Shot van een volwassen stel dat een digitale tablet gebruikt terwijl ze thuis het papierwerk doornemen
getty
Wil je het geheim weten alleen op dividenden met pensioen gaan?
Houd dat kapitaal intact.
We investeren om inkomsten te genereren. Hoe meer we hebben, hoe groter onze potentiële uitbetalingen. Dus het verliezen van de hoofdsom is de hoofdzonde.
We willen onze dividenden. En we willen onze prijzen intact, of beter. (Als ze hoger malen, maken we geen ruzie!)
Aandelen die "omhoog" gaan, zijn moeilijk te betwisten. Ik weet het, ik weet het - als tegendraads willen we koopjes doen. We kunnen het niet helpen om een transactie.
Nou, deals zijn geweldig, maar dat geldt ook voor momentum, vooral als het gaat om dividendaandelen, vooral in a bear market. Laat me een aandeel zien dat omhoog gaat terwijl de wereld om ons heen instort, en ik wil weten: "Waarom?!"
Vandaag zullen we onderzoeken waarom met betrekking tot vijf "power stocks" die tussen 4.6% en 25% uitbetalen (ja, dat is geen typefout). Het komt neer op relatieve kracht, en dat is precies hoe het klinkt.
Wanneer een belegging goed presteert in relatie tot iets anders, zoals de branche, sector of zelfs de hele markt. Dat betekent niet eens noodzakelijkerwijs een positief rendement - soms is relatieve kracht gewoon minder verliezen.
Sterke aandelen hebben de neiging om sterk te blijven, waardoor ze een solide basis hebben om van te springen. Daarom kan de relatieve sterkte a zijn krachtige kortetermijndriver- zo erg zelfs dat het een van de belangrijkste factoren is waarnaar ik op zoek ben in mijn Dividend swingtrader service te halen.
Een mooi voorbeeld van tijdens de COVID-bearmarkt is B&G Voedsel (BGS), de naam achter onder andere Crisco, Cream of Wheat en Green Giant. Terwijl de rest van de markt (inclusief B&G's consumentengoederensector!) onder druk kwam te staan, was B&G niet alleen relatief sterk - dat was het ronduit sterke.
Sommige mensen hebben hier misschien naar gekeken en dachten dat al het gemakkelijke geld eruit was geperst. Maar deze relatieve kracht - gecombineerd met een nog steeds sappig dividend - was een signaal dat er nog meer kracht in het verschiet lag.
B&G was voor ons echter slechts een spel met dividendswing; we namen winst in slechts een paar maanden tijd. Het is een zeer acquisitief bedrijf waarvan de schuld vaak groter is dan de marktkapitalisatie - iets dat het uiteindelijk inhaalde te midden van de perfecte storm van snel stijgende rentetarieven en inflatoire druk op zijn goederen in 2022. Ongeveer twee jaar nadat we uit het aandeel stapten, verlaagde het bedrijf zijn dividend met 60%, waarmee een ellendig 2022 voor de aandeelhouders van BGS werd afgesloten.
Dat komt omdat relatieve kracht alleen is deel van het verhaal. Voor pensioendividenden waarop we kunnen vertrouwen - stier of beer - hebben we ook fundamentele kracht, financiële kracht en dividendkracht nodig.
Op dit moment vertonen slechts 10 goed tot goed renderende aandelen in de S&P large-, mid- en small-capindices een opmerkelijke relatieve sterkte, onlangs verhandeld op hoogtepunten in 52 weken. Laten we ingaan op vijf van de meest interessante kandidaten.
2 REIT's met een opbrengst van 4% plus
Hoge opbrengsten zijn de beste eigenschap waar we van genieten als we kopen vastgoedbeleggingstrusts (REIT's). Onthoud: Ten minste 90% van hun belastbaar inkomen Dan moet je worden uitgekeerd aan de aandeelhouders. De sector levert daardoor veel hoger op dan het marktgemiddelde, en de meeste voorstanders van dividendveiligheid zullen niet eens knipperen met 4% -5% rendementen in de ruimte.
Een REIT die de laatste tijd in 52 weken een hoogtepunt bereikt, is Getty Realty (GTY, 4.8% rendement), een single-tenant retailspecialist met meer dan 1,000 panden in 38 staten en het District of Columbia. Het is ook een mooie, saaie huisbaas, inclusief huurders Valvoline (VVV
Stabiliteit, stabiliteit, stabiliteit.
Als deze REIT bekend klinkt, Ik heb het in november behandeld, noemde het een "eenhoorn" die tegen de markt inging door vorig jaar totale rendementswinsten te behalen tegen een dalende markt. En de goede tijden zijn sindsdien voortgezet, waarbij GTY het peloton bleef overtreffen.
Deze run zet trouwens een veel langere periode van outperformance voort, waarbij GTY de afgelopen zeven jaar de vastgoedsector ruwweg verdrievoudigde.
Getty Realty begon het nieuwe jaar met een verbeterd dividend van 43 cent per aandeel, een stijging van 5% ten opzichte van de vorige uitbetaling. Zelfs als we de dividenddekking van GTY over het afgelopen jaar zouden meten op basis van de nieuwe distributie, betaalt Getty nog steeds slechts 82% van de operationele middelen (FFO) om het hoofd boven water te houden.
De andere goed renderende REIT die de laatste tijd 52 weken hoog is, is outlet mall-gigant Tanger Factory Outlet (SKT, 4.6% opbrengst). Tanger beschikt momenteel over 36 centra (waarvan er nog één in ontwikkeling is) in 20 staten en Canada, verhuurd aan meer dan 600 verschillende bedrijven.
Helaas voor SKT is het bedrijf lang niet zo saai of betrouwbaar als dat van Getty. Hoewel het management bekwaam is, is er maar zoveel dat je als bedrijf kunt doen dat a.) zwaar overgeleverd is aan de economische omstandigheden, b.) vechten om te overleven tegen online retail, en c.) kwetsbaar zijn voor nog steeds stijgende en relatief hoge rente tarieven. Die eerste factor speelde een rol tijdens COVID, toen het gedwongen werd zijn dividend tijdelijk op te schorten – en hoewel het sindsdien de uitbetalingen heeft hervat en het dividend een paar keer heeft verhoogd, keert SKT nog steeds 39% minder uit dan vóór de verlaging .
Nu zou sowieso niet het moment zijn om te kopen. De aandelen van Tanger zijn de laatste tijd flink opgewarmd, en als gevolg daarvan wordt het verhandeld tegen ongeveer 11 keer de verwachte FFO-schattingen. Dat klinkt niet rijk, maar het is veel duurder dan zijn historische 9 forward P/FFO.
2 meubelstukken die 5%-plus opleveren
Een wilde meerjarige achtbaanrit in meubelvoorraden beklimt de heuvel weer.
Terwijl COVID mensen het kantoor uit en naar hun huizen verdreef, namen alle aandelen die betrokken waren bij het verbouwen, inrichten of anderszins verbeteren van dingen in huis een vlucht – maar na ongeveer een jaar of zo, hoewel hun activiteiten bleven floreren, kwamen hun aandelenprijzen. terug naar de aarde.
Ze lanceren echter weer, en twee bijzonder mooie opbrengsten in de ruimte:Ethan Allen interieurs
Haverty Furniture heeft meer dan 100 showrooms in 16 staten, voornamelijk in het zuiden en middenwesten. Ondertussen heeft Ethan Allen 139 eigen ontwerpwinkelcentra in de VS en Canada, evenals onafhankelijk geëxploiteerde winkels in de VS, Azië, het Midden-Oosten en Europa; het heeft ook 10 productiefaciliteiten.
Het succes van beide aandelen ging gepaard met verbeteringen in verkoop en operationele marges in de afgelopen paar kwartalen. Ethan Allen is een bijzonder interessant verhaal: investeringen in digitale marketing hebben hun vruchten afgeworpen, evenals investeringen in VR-software, en het duurdere klantenbestand is meer recessiebestendig dan de meeste andere.
Er valt hier veel te genieten, maar dividendbeleggers moeten weten dat hun nominale rendementen niet misleidend zijn, maar misschien een beetje optimistisch voor de lange termijn. Beide opbrengsten worden verhoogd met speciale dividenden (ETD levert feitelijk 4.3% op op basis van de reguliere uitbetaling, terwijl HVT 3.1%) oplevert. De reguliere dividenden van beide aandelen zitten al jaren in de lift, wat prijzenswaardig is, maar de speciale uitbetalingen zijn er misschien niet altijd.
En het is de moeite waard om lezers eraan te herinneren dat beide aandelen hun uitbetalingen moesten verlagen tijdens de Grote Recessie. Het is alweer een tijdje geleden, maar het is niet uniek.
Een verzender met een Whopper 25% rendement
Het is moeilijk om niet te kwijlen als je aan de verlader denkt Dorian LPG (LPG, 25% opbrengst), dat het afgelopen jaar een kwart van zijn aandelenkoers volledig aan dividend heeft uitgekeerd.
Dat is verbijsterend 15x de opbrengst van de S&P 500 op dit moment.
Dorian LPG is een rederij voor vloeibaar petroleumgas (LPG) die zeer grote gastankers (VLGC's) bezit en exploiteert - enorme schepen die doorgaans 250 tot 300 meter lang zijn en in staat zijn om 100,000 tot 200,000 kubieke meter gas te vervoeren.
De aandelen van Dorian zijn het afgelopen jaar met meer dan 75% gestegen omdat LPG niet gespaard bleef van het wereldwijde energietekort. Het bedrijf heeft genoten van vette time charter equivalent (TCE)-tarieven, die de winst hebben doen stijgen (netto-inkomen verdrievoudigd op jaarbasis in het meest recente kwartaal).
Tot grote vreugde van de aandeelhouders neemt Dorian die winsten en dumpt ze rechtstreeks in de schoot van investeerders. Het heeft niet veel van een dividendgeschiedenis - uitbetalingen begonnen in 2021 - maar daar maak ik me geen zorgen over met het dividendprogramma van LPG.
Mijn zorg is dat er geen formeel dividendprogramma is.
Dorian heeft op vrij regelmatige basis dividenden betaald, maar de verlader maakt zich geen zorgen over de potentieel etherische aard van zijn dividenden: hij verwijst ernaar in alle vermeldingen als "onregelmatige" dividenden.
Geen verrassing daar. De scheepvaart is een notoir volatiele industrie, dus het is logisch dat LPG gewoon betaalt wat het kan, wanneer het kan.
Brett Owens is chief investment strateeg voor Tegengestelde vooruitzichten. Voor meer geweldige inkomstenideeën, ontvang je gratis zijn nieuwste speciale rapport: Uw portefeuille met vervroegd pensioen: enorme dividenden - elke maand - voor altijd.
Openbaarmaking: geen
Bron: https://www.forbes.com/sites/brettowens/2023/02/12/5-relative-strength-super-stocks-with-plump-payouts/