenemende belastingcontroles, en de effecten zijn meer uitgesproken tijdens marktdalingen en jaareinden", aldus de studie.
De "crypto winter” van 2022 is koud geweest. Bitcoin
BTCUSD,
is tot nu toe meer dan 60% gedaald en Ethereum
ETHUSD,
is in dezelfde periode met meer dan 65% afgevallen. Ter vergelijking: de Dow Jones Industrial Average
DJIA,
is 6.5% lager en de S&P 500
SPX,
is tot nu toe met 16% gedaald.
Het laatste onderzoek kijkt naar wat er gebeurt na IRS-onderzoek, maar dit zou het topje van de ijsberg kunnen zijn.
De IRS zal de komende tien jaar $ 80 miljard opleveren voor meer handhaving tegen grootverdieners en bedrijven, plus meer geld voor klantenservice en operaties.
Tegelijkertijd nieuwe IRS-rapportageregels voor makelaars in digitale activa - een resultaat van vorig jaar infrastructuurrekening - die volgens de planning volgend jaar in werking treden.
"Er zullen dit jaar veel verliezen zijn" en het is waarschijnlijk dat er in de volgende jaren meer zullen zijn als het toezicht toeneemt, zei Edward Maydew, een van de auteurs en een professor aan de UNC Kenan-Flagler Business School.
"Er zullen ongetwijfeld meer regels komen om alle grijze gebieden op te vullen," zei hij, "en er zijn veel grijze gebieden."
Bron: https://www.marketwatch.com/story/cryptocurrency-investor-losses-are-being-turned-into-irs-gains-heres-how-theyre-doing-it-11670345179?siteid=yhoof2&yptr=yahoo