Net toen het tijd leek om de handdoek in de ring te gooien, trok de markt door en boekte een overwinning. Een beter dan verwachte lezing van de consumentenprijsindex vorige week heeft de hoop doen toenemen dat de Federal Reserve het tempo van haar renteverhogingen zal vertragen.
Kijkend naar de situatie voor Morgan Stanley, wordt aandelenstrateeg Michael Wilson, een van de grotere beren van het afgelopen jaar, wat optimistischer en zegt: "We denken dat we nu de laatste fase van de berenmarkt zullen ingaan..."
Tegelijkertijd erkent Wilson dat de beer nog steeds bij ons is. Kijkend naar de algemene omstandigheden op dit moment en de vooruitzichten voor 2023, schrijft hij: “We raden beleggers aan om defensief gepositioneerd te blijven... We zouden zeggen dat de afgelopen 12 maanden behoorlijk saai waren omdat een bearmarkt zo waarschijnlijk was dat we gewoon onze defensieve strategie hebben bepaald en bleef erbij…”
Het klassieke defensieve spel zijn natuurlijk de dividendaandelen - en als beleggers voorlopig defensief moeten blijven, kunnen we kijken naar de hoogrentende div-betalers. De ... gebruiken TipRanks-platform, hebben we twee van dergelijke aandelen gevonden, aandelen met een dividendrendement van ten minste 8% en een koopadvies van Street. Interessant is dat beide aandelen onder de radar zijn verdwenen. Laten we dat van dichterbij bekijken.
Global PartnersLP (GLP)
Het eerste dividendaandeel waar we naar kijken is een stand-by van de energie-industrie. Global Partners opereert als energiegroothandel, met een uitgebreid netwerk van energieleveringsinfrastructuur, waaronder olie- en gasterminals, winkellocaties en benzinestations, voornamelijk gelegen in het noordoosten, maar zich uitstrekkend tot het middenwesten, zuidoosten en de Golfstaten. Leverbare producten van het bedrijf omvatten ruwe olie, dieselolie, stookolie, kerosine en benzine. Naast koolwaterstofbrandstoffen brengt Global Partners via gemakswinkels ook tal van merken voorverpakte to-go-voedingsmiddelen op de markt.
Global Partners heeft qua cijfers een indrukwekkend netwerk. Het bedrijf bezit en exploiteert 24 terminals voor aardoliebulkproducten en heeft een opslagcapaciteit van 10 miljoen vaten. Het bedrijf verkoopt dagelijks meer dan 369,000 vaten brandstofproducten en bezit, leaset of bevoorraadt ongeveer 1,700 benzinestations.
Stijgende prijzen hebben onlangs de omzet van Global Partners opgedreven, en de omzet van het bedrijf over 9 maanden voor 2022, $ 14.45 miljard, overtreft al de $ 13.24 miljard omzet van heel 2021. De omzet van het bedrijf in 3Q22 bedroeg $ 4.6 miljard, een stijging van 39 % jaar na jaar. De nettowinst steeg sterk van 3Q21 naar $ 111.4 miljoen van $ 33.6 miljoen, een indrukwekkende stijging van 231%. Per aandeel was de winst nog groter; verwaterde winst per aandeel steeg met 262% j/j, van 86 cent tot $3.12. Het bedrijf heeft de driemaandelijkse dividenduitkering in de afgelopen drie jaar 8 keer verhoogd.
De laatste dividendbetaling van Global Partners vond plaats op 14 november van dit jaar, tegen 62.5 cent per gewoon aandeel. Dit komt op jaarbasis neer op $ 2.50 per aandeel en geeft een rendement van 8.15%. Met de recente daling van de inflatie op jaarbasis tot 7.7% voor oktober, betekent dit dat beleggers een reëel rendement zullen halen uit de dividenduitkering van GLP.
De solide positie en prestaties van Global Partners trokken de aandacht van Stifel-analist Selman Akyol, die het nodig achtte om de voorraad te upgraden van Hold naar Buy.
Akyol ondersteunt zijn bullish standpunt en schrijft: “We verwachten dat Global de recente outperformance zal gebruiken om zijn voetafdruk uit te breiden en te profiteren van grotere volumes en schaalvoordelen. Afhankelijk van hoe het grondstoffenbeeld evolueert, kan er in 2023 tegenwind zijn, maar we willen benadrukken dat GLP dit jaar uitzonderlijke prestaties heeft kunnen leveren te midden van een verhoogde volatiliteit van grondstoffen. Hoewel we erkennen dat de resultaten van 2022 in 2023 mogelijk niet worden herhaald, kon GLP zijn verhoogde kasstromen gebruiken om te investeren in bedrijfsonderdelen met een lager risico, de balans af te bouwen en de distributie te vergroten. Wij zijn van mening dat deze beslissingen op korte en lange termijn gunstig zijn voor de houders van deelbewijzen.”
Vooruitkijkend op deze opmerkingen, stelde Akyol een koersdoel van $ 35 op het aandeel, wat suggereert dat er ruimte is voor een stijging van 12.5% in het komende jaar. Op basis van het huidige dividendrendement en de verwachte prijsstijging heeft het aandeel een potentieel totaalrendementsprofiel van ~21%. (Om Akyol's staat van dienst te bekijken, klik hier)
Sommige aandelen verdwijnen onder de radar en krijgen ondanks goede prestaties weinig beoordelingen van analisten, en dit is er een. Akyol's is de enige recente analistenrecensie die hier is geregistreerd. (Zie GLP-aandelenanalyse op TipRanks)
NexPoint Vastgoedfinanciering (NREF)
Het volgende dividendaandeel op onze lijst is een vastgoedbeleggingsfonds, een REIT; deze bedrijven staan bekend als hoogrentende dividendkampioenen, dus het is ongebruikelijk om ze onder de neus van beleggers te zien glippen - maar dat is wat hier is gebeurd, met NexPoint Real Estate Finance. Het bedrijf, dat zijn investeringen richt op hypothecaire leningen voor huurwoningen voor eengezins- en meergezinswoningen, maar ook voor directe eigendom van opslagfaciliteiten en commerciële kantoorruimte, heeft niet veel aandacht getrokken. Maar misschien moet dat veranderen.
Om te beginnen is de portefeuille van het bedrijf voor 92.9% gestabiliseerd en heeft hij nog gemiddeld 6.2 jaar huurcontracten. De portefeuille van het bedrijf is $ 1.7 miljard waard en bestaat uit 83 investeringen - en op 26 oktober van dit jaar waren er geen leningen in gebreke of uitstel van betaling in de portefeuille. De inkomsten van NexPoint beschikbaar voor distributie (EAD) bedroegen 48 cent per verwaterd aandeel in het recente 3Q22-rapport. En van bijzonder belang hier, het bedrijf had op 30 september $ 11.2 miljoen in contanten beschikbaar voor distributie (CAD). Dit kwam uit op 50 cent per verwaterd aandeel en dekte het dividend volledig.
Dat dividend werd voor het laatst vastgesteld in oktober, voor een uitbetaling op 30 december – tegen 50 cent per gewoon aandeel. Dit dividend komt op jaarbasis exact uit op $ 2, en geeft een robuust rendement van 11.2%. Dit rendement is meer dan 5x hoger dan het gemiddelde dividend in de bredere markten. NexPoint heeft zijn dividendbetaling drie keer verhoogd in de afgelopen drie jaar en zorgt ervoor dat de betaling in overeenstemming blijft met zijn uitkeerbare contanten.
5-sterren analist Stephen wetten, van Raymond James, houdt van wat hij in dit bedrijf ziet, en schrijft in zijn recente notitie: “Met de investeringsportefeuille die grotendeels is gericht op SFR en meergezinsactiva en NREF's gebruik van voornamelijk gelijksoortige financiering, verwachten we dat CAD het dividend zal blijven dekken … Gezien onze schattingen van het portefeuillerendement en met aandelen die worden verhandeld met een korting op de boekwaarde, herhalen we onze Strong Buy-rating.”
De Strong Buy-rating van Laws komt met een koersdoel van $ 21 voor NREF-aandelen. Als dit doel wordt bereikt, kunnen beleggers een potentiële prijsstijging realiseren van ~18% ten opzichte van de huidige aandelenkoers van NREF. (Om het trackrecord van Laws te bekijken, klik hier)
Over het algemeen is NREF onder de radar van de meeste analisten geglipt; De gematigde koopconsensus van het aandeel is gebaseerd op slechts twee recente beoordelingen; Kopen en vasthouden (dwz neutraal). (Zie NREF-aandelenanalyse op TipRanks)
Ga voor goede ideeën voor het handelen in dividendaandelen tegen aantrekkelijke waarderingen naar TipRanks' Beste aandelen om te kopen, een tool die alle aandeleninzichten van TipRanks verenigt.
Disclaimer: De meningen in dit artikel zijn uitsluitend die van de aanbevolen analisten. De inhoud is alleen bedoeld voor informatieve doeleinden. Het is erg belangrijk om uw eigen analyse uit te voeren voordat u een investering doet.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/2-under-radar-dividend-stocks-153809650.html