Cathie Wood heeft haar carrière gebouwd op het hebben van tegendraadse opvattingen en het is bekend dat haar firma Ark Invest tegen de stroom in gaat. Als zodanig heeft de bearmarkt van 2022 weinig gedaan om haar standpunt te veranderen. De laatste tijd heeft Wood zelfs betoogd dat de agressieve monetaire houding van de Fed in haar voortdurende inspanningen om de torenhoge inflatie te beteugelen, misplaatst is. Wood wijst op deflatoire signalen en zegt dat, tenzij het van koers verandert, de acties van de Fed kunnen leiden tot een herhaling van de Grote Depressie.
"Als de Fed niet draait, zal de opzet meer lijken op 1929", meende Wood. "De Fed verhoogde de tarieven in 1929 om financiële speculatie de kop in te drukken en vervolgens, in 1930, keurde het Congres Smoot-Hawley goed, waarbij 50% + tarieven op meer dan 20,000 goederen werden ingevoerd en de wereldeconomie in de Grote Depressie werd geduwd."
Ondertussen, terug in het hier en nu, hebben het beleid van de Fed en de renteverhogingen grote schade aangericht aan de markten en hebben aandelen over de hele linie gekelderd, waardoor veel aandelen er nogal goedkoop uitzien.
Dus Wood is gaan winkelen en we gebruikten De database van TipRanks om erachter te komen wat de analistengemeenschap te zeggen heeft over twee kleine aandelen, onder de $ 5, die haar bedrijf onlangs heeft opgepikt. Het blijkt dat elke ticker alleen koopbeoordelingen heeft gekregen. Om nog maar te zwijgen van het feit dat er ook een aanzienlijk opwaarts potentieel op tafel ligt.
ATAI Levenswetenschappen (ATAI)
Van hout is bekend dat het de voorkeur geeft aan geavanceerde bedrijven en de eerste keuze weerspiegelt dat zeker. ATAI loopt voorop in wat een nieuw paradigma zou kunnen zijn bij de behandeling van psychische stoornissen - het test het gebruik van psychedelica voor medicinale doeleinden.
Het bedrijfsmodel van het bedrijf is gedifferentieerd; het werkt via een gedecentraliseerd platform dat klinische programma's koopt en uitvoert met kleine gelieerde bedrijven die zijn gevormd rond de pijplijnkandidaten. Iedereen heeft toegang tot gedeelde fondsen, waarbij het kapitaal wordt toegewezen per behoefte.
Na het weggooien van enkele van zijn vroege programma's die als overbodig werden beschouwd, is de pijplijn van het bedrijf afgezwakt tot 8 kandidaten gericht op de behandeling van depressie, angst, schizofrenie en middelenmisbruik.
Toonaangevend is PCN-101/R-ketamine, geïndiceerd als therapie voor behandelingsresistente depressie (TRD). Dan is er RL-007, dat zich richt op cognitieve stoornissen geassocieerd met schizofrenie. Beide geneesmiddelen bevinden zich momenteel in fase 2-onderzoeken.
Verder in ontwikkeling omvat de pijplijn GRX-917 (gedeutereerd etifoxine), dat wordt ontwikkeld voor gegeneraliseerde angststoornis (GAD), en waarvoor het bedrijf onlangs positieve voorlopige farmacokinetische en farmacodynamische resultaten van een fase 1-studie heeft aangekondigd. Positieve voorlopige resultaten van het deel met een enkele oplopende dosis (SAD) van de fase 1-test van KUR-101 (gedeutereerde mitragynine), geïndiceerd voor de behandeling van opioïdengebruiksstoornis (OUD), werden onlangs ook aangekondigd.
Nu de aandelen year-to-date met 64% zijn gedaald, is Wood in een koopstemming. In het derde kwartaal plukte Ark Invest 3 ATAI-aandelen, waardoor zijn positie met 6,133,914% toenam. Tegen de huidige aandelenkoers zijn deze nu $ 280 miljoen waard.
Met top-line data voor PCN-101's Fase 2a proof-of-concept studie verwacht voor het einde van het jaar, analist Canaccord Sumant Kulkarni denkt dat de komende uitlezing het sentiment op de korte termijn zou kunnen dicteren, hoewel de analist ook denkt dat degenen die de langetermijnvisie innemen uiteindelijk zullen worden beloond.
Kulkarni schrijft: “Wij geloven dat het belangrijk is voor de voorraad dat PCN-101 de doelstellingen haalt. Zoals bij elk neuropsychiatrisch onderzoek, zijn we ons bewust van de risico's, maar op het huidige niveau beschouwen we de absolute dollardaling als minder dan de potentiële opwaartse kant."
"Onze stelling over het grotere plaatje van het aandeel blijft hetzelfde", vervolgde de analist, "dat wil zeggen, we blijven geloven dat ATAI een potentieel solide kans biedt voor investeerders (vooral degenen die geduld hebben en/of een focus op de langere termijn hebben). om deel te nemen aan de achtergestelde ruimte voor geestelijke gezondheidszorg. Langs deze lijnen wijzen we op ATAI's relatief diverse op geestelijke gezondheid gerichte pijplijn (met een goede mix van niet-psychedelische en psychedelische verbindingen), en cash runway in 2025E die een aantal potentieel betekenisvolle katalysatoren dekt.
Kulkarni is duidelijk buitengewoon optimistisch; samen met een koopadvies maakt het koersdoel van $ 27 van de analist ruimte voor een jaarwinst van maar liefst 868%. (Om Kulkarni's staat van dienst te bekijken, klik hier)
De mening van Kulkarni is geen anomalie; alle huidige beoordelingen - 5 in totaal - zijn positief, wat het aandeel een Strong Buy-consensusbeoordeling geeft. Bovendien staat het gemiddelde doel op $ 25.60, wat suggereert dat ze in de loop van het tijdsbestek van 818 maanden ~ 12% hoger zullen stijgen. (Zie ATAI-aandelenprognose op TipRanks)
Soma Logica (SLGC)
De volgende Wood-keuze waar we naar zullen kijken, is een bedrijf voor de ontdekking van eiwitbiomarkers en klinische diagnostiek. SomaLogic opereert in wat bekend staat als de proteomics-ruimte. Dit is een opkomend segment waarvan de wereldwijde proteomics-markt naar verwachting met 15% per jaar zal groeien en in 64 $ 2024 miljard zal bereiken.
SomaLogic heeft een groot deel van deze markt in de gaten en heeft mogelijk de tools om dit te doen. Het SomaScan Discovery Platform kan 7000 eiwitten onderzoeken in slechts 55 microL bloedmonster, veel verder dan alle concurrenten. Het heeft ook een sterke klantenlijst opgebouwd met onder meer Bristol-Myers Squibb, Novartis, Amgen, University of Cambridge en Stanford. Bovendien gebruiken zowel FDA- als NIH-labs het proteomics-platform.
Het bedrijf is relatief nieuw op de openbare markten, en IPOd in september 2021 via een SPAC-fusie. De timing is ongelukkig, aangezien SPACS in de bearmarkt van 2022 ernstig uit de gratie zijn geraakt. De aandelen staan namelijk sinds de jaarwisseling met 77% in de min.
Met de voorraad op de achtergrond, denkt Wood blijkbaar dat het een goede prijs biedt. Ark Invest opende een nieuwe positie in SomaLogic in Q3 en won 11,017,672 aandelen. Deze zijn momenteel meer dan $ 29.6 miljoen waard.
Stifel-analist is ook optimistisch Daniël Arias, die binnen de opkomende proteomics-ruimte Somalogic in verschillende opzichten als "best-in-class" beschouwt.
"Het bedrijf heeft een pioniersvoordeel in de markt, dankzij een gevestigd portfolio dat al meerdere jaren op de markt is en de basis heeft gevormd voor solide relaties met belangrijke commerciële (dwz Novartis en Amgen) en academische onderzoeksinstellingen," legde Arias uit.
“Kwartaal ups en downs voor SLGC hebben de zichtbaarheid van modellen dit jaar moeilijk gemaakt, maar 4Q zou enig opwaarts potentieel kunnen hebben, '23 zou nog steeds een solide groeijaar voor het bedrijf moeten zijn - en we blijven SLGC zien als een van de bedrijven die het goed doet -gepositioneerd om te profiteren van een groeiende proteomics-markt. Met aandelen die bijna contant worden verhandeld, denken we dat ze binnen de smid cap-ruimte als aantrekkelijk worden gescreend, "voegde de analist toe.
Daartoe beoordeelt Arias SLGC-aandelen als een koop, terwijl zijn koersdoel van $ 8 suggereert dat de waarde van het aandeel het komende jaar met ~ 189% zou kunnen stijgen. (Om het trackrecord van Arias te bekijken, klik hier)
Zijn andere analisten het met Arias eens? Zij doen. In de afgelopen drie maanden zijn alleen koopbeoordelingen, in feite 3, afgegeven, dus de consensusbeoordeling is een sterke koop. Met $ 8 is het gemiddelde koersdoel hetzelfde als dat van Arias. (Zie SLGC-aandelenprognose op TipRanks)
Ga naar TipRanks om goede ideeën te vinden voor de handel in aandelen tegen aantrekkelijke waarderingen. Beste aandelen om te kopen, een nieuw gelanceerde tool die alle aandeleninzichten van TipRanks verenigt.
Disclaimer: de meningen in dit artikel zijn uitsluitend die van de aanbevolen analist. De inhoud is uitsluitend bedoeld voor informatieve doeleinden. Het is erg belangrijk om uw eigen analyse uit te voeren voordat u een investering doet.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/too-cheap-ignore-cathie-wood-144521423.html