Startup gericht op fraudevrije cryptobetalingen haalt $ 50 miljoen op

Een platform gericht op het bestrijden van fraude via onmiddellijke cryptotransacties heeft $ 51.5 miljoen aan durfkapitaal opgehaald, bestemd om de startup te helpen bij het sneller uitrollen van nieuwe producten. 

Opgericht in 2020, Sardine ondersteunt Application Programming Interfaces (API's) voor betalingen, fraude en compliance, evenals directe afwikkeling voor crypto- en NFT-transacties.

Durfkapitaalfirma Andreessen Horowitz's Groeifonds leidde de Series B ronde. Andere investeerders waren XYZ, Nyca Partners, Sound Ventures, Activant Capital, Google Ventures, Visa, The General Partnership, NAventures, ING Ventures, ConsenSys, Cross River Digital Ventures, Alloy Labs en Uniswap Labs Ventures.

Een woordvoerder weigerde de nieuwe waardering van Sardine te specificeren.

Sardine haalde $ 4.6 miljoen op in een seed-ronde in maart 2021, waarmee hij zichzelf op de markt bracht als een alternatief voor banking-as-a-service-platforms zoals Plaid, Synapse en Marqeta. Het bedrijf zei destijds dat zijn fraudedetectieplatform kwaadwillenden identificeert door gegevens over browservingerafdrukken, kenmerken van mobiele apparaten, netwerkverkeer, sensorgegevens en gebruikersgedrag te combineren.

De Federale Handelscommissie (FTC) zei in juni dat van januari 2021 tot maart 2022 meer dan 46,000 mensen meldden dat ze meer dan $ 1 miljard aan crypto verloren als gevolg van oplichting.

"De fraudebestrijdingstechnologie van Sardine helpt geld snel en zonder risico te verplaatsen, en hun snelle groei is een bewijs van het belang en de kracht van hun aanbod", zegt Alex Immerman, een partner van het a16z Growth Fund, in een verklaring.

ACH (Automated Clearing House) is de primaire betaalmethode voor het betalen van belastingen, werknemers en leveranciers. Het ACH-netwerk verplaatste in het tweede kwartaal van 7.5 2022 miljard betalingen, volgens Nacha-gegevens.

De onmiddellijke afwikkelingen van Sardine zorgen voor een onmiddellijke ACH- en kaarttoegang tot crypto, waardoor klanten ongeveer 30 cryptoassets of NFT's kunnen kopen. 

Het team van het bedrijf bouwde een infrastructuur voor fraudepreventie en compliance voor Coinbase, Revolut, Uber, PayPal en Zelle. Alfarida Mohammed, senior vice president compliance van FTX, zei in een verklaring dat de crypto-uitwisseling de technologie van Sardine gebruikt om zijn cryptohandelaren te beschermen.

"Onze missie is om veiligere, snellere betalingen mogelijk te maken in een naadloze ervaring tussen financiële instellingen, fintechs en cryptobedrijven - gebouwd op ons risicoplatform", CEO van Sardine Soepen Ranjan vertelde Blockworks. "Een deel van onze Series B-financiering zal worden gebruikt om de ontwikkeling van onze kaart en instant ACH to crypto on-ramp en NFT Checkout-producten te versnellen."

Voordat hij Sardine oprichtte, was Ranjan hoofd crypto bij financiële app Revolut. Daarvoor werkte hij bijna vier jaar als directeur data science en risico bij Coinbase.

Grote financiële instellingen hebben in-house versies van fraude-, identiteits- of betalingseenheden. Andere bedrijven, zoals Elliptic, TRM Labs en Mastercard-dochteronderneming CipherTrace, bieden oplossingen in een of meer van deze domeinen.

Maar Andrew Steele, een partner bij Activant Capital, zei in een verklaring dat Sardine een zeldzaam voorbeeld is van een platform dat fraude-, identiteits- en betalingsoplossingen combineert. 

"Omdat ze directe betalingen via fintech en cryptovaluta ontsluiten, bevinden ze zich in een unieke positie om een ​​toonaangevend betalingsnetwerk van de toekomst op te bouwen," zei Steele.

Ontvang elke avond het beste cryptonieuws en inzichten van de dag in je inbox. Abonneer u op de gratis nieuwsbrief van Blockworks .