Wat is formulier 5329: aanvullende belastingen op gekwalificeerde abonnementen (inclusief IRA's) en andere fiscaal gunstige rekeningen?
Formulier 5329, getiteld "Aanvullende belastingen op gekwalificeerde pensioenregelingen (inclusief IRA's) en andere fiscaal gunstige rekeningen", wordt ingediend wanneer een persoon met een pensioenregeling of onderwijs spaarrekening (ESA) moet aangeven of ze de Internal Revenue Service (IRS) de 10% vervroegde uitkering of een andere boete verschuldigd zijn.
Key Takeaways
- Formulier 5329 is vereist voor personen met pensioenplannen of onderwijsspaarrekeningen die een vervroegde uitkering of een andere boete verschuldigd zijn.
- Belastingbetalers die het formulier niet indienen, kunnen uiteindelijk meer boetes en belastingen verschuldigd zijn.
- Een boete van 10%, plus eventuele uitgestelde belastingen, is verschuldigd als een gekwalificeerde pensioenrekening wordt opgenomen vóór de leeftijd van 59 1/2.
Formulier 5329 is beschikbaar op de IRS-website.
Wie kan formulier 5329 indienen?
In de meeste gevallen is de enige manier om de juiste fiscale behandeling te krijgen voor uw inkomen, inclusief inkomen dat u ontvangt als a distributie van uw pensioenplan of onderwijsspaarrekening (ESA), is door de juiste formulieren in te dienen. Het niet indienen van het juiste formulier kan er zelfs toe leiden dat u meer belastingen betaalt dan u verschuldigd bent of dat u dankzij de IRS een accijnsboete krijgt waarvoor u bent vrijgesteld. Hieronder volgen transacties waarvoor mogelijk formulier 5329 moet worden ingediend.
Vroege uitkeringen
Een persoon die een uitkering van zijn pensioenrekening ontvangt voordat hij de leeftijd van 59½ heeft bereikt, is de IRS een boete voor vervroegde uitkering (aanvullende belasting) van 10% van het uitgekeerde bedrag verschuldigd, tenzij een uitzondering is van toepassing.
Over het algemeen zal de uitgever (de IRA- of ESA-bewaarder of gekwalificeerde planbeheerder) aangeven op Formulier 1099-R (gebruikt voor gekwalificeerde plannen en IRA's) of Vorm 1099-Q (gebruikt voor onderwijsspaarrekeningen en 529-plannen) of het uitgekeerde bedrag is vrijgesteld van de boete voor vervroegde uitdeling. Als er een uitzondering op de boete voor vervroegde uitkering van toepassing is, moet de emittent dit noteren in vak 7 van formulier 1099-R.
Soms geeft de uitgever om verschillende redenen niet de juiste indicatie op het formulier. Stel bijvoorbeeld dat een persoon uitkeringen heeft ontvangen via een substantieel gelijke periodieke betaling (SEPP) programma van de IRA. In plaats van code 2 in vak 7 van formulier 1099-R te gebruiken, gebruikte de uitgever echter code 1, wat betekent dat er geen uitzondering van toepassing is. Dit zou ertoe kunnen leiden dat de IRS denkt dat het bedrag dat op formulier 1099-R wordt gerapporteerd, geen deel uitmaakt van de SEPP.
Bijgevolg lijkt het erop dat het individu het SEPP-programma heeft geschonden en nu de IRS-boetes plus rente verschuldigd is over alle eerdere uitkeringen die hebben plaatsgevonden als onderdeel van het SEPP. Gelukkig kan de persoon deze fout herstellen door formulier 5329 in te dienen.
De volgende zijn enkele van de andere omstandigheden die het individu nodig hebben belastingbetaler om formulier 5329 in te dienen:
- De persoon ontvangt een uitkering van het pensioenplan die voldoet aan een uitzondering op de boete voor vervroegde uitkering, maar de uitzondering wordt niet aangegeven op formulier 1099-R. De persoon moet deel I van formulier 5329 invullen.
- Het individu ontvangt een uitkering van zijn pensioenrekening die niet voldoet aan enige uitzondering op de boete. De uitgever geeft echter abusievelijk aan dat er een uitzondering van toepassing is. De persoon moet deel I van formulier 5329 invullen.
- Het individu ontvangt een uitkering van een onderwijsspaarrekening (ESA). Het bedrag werd echter niet gebruikt voor subsidiabele onderwijsuitgaven en het individu voldoet niet aan een uitzondering op de boete voor vroegtijdige uitkering. De persoon moet deel II van formulier 5329 invullen.
Voor Roth IRA's moet formulier 5329 mogelijk worden gecoördineerd met formulier 8606 om het bedrag van de distributie te bepalen dat onderhevig is aan de boete voor vroege distributie.
Voor Roth IRA's moet formulier 5329 mogelijk worden gecoördineerd met formulier 8606 om het bedrag van de distributie te bepalen dat onderhevig is aan de boete voor vroege distributie.
Speciale overwegingen bij het indienen van formulier 5329
Vroegtijdige opnames en de CARES-wet
De doorgang van de Coronavirus Aid, Relief, and Economic Security (CARES) Act in maart 2020 toegestaan voor vervroegde opnames van 401 (k) en individuele pensioenrekeningen (IRA's) boetevrij. Deze onttrekkingen kunnen worden gedaan als de rekeninghouder werd getroffen door de COVID-19-pandemie. Het bedrag dat boetevrij kon worden opgenomen was maximaal $ 100,000. In 2021 kwam de boete voor vervroegde uittreding echter terug en tellen inkomsten uit opnames vanaf belastingjaar 2021 weer mee als inkomsten.
Boete voor teveel bijdragen
Een persoon kan de laagste van 100% van de in aanmerking komende vergoeding of $ 6,000 ($ 7,000 als hij ten minste 50 jaar oud is tegen het einde van het jaar) bijdragen aan een IRA voor 2022. Deze limieten stijgen in 2023 tot respectievelijk $ 6,500 en $ 7,500. Voor ESA's is de bijdrage beperkt tot $ 2,000 per jaar voor elke begunstigde (ESA-eigenaar).
Bijdragen die deze bedragen overschrijden, moeten van de rekening worden gehaald vóór de deadline voor belastingaangifte (plus verlengingen) voor IRA's en vóór 1 juni van het volgende jaar voor ESA's. Een bedrag dat niet binnen deze termijn is verwijderd, kan worden onderworpen aan een 6% accijnzen voor elk jaar blijft het teveel op de rekening staan.
Het toepasselijke deel van formulier 5329 wordt bepaald door het type account: voor traditionele IRA's moet deel III worden ingevuld; voor Roth IRA's, deel IV; en voor ETA's moet deel V worden ingevuld.
De accijns van 6% kan ook van toepassing zijn op niet-subsidiabele rollovers, niet-subsidiabele overdrachten en eigen risico September bijdragen tenzij ze zijn tijdig gecorrigeerd.
Boete voor overmatige accumulatie
Een eigenaar van een pensioenrekening moet beginnen met nemen vereiste minimale distributie (RMD) bedragen van hun pensioenrekening tegen de vereiste begindatum en voor elk volgend jaar.
Vanaf 2020 is de laatste leeftijd voor RMD's 72 jaar. Vóór 2020 was het 70½ jaar oud. De gepensioneerde moet dan elk volgend jaar het RMD-bedrag opnemen op basis van de huidige RMD-berekening.
Als het RMD-bedrag niet wordt verwijderd, is de persoon de IRS een boete voor overaccumulatie, dat is 50% van het bedrag dat nodig is om voldoen aan de RMD-vereiste.
Als uw RMD van uw traditionele IRA bijvoorbeeld wordt berekend op $ 5,000 voor het jaar en u slechts $ 2,000 uitkeert tegen de deadline, bent u de IRS een boete van $ 1,500 voor overtollige accumulatie verschuldigd, wat 50% is van de $ 3,000 die u niet hebt verdeeld.
U moet dan deel IX van formulier 5329 invullen om de boete aan te geven. Deze regel is van toepassing op traditioneel, SEP en EENVOUDIGE IRA's, gekwalificeerde plannen, 403 (b) plannen, en in aanmerking komen 457-plannen.
Volgens de instructies voor het indienen van formulier 5329 kan de IRS deze belasting kwijtschelden voor personen die kunnen aantonen dat het tekort te wijten was aan een redelijke fout en dat zij passende maatregelen nemen om het tekort te verhelpen. Als u denkt dat u in aanmerking komt voor deze vrijstelling, raadpleeg dan uw belastingadviseur voor hulp bij het aanvragen van de vrijstelling bij de IRS.
Volgens de instructies voor het indienen van formulier 5329 kan de IRS deze belasting kwijtschelden voor personen die kunnen aantonen dat het tekort te wijten was aan een redelijke fout en dat zij passende maatregelen nemen om het tekort te verhelpen. Als u denkt dat u in aanmerking komt voor deze vrijstelling, raadpleeg dan uw belastingadviseur voor hulp bij het aanvragen van de vrijstelling bij de IRS.
Boetes betalen en formulieren indienen
Uw IRA-bewaarder of -plan curator kan de boete niet namens u betalen. Daarom moet u er bij het indienen van een uitkeringsverzoek voor kiezen om alleen bedragen te laten inhouden voor federale en staatsbelasting, indien van toepassing. Boetes moeten rechtstreeks aan de IRS worden betaald en worden meestal vermeld op uw belastingaangifte of toepasselijke belastingformulieren.
Deze formulieren moeten worden ingediend op de vervaldatum van de persoon voor het indienen van zijn belastingaangifte, inclusief verlengingen. Als het formulier wordt ingediend voor een vorig belastingjaar, moet het formulier worden gebruikt dat van toepassing is op dat belastingjaar. Het niet gebruiken van het formulier voor het betreffende belastingjaar kan ertoe leiden dat de boete wordt toegepast op het verkeerde jaar.
Het correct invullen en indienen van alle toepasselijke formulieren is een belangrijk onderdeel van het belastingaangifteproces. Particulieren dienen hun belastingadviseur te raadplegen voor hulp bij het invullen en indienen van de juiste formulieren.
U wilt de IRS niet meer belastingen of boetes betalen dan u verschuldigd bent, en u wilt ook niet dat de IRS vaststelt dat u geen boetes heeft betaald, wat betekent dat u rente moet betalen over het bedrag dat u verschuldigd bent.
The Bottom Line
Begrijpen wanneer u formulier 5329 moet indienen, is een cruciale stap om ervoor te zorgen dat u aan uw belastingverplichtingen voldoet. Lees de instructies en neem contact op met uw belastingadviseur als u vragen heeft over het invullen van het formulier.
Bron: https://www.investopedia.com/articles/retirement/04/021804.asp?utm_campaign=quote-yahoo&utm_source=yahoo&utm_medium=referral&yptr=yahoo