Onder de vele Warren Buffett citaten rondgegooid, niemand heeft meer tot de verbeelding gesproken dan zijn tijdloze, "wees bang als anderen hebzuchtig zijn, en hebzuchtig als anderen bang zijn" goudklompje.
En het ziet ernaar uit dat 2023 de perfecte gelegenheid zal zijn voor Buffett om opnieuw zijn gebruik van het axioma te demonstreren. Dat is althans de mening van Elon Musk, die onlangs zei dat hij "vermoedt dat Warren Buffett volgend jaar veel aandelen gaat kopen".
Musk heeft Buffett in het verleden een "bonenteller" genoemd en staat niet bekend als een fan van de investeringslegende, maar de CEO van Tesla/Twitter/SpaceX ziet duidelijk de verdienste in van Buffetts waardegedreven aanpak.
"Als een bedrijf zeer sterke fundamentals heeft, maar de markt op korte termijn in paniek raakt, dan is dat natuurlijk het juiste moment om aandelen te kopen." meende Musk.
We weten dat dat precies is waar Buffett van houdt en nu de markt in de loop van de afgelopen 12 maanden in een meltdown-modus is geraakt, zou Buffett zich klaar kunnen maken om toe te slaan.
Laten we dus eens kijken naar een aantal aandelen die al ruimte innemen in de portefeuille van The Oracle of Omaha, maar die het afgelopen jaar grote verliezen hebben geleden, waardoor deze verslagen namen waarschijnlijk kandidaten zijn voor een of andere Buffett-koopactie.
Met hulp van de TipRanks-database, kunnen we nagaan of de analisten van Street ook denken dat deze namen kansen bieden op de huidige niveaus. Laten we dat van dichterbij bekijken.
Van Snowflake Inc. (SNEEUW)
Laten we beginnen met Snowflake, een bedrijf dat ooit zou kunnen worden omschreven als de posterboy voor rijk gewaardeerde technologieaandelen. De datawarehousing-specialist maakte in september 2020 een grote entree op de openbare markten, in wat de grootste software-IPO ooit was, waarbij het bedrijf het grootste bedrijf werd dat zijn marktkapitalisatie op de eerste handelsdag verdubbelde.
Met behulp van cloudgebaseerde hardware en software stelt het bedrijf zijn gebruikers in staat gegevens op te slaan en te analyseren, en ondanks dat zijn rijke waardering regelmatig in twijfel wordt getrokken, is Snowflake in een indrukwekkend tempo blijven groeien.
Dit was ook het geval in het meest recent gerapporteerde kwartaal - voor het derde kwartaal van fiscaal 2023. De omzet steeg jaar-op-jaar met 67% tot $ 557.03 miljoen, waarmee het de voorspelling van The Street met $ 18.12 miljoen overtrof. De resterende prestatieverplichtingen (RPO) - de maatstaf vertegenwoordigt deals die in de toekomst inkomsten zullen genereren - bedroegen een jaar-op-jaargroei van 66% en bereikten $ 3 miljard, terwijl het bedrijf een indrukwekkend retentiepercentage van 165% boekte. Snowflake overtrof ook de verwachtingen op het gebied van bottom-line, zoals adj. De winst per aandeel van $ 0.11 overtrof de consensusschatting van $ 0.05.
De aandelen hebben echter hetzelfde lot ondergaan als andere technologienamen. Zorgen over inflatie en groei in het licht van de wereldwijde economische onrust hebben ertoe geleid dat technologieaandelen aan populariteit hebben ingeboet, en als gevolg daarvan verloren Snowflake-aandelen vorig jaar 58% van hun waarde.
Buffett bezit al 6,125,376 Snowflake-aandelen en omdat het Buffett is, zou de daling de investeringslegende kunnen verleiden om te laden.
JMP-analist Patrick Walravens vindt zeker dat beleggers dat zouden moeten doen. De analist somt meerdere redenen op voor een bullish SNOW-beeld. Deze omvatten: “1) het bedrijf verstoort de datamanagement-industrie met zijn data cloud en cloud-native architectuur en met zijn filosofie om “het werk naar de data te laten komen”; 2) het bedrijf heeft 287 klanten met meer dan $ 1 miljoen aan productomzet (94% meer op jaarbasis), en 6 van Snowflake's top 10 klanten groeiden sneller dan het bedrijf in totaal kwartaal-op-kwartaal in F3Q, 3) het clouddataplatform richt zich op een enorme TAM van ~ $ 248 miljard; 4) Snowflake wordt geleid door een vooraanstaand managementteam, inclusief CEO Frank Slootman en CFO Mike Scarpelli; en 5) het bedrijf blijft snel groeien op schaal, terwijl het een indrukwekkende operationele hefboomwerking levert, met een non-GAAP operationele marge van 7.8% in F3Q, een stijging ten opzichte van 3.5% vorig kwartaal.”
Zijn opmerkingen kwantificerend, beoordeelt Walravens SNOW-aandelen als een Outperform (dwz Buy) samen met een koersdoel van $ 215. Beleggers kijken naar rendementen over 12 maanden van ~46%, mocht de prognose uitkomen zoals gepland. (Om het trackrecord van Walravens te bekijken, klik hier)
De meesten op straat zijn het erover eens; gebaseerd op 17 Buys vs. 7 Holds, claimt SNOW-aandeel een gematigde koopconsensusbeoordeling. Met $ 187 impliceert het gemiddelde doel een aandelenwaardering van 26% over een jaar. (Zie Snowflake-aandelenvoorspelling op TipRanks)
Floor & Decor Holdings (FND)
De tweede ondergang waar we naar kijken is Floor & Decor, een gespecialiseerde detailhandelaar die gespecialiseerd is in vloeren met harde oppervlakken – tegels, steen, hout, laminaat, vinyl – en bijbehorende accessoires, met een klantenbestand dat varieert van doe-het-zelvers tot professionals installateurs en commerciële entiteiten. Sinds de oprichting in 2000 heeft het bedrijf een serieuze groei doorgemaakt en beschikt het nu over 178 warenhuizen en vijf ontwerpstudio's verspreid over 35 staten.
De groei – zij het langzamer – was weer zichtbaar toen het bedrijf begin november FQ3-financiën rapporteerde. De omzet bereikte $ 1.1 miljard, wat neerkomt op een stijging van 25.5% op jaarbasis, terwijl de verkoop van comp-winkels met 11.6% steeg ten opzichte van dezelfde periode een jaar geleden. De aangepaste verwaterde winst per aandeel steeg met 16.7% tot $ 0.70. Zowel de top- als bottom-line cijfers overtroffen de verwachtingen.
Dat gezegd hebbende, zorgden de verslechterende macro-omstandigheden ervoor dat het bedrijf teleurstellende FY-vooruitzichten opleverde, met een verwachte netto-omzet tussen $ 4.25 miljard en $ 4.285 miljard, onder de consensus van $ 4.32 miljard.
Het verhaal rond de neergeslagen aandelenkoers van FND – het aandeel verloor 46% in heel 2022 – is een punt van zorg rond de vertragende huizenmarkt tegen een achtergrond van stijgende inflatie en stijgende rentetarieven.
Maar die daling van de aandelenkoers zou Buffett kunnen verleiden om zijn positie uit te breiden. Hij bezit momenteel 4,780,000 aandelen, ter waarde van bijna $ 333 miljoen.
Wat betreft de analistengemeenschap, die van Evercore Greg Melich denkt dat op het huidige niveau het "risico/rendement op FND gunstig is tot 2023".
"Het fundamentele verhaal van 15-20% vierkante beeldgroei, uitbreiding van pro, digital en services om marktaandeel en winstwinst te stimuleren, blijft intact - zelfs in een verzwakkende economie", aldus de analist. "Aangezien het groeiverhaal van FND op lange termijn (zowel organisch als via winkeluitbreiding) blijft bestaan en de winstmarges structureel hoog blijven, blijven er kansen."
Dienovereenkomstig beoordeelt Melich FND-aandelen als een outperform (dwz kopen), terwijl zijn koersdoel van $ 90 suggereert dat het aandeel vanaf nu van eigenaar zal wisselen voor een premie van 36% per jaar. (Om Melich's staat van dienst te bekijken, klik hier)
In totaal hebben 13 analisten de hoed gegooid met FND-recensies, en deze splitsen 8 tot 5 in het voordeel van Buys over Holds. Het gemiddelde doel staat op $ 84.69, wat een potentiële stijging van ~ 18% over een jaar impliceert. (Zie FND-aandelenvoorspelling op TipRanks)
Ga naar TipRanks om goede ideeën te vinden voor de handel in aandelen tegen aantrekkelijke waarderingen. Beste aandelen om te kopen, een nieuw gelanceerde tool die alle aandeleninzichten van TipRanks verenigt.
Disclaimer: de meningen in dit artikel zijn uitsluitend die van de aanbevolen analist. De inhoud is uitsluitend bedoeld voor informatieve doeleinden. Het is erg belangrijk om uw eigen analyse uit te voeren voordat u een investering doet.
Bron: https://finance.yahoo.com/news/down-more-40-2-beaten-144250321.html