De Texas State Securities Board (TSSB) startte het onderzoek naar de vraag of FTX de effectenwetten overtrad met zijn aanbod van het rendementsgenererende EARN-product. De oprichter van FTX, Sam Bankman-Fried, wordt door de Texas Securities Regulator gedagvaard om te verschijnen tijdens een administratieve hoorzitting in februari 2023.
De TSSB beschuldigt Bankman-Fried van het overtreden van de Securities Act door in Texas effecten te verkopen die niet zijn geregistreerd voor verkoop en omdat hij zich niet heeft geregistreerd als effectendealer of -agent.
Overtredingen van de Securities Act
De hoorzitting vermeldde dat “De EARN-rekeningen investeringscontracten, bewijs van schuldenlast en bankbiljetten zijn en daarom worden gereguleerd als effecten zoals die term is gedefinieerd door sectie 4001.068 van de Securities Act. SBF heeft Sectie 4003.001 van de Securities Act geschonden door effecten aan te bieden en te verkopen in Texas die niet waren geregistreerd of niet waren toegestaan voor verkoop in Texas.
Bovendien vermeldde de kennisgeving dat “Na het indienen van het bezwaar en de verklaring, de Enforcement Division communiceerde met FTX US en FTX US verschillende verklaringen aflegde met betrekking tot de EARN-accounts. Maar de informatie die door FTX VS heeft geen invloed op de conclusie dat de EARN-rekeningen in Texas gereguleerd zijn als effecten. FTX US heeft bovendien nog geen gevraagde informatie verstrekt die de juistheid van de aan de Enforcement Division verstrekte informatie zou verifiëren.
Het gehoor
Volgens de officiële aankondiging van de hoorzitting laat de TSSB Bankman-Fried weten dat hij zijn getuigenis kan afleggen tijdens de hoorzitting, die zal worden gehouden via videoconferentieplatform Zoom.
De hoorzitting vindt plaats voor het staatsbureau voor administratieve hoorzittingen. Het begint op 9 februari 00 om 02 uur. Het State Office of Administrative hoorzittingen zal instructies geven voor toegang tot de hoorzitting via Zoom.
“Tijdens de hoorzitting zal de afdeling Handhaving getuigenissen en ander toelaatbaar bewijsmateriaal presenteren ter ondersteuning van haar gebed voor een voorstel voor een beslissing voor het invoeren van een last onder dwangsom, bevel tot beoordeling van een administratieve boete en bevel tot betaling van restituties tegen verweerder . Verweerder zal het recht krijgen om dergelijke getuigenissen en ander bewijsmateriaal dat daarmee verband houdt, voor te leggen.
Mark Cuban, Shark Tank-investeerder en crypto-stier, sprak onlangs over de FTX-uitval en SBF in een interview met TMZ Sports op 26 november 2022. Hij zei dat de 30-jarige een lange gevangenisstraf kan krijgen. 'Ik ken niet alle details, maar als ik hem was, zou ik bang zijn om voor lange tijd de gevangenis in te gaan... Het klinkt zeker slecht. Ik heb echt met de man gesproken en dacht dat hij slim was, 'voegde hij eraan toe.
Bron: https://www.thecoinrepublic.com/2022/12/01/an-official-notice-that-request-sbfs-testimony/