Vorige maand bereikte de inflatie op jaarbasis 8.6%, het hoogste in meer dan 40 jaar. Als reactie hierop verhoogde de Federal Reserve vorige week haar referentierente met 75 basispunten, de grootste stijging sinds 1994. De combinatie van hoge inflatie en agressieve verkrapping door de centrale bank stuurde een toch al zenuwachtige aandelenmarkt naar zijn slechtste single. week sinds het begin van de COVID-crisis, en hebben economen het somber over een herhaling van de late jaren zeventig en vroege jaren tachtig, toen vergelijkbare inflatie en hoge rente leidden tot marktzwakte en een diepe recessie.
Voor langetermijnbeleggers is het beeld misschien niet zo somber. De brede marktdaling zorgde voor lagere prijzen over de hele linie - en dat kan kansen bieden om hoogwaardige namen te kopen in verslagen sectoren. De miljardair-investerende legende Ron Baron, van Baron Capital, ziet de omgeving van vandaag als een 'enorme koopkans die maar één keer in een generatie voorkomt'.
“Over het algemeen blijven we optimistisch. Normaal gesproken denken we niet veel na over macro-kwesties op korte termijn, zoals inflatie, olieprijzen, rentetarieven en het conflict tussen Rusland en Oekraïne. Inflatie is altijd bij ons, maar de meeste mensen spreken er niet over. In mijn leven was de inflatie gemiddeld zo'n 4% tot 5% per jaar. Dat betekent dat de prijzen elke 14 of 15 jaar ongeveer verdubbelen. De aandelenmarkt verdubbelt ongeveer elke 10 of 12 jaar, of ongeveer 7% tot 8% per jaar”, zei Baron.
De sleutel voor beleggers is dan ook om aandelen te vinden die in de toekomst zullen stijgen, wanneer de beer zijn beloop heeft, zelfs als ze nu dalen. Gebruik makend van De database van TipRanks, hebben we drie verslagen aandelen geïdentificeerd die een 'Strong Buy'-rating hebben gekregen van de analistengemeenschap. Om nog maar te zwijgen van elk een opwaarts potentieel van meer dan 50%, ondanks de uitdagende marktomgeving. Laten we dat van dichterbij bekijken.
wanddoos (WBX)
We beginnen met Wallbox, een Spaans bedrijf op de markt voor het opladen van elektrische voertuigen (EV). Wallbox werkt aan zowel de commerciële als de residentiële kant van het opladen van elektrische voertuigen en biedt een reeks oplaadproducten voor thuis en zakelijk gebruik. Kenmerken van de oplader zijn onder meer universele stekkers en touchscreenbediening. Wallbox is bijzonder trots op het aanbieden van de eerste bidirectionele oplaadeenheid, waarmee een volledig opgeladen EV stroom naar het huis van de gebruiker kan sturen, of zelfs naar het elektriciteitsnet - in feite verandert de EV in een opslagbatterij wanneer deze niet in gebruik is als auto .
Wallbox is sinds oktober vorig jaar op de openbare markten, toen het een zakelijke fusie met een SPAC-bedrijf voltooide. Sinds het debuut op Wall Street piekten WBX-aandelen op $ 18.50 in november en handelden ze nog steeds in de buurt van $ 17 toen 2022 werd geopend - maar zijn dit jaar tot nu toe met 47% gedaald.
De scherpe daling van de aandelenkoers is gekomen, terwijl Wallbox sterke financiële resultaten heeft gerapporteerd. Het rapport over het eerste kwartaal van 1 van het bedrijf, dat vorige maand werd uitgebracht, toonde 22 miljoen euro aan de top, een stijging van 28.3% ten opzichte van hetzelfde kwartaal een jaar geleden. Dit werd gedreven door een jaar-op-jaar stijging van 192% in de verkoop van opladers - ongeveer 180 verkochte eenheden in het kwartaal - en een brutomarge die met 51,000% de interne voorspellingen overtrof. Wallbox mikt op een jaaromzet van 41 miljoen tot 2022 miljoen euro in 175, wat zich zou vertalen in een jaarlijkse groei van 205% tot 145% op jaarbasis.
De snelle groei van het bedrijf heeft indruk gemaakt op de analist van Cowen Gabriel Daoud Da, die schrijft: "Met een gevarieerde portfolio van producten die de uitbreiding van de VS en de transformatie van energiebeheer ondersteunen, maakt Wallbox gebruik van $ 293 miljard aan vereiste investeringen in hardware wereldwijd tussen 2022 en 2030. Verticale integratie binnen de productie stelt het bedrijf in staat om te navigeren door een moeilijke supply chain-omgeving en het behalen van de beste brutomarges van ~40%. We zien dat WBX in 2026 positief wordt voor FCF met extra voordeel van nieuwe softwareproducten, zoals Sirius.”
Daoud kwantificeert zijn vooruitzichten voor WBX-aandelen met een Outperform (dwz Kopen)-rating en een koersdoel van $ 14/aandelen, wat een stijging van ongeveer 63% inhoudt in de komende 12 maanden. (Om het trackrecord van Daoud te bekijken, klik hier)
Wallbox heeft niet alleen indruk gemaakt op Daoud; de Strong Buy-consensusbeoordeling van het aandeel wordt ondersteund door 5 recente analistenrecensies, waaronder 4 Buys en 1 Hold. De aandelen zijn geprijsd op $ 8.58 en hun gemiddelde koersdoel van $ 16.50 duidt op een robuust opwaarts potentieel van 92% dit jaar. (Zie WBX aandelenvoorspelling op TipRanks)
Generac Holdings (GNRC)
Voor de tweede voorraad kijken we naar het in Wisconsin gevestigde Generac, een fabrikant van elektrische stroomgeneratoren. De generatoren van het bedrijf zijn ontworpen als back-upeenheden voor gebruik in de residentiële, lichte commerciële en industriële markten, om stroom te leveren in het geval van een netstoring. Generac biedt een breed scala aan generatorunits, van 15 kilowatt apparaten geschikt voor thuisgebruik tot multi-megawatt stroomsystemen voor de industriële sector. De klant kan zelfs kleine draagbare generatoren kiezen, voor gebruik in de werkplaats of op de camping.
Generac heeft zijn productlijnen altijd uitgebreid, op zoek naar nieuwe niches die gebruik kunnen maken van back-up stroomopwekking. De afgelopen weken heeft het bedrijf nieuwe producten uitgebracht voor de markten voor EV's en draagbare generatoren. De eerste biedt oplossingen voor problemen met het opladen van voertuigen, terwijl de tweede dual-fuel-mogelijkheden naar de markt voor draagbare generatoren brengt met modellen die zowel op LPG als op gewone benzine kunnen werken.
Nieuwe producten in een kwalitatief hoogstaand assortiment vormden de ruggengraat van de sterke verkooppositie van Generac. Het bedrijf heeft zijn omzet de afgelopen jaren constant zien stijgen, met 8 opeenvolgende kwartaalomzetstijgingen. In het recente eerste kwartaal van 1 rapporteerde Generac een omzet van $ 22 miljard, een stijging van 1.14% op jaarbasis. De winst werd veroorzaakt door een stijging van 41% in de verkoop van residentiële producten en omvatte een stijging van 43% in de commerciële en industriële verkoop.
Terwijl de inkomsten groeiden, daalden de inkomsten. Het bedrijf rapporteerde een gecorrigeerde nettowinst voor het eerste kwartaal van $ 1 miljoen, een daling ten opzichte van $ 135 miljoen in hetzelfde kwartaal vorig jaar. Per aandeel vertaalde dit zich in een jaar-op-jaar verlaging van $ 153 naar $ 2.38.
De aandelen in Generac werden dit jaar volatiel verhandeld, met scherpe schommelingen zowel naar boven als naar beneden. Year-to-date is het aandeel met 33% gedaald.
De daling van de aandelenkoers heeft analist Northland niet belet Donovan Schäfer om voor dit aandeel stevig aan de bullish kant te dalen. Hij ziet Generac goed gepositioneerd om vooruit te komen, en geeft drie redenen waarom: “(1) GNRC domineert de groeiende Amerikaanse thuismarkt (HSB) met blijvende concurrentievoordelen en een marktaandeel van ~75%; (2) is ideaal gepositioneerd om het terrein van de energietransitie te begrijpen en te navigeren en daarom het meeste uit zijn snelgroeiende activiteiten op het gebied van schone energie te halen; en (3) heeft een grote wereldwijde voetafdruk verworven van 2010-2018 die onder de radar vliegt en zou kunnen dienen als een latente krachtvermenigvuldiger.”
Schafer gebruikt deze opmerkingen om zijn Outperform (dwz Kopen) rating op GNRC-aandelen te ondersteunen, en stelt een koersdoel van $ 370, wat een opwaarts potentieel van 12% in 57 maanden impliceert. (Om het trackrecord van Schafer te bekijken, klik hier)
Als we een stap terug doen en naar het grotere geheel kijken, zien we dat Generac 16 recente analistenrecensies heeft verzameld - en hun 15-tegen-1-uitsplitsing in Buys versus Hold geeft de aandelen een Strong Buy-consensusvisie. Het gemiddelde koersdoel van het aandeel is $ 399.33 en de handelsprijs is $ 233.50, wat suggereert dat er ruimte is voor een robuust stijgingspercentage van 70% in het komende jaar. (Zie GNRC-voorraadvoorspelling op TipRanks)
Silvergate hoofdstad (SI)
Last but not least is Silvergate, een commerciële bank uit Californië met een focus op beleggen in digitale valuta. Silvergate begon in 1988 en is al bijna tien jaar toonaangevend op het gebied van beleggen in digitale valuta. Het bedrijf heeft 24 opeenvolgende jaren van winstgevendheid gezien en biedt diensten aan een breed scala aan institutionele beleggers en digitale valuta-uitwisselingen.
Dit jaar zijn de aandelen van Silvergate tot nu toe met 58% gedaald, een steile daling die samenviel met de scherpe dalingen die we ook op de cryptomarkten hebben gezien.
Ondanks de moeilijkheden die de cryptomarkt de laatste tijd heeft gekend, zijn de activiteiten van Silvergate in digitale valuta's uitgebreid. Het 1Q22-rapport van het bedrijf toonde 1,503 digitale valutaklanten aan het einde van het kwartaal, vergeleken met 1,381 aan het einde van Q4 en 1,104 in hetzelfde kwartaal een jaar geleden. Tegelijkertijd zag het Silvergate Exchange Network van de bank, de digitale valutawissel, een daling van de overboekingen in 1Q22, van 219.2 miljard dollar in 4Q21 tot 142.3 miljard dollar.
Terwijl de valutatransacties daalden, zag Silvergate nog steeds winst in inkomsten. De bank rapporteerde een netto-inkomen voor het eerste kwartaal van $ 1 miljoen, een stijging van 27.4% ten opzichte van 28Q4 en een nog indrukwekkendere winst van 21% ten opzichte van 115Q1. De inkomsten van de bank bedroegen 21 cent per verwaterd aandeel.
Analyst Jared shaw, is in zijn berichtgeving over Silvergate voor Wells Fargo van mening dat dit het moment is voor beleggers om SI-aandelen te overwegen. Hij schrijft: “SI heeft een sterk netwerkeffect gecreëerd via zijn Silvergate Exchange Network (SEN), dat wordt gebruikt door enkele van de grootste beurzen en institutionele klanten in de crypto-ruimte. Naarmate de rente stijgt, zullen hogere spread-inkomsten afkomstig zijn van een depositobasis zonder kosten, en verdere groei in SEN Leverage en de uitrol van een door SI uitgegeven stablecoin-betalingsnetwerk vertegenwoordigen toekomstige kansen. Voortdurende institutionele acceptatie van crypto en productinnovatie bij SI zou moeten helpen het groeiprofiel van de bank te behouden. We geloven dat een groot deel van de bear-case is ingeprijsd op het huidige niveau, wat zorgt voor een aantrekkelijk instappunt…”
Met die houding is het geen verrassing dat Shaw het aandeel een Overwogen waarde (dwz Kopen) beoordeelt. Hij geeft de aandelen een koersdoel van $ 120, waarmee hij zijn vertrouwen toont in een stijging van 93% over een jaar. (Om het trackrecord van Shaw te bekijken, klik hier)
Over het geheel genomen, van de 9 Wall Street-analisten die dit aandeel onlangs hebben beoordeeld, hebben 8 het beoordeeld als een koop tegen slechts één vasthouden (dwz neutraal), voor een consensusbeoordeling voor een sterke koop. De aandelen worden verkocht voor $ 62.32 en hebben een gemiddeld doel van $ 175.89, wat een stijging van ~ 182% aangeeft voor de komende maanden. (Bekijk de aandelenvoorspelling van SI op TipRanks)
Ga naar TipRanks om goede ideeën te vinden voor de handel in aandelen tegen aantrekkelijke waarderingen. Beste aandelen om te kopen, een nieuw gelanceerde tool die alle aandeleninzichten van TipRanks verenigt.
Disclaimer: De meningen in dit artikel zijn uitsluitend die van de aanbevolen analisten. De inhoud is alleen bedoeld voor informatieve doeleinden. Het is erg belangrijk om uw eigen analyse uit te voeren voordat u een investering doet.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-ron-baron-says-recent-143853324.html