Hoewel crypto soms wordt gezien als een afvallige beweging, heeft de recente instroom van institutionele investeringen de rollen in die visie omgedraaid.
In de wilde wereld van crypto worden fortuinen van de ene op de andere dag verdiend, zijn memes miljoenen waard en kunnen tweets van Elon Musk uw portfolio maken of breken.
Maar temidden van al deze chaos vallen twee dingen op: de razend tempo van verandering en de groeiende invloed van institutionele beleggers.
Nu zijn Wall Street-pakken dat wel schouders wrijven met cryptocowboys, en het spel is voor altijd veranderd. Maar wat betekent dit voor de slordige startups die hebben bijgedragen aan de opbouw van de cryptowereld?
Doe je gordel om terwijl we diep in de wereld van institutionele crypto-investeringen duiken. Van hedgefondsen tot miljardairs, we zullen zien wie de touwtjes in handen heeft: particuliere investeerders, durfkapitalisten of institutionele reuzen.
We zullen ook onderzoeken hoe institutionele acceptatie privacy, veiligheid en gedecentraliseerd bestuur verandert en hoe de opkomst van web3 protocollen schudden gecentraliseerde platforms wakker. Dat zoeken we uit.
De opkomst van institutionele beleggers in crypto-ruimte
Laten we eerst definiëren wat we bedoelen met institutionele beleggers. Institutionele investeerders, ook wel bekend als "walvissen" in de cryptowereld, zijn entiteiten zoals hedgefondsen, pensioenfondsen en banken met enorme hoeveelheden geld om te investeren.
Je vraagt je misschien af waarom al deze chique instellingen in het cryptospel springen. Nou, het draait allemaal om de bling.
Instellingen zijn altijd op zoek naar mogelijkheden om een aardig centje te verdienen. En met de krankzinnigen volatiliteit op de cryptomarkt moet serieus geld worden verdiend. Het is als een oneindige achtbaanrit - maar in plaats van ziek te worden, word je rijk.
Maar laten we de olifant in de kamer niet vergeten: veiligheid.
Crypto mag dan digitaal zijn, dat betekent niet dat het niet waardevol is. Instellingen moeten weten dat hun beleggingen veilig en gezond zijn. En met de ontwikkeling van vrijheidsbenemende oplossingen, kunnen ze gerust zijn, wetende dat hun geld nergens heen gaat.
Plus, met steeds meer landen en regelgevers Door groen licht te geven aan digitale middelen, voelen instellingen zich zekerder om erin te duiken. Ze willen de actie en het potentiële rendement niet missen, en wie kan hen dat kwalijk nemen?
Nu steeds meer investeerders de cryptomarkt betreden, kunnen instellingen het zich niet veroorloven om aan de zijlijn te blijven staan. Ze willen ook een stuk van de taart, en ze willen ervoor zorgen dat ze het krijgen voordat het allemaal op is.
Uiteindelijk is de opkomst van institutionele crypto-investeringen een bewijs van de macht van geld. Zolang er geld te verdienen valt, zullen instellingen een manier vinden om mee te doen.
Veranderende dynamiek van de markt
Met hun diepe zakken en enorme middelen kunnen instellingen grote verschuivingen in de marktdynamiek veroorzaken. Hier is het overzicht van hoe institutionele investeringen de cryptomarkt beïnvloeden en welke veranderingen we als gevolg daarvan hebben gezien:
Faktenüberblick
- grijstinten Investments zag zijn beheerd vermogen (AUM) omhoogschieten van ongeveer $ 2 miljard tot meer dan $ 43 miljard in december 2021, dankzij zijn cryptocurrency-investeringsfondsen.
- BlackRock, die $ 8.6 biljoen aan activa beheert, werkte in augustus 2022 samen met Coinbase, waardoor klanten van BlackRock's Aladdin-investeringsbeheerplatform digitale activa konden verhandelen, te beginnen met bitcoin.
- Ondanks marktturbulentie bleek uit een enquête van Institutional Investor Custom Research Lab uit november 2022 dat 58% van de investeerders met huidige belangen in digitale activa van plan was hun bezit in de komende drie jaar te vergroten.
- In 2022 toonde Fidelity's onderzoek onder meer dan 1,000 institutionele beleggers aan dat 51% een positief beeld had van digitale activa, vergeleken met 45% in 2021.
Veranderende dynamiek
Verhoogde liquiditeit
Institutionele beleggers kunnen met hun diepe zakken en geavanceerd veel liquiditeit aan de markt toevoegen trading strategieën. Dat betekent dat er meer geld rondstroomt, wat kan helpen de transactiekosten te verlagen en het voor iedereen gemakkelijker te maken om activa te kopen en verkopen.
Als gevolg hiervan kunnen meer investeerders digitale activa met meer gemak en efficiëntie kopen en verkopen, wat leidt tot een betere prijsontdekking.
Verminderde volatiliteit
Over prijzen gesproken, institutionele investeringen hebben ook een aanzienlijke invloed gehad op de volatiliteit. In tegenstelling tot wat vaak wordt gedacht, hebben institutionele investeringen bijgedragen aan een afname van prijsschommelingen.
In feite heeft de bovenstaande grafiek laten zien dat de volatiliteit van bitcoin sinds 2018 gestaag afneemt, en de toestroom van institutionele beleggers is een sleutelfactor in deze trend.
Dit betekent dat digitale activa stabieler, betrouwbaarder en voorspelbaarder worden – kenmerken die ze aantrekkelijker maken voor reguliere investeerders.
Vergroting van de marktkapitalisatie
Groot geld betekent grote groei in de cryptomarkt! Van 2018 tot november 2021 waren het institutionele investeringen die BTC en ETH naar hun recordhoogtes duwden. Geen geheim daar, maar zeker een trend om in de gaten te houden!
Algemene adoptie
Met de steun van institutionele investeerders worden digitale activa steeds breder aanvaard en erkend als legitieme investeringsvehikels.
Dit blijkt uit het toenemende aantal beursgenoteerde bedrijven die cryptocurrencies aan hun balansen toevoegen.
Alleen al in 2022 voegden enkele honderden grote bedrijven bitcoin toe aan hun schatkist, waaronder grote namen als Tesla, Microstrategie, Square, en nu zelfs landen zoals El Salvador.
Invloed van verschillende spelers in de crypto-ruimte
Laten we eens nader bekijken hoe verschillende spelers de wereld van crypto beïnvloeden.
Particuliere investeerders
Ten eerste hebben we dat gedaan particuliere beleggers. Dit zijn de gewone mensen zoals jij en ik die meedoen aan de crypto-actie. Ze hebben misschien niet hetzelfde niveau van expertise of middelen, maar ze maken het in grote aantallen goed.
Particuliere beleggers brengen liquiditeit naar de markt, zoals benzine op een vuur gieten - het kan uit de hand lopen of een prachtige brand veroorzaken. De jury weet nog niet welke het zal zijn.
Durf kapitalisten
Vervolgens hebben we durfkapitalisten. Dit zijn de grote honden van de investeringswereld, die op zoek zijn naar het volgende grote ding en er vrachtwagenladingen geld in stoppen.
Denk aan durfkapitalisten als de coole jongen op de middelbare school die altijd de nieuwste en beste gadgets had. Ze hebben de middelen om risico's te nemen en de connecties om dingen te laten gebeuren.
Het nadeel? Ze kunnen een beetje op een achtbaan lijken: het ene moment omhoog, het andere moment omlaag.
Institutionele beleggers
Last but not least hebben we institutionele beleggers. Zij zijn de stabiele en betrouwbare kracht die de markt stabiel houdt. Ze hebben de expertise en middelen om slimme investeringen te doen en volatiliteit te doorstaan.
Ze kunnen echter ook langzaam bewegen en risicomijdend zijn. Het is als het besturen van een tank: langzaam, stabiel en moeilijk te sturen, maar hij klaart de klus.
Het cumulatieve effect
Dus, wat is de impact van deze verschillende soorten investeerders op de cryptomarkt?
Het is net een Jenga-spel: elk stuk is belangrijk en heeft de potentie om het geheel in elkaar te laten storten.
Particuliere beleggers brengen liquiditeit en democratisering met zich mee, maar ook meer risico.
Durfkapitalisten zorgen voor opwinding en innovatie, maar ook voor meer volatiliteit. Institutionele investeerders zorgen voor stabiliteit en geloofwaardigheid, maar ook voor meer voorzichtigheid.
Het is een delicaat evenwicht dat voortdurend verschuift.
Welke instellingen voeren de hitlijsten aan?
Investeringen in grijswaarden
Grayscale is een bedrijf voor het beheer van digitale activa dat beleggingsproducten aanbiedt die blootstelling geven aan cryptocurrencies zoals Bitcoin, ethereumEn nog veel meer.
Volgens CoinGlass is het vlaggenschipproduct de Grayscale Bitcoin Trust met meer dan 600,000 BTC, momenteel een waarde van $13.69 miljard.
Grayscale heeft een belangrijke rol gespeeld bij het mainstreamen van bitcoin, omdat de producten beschikbaar zijn voor institutionele beleggers, waaronder pensioenfondsen, schenkingen en family offices.
Microstrategie
MicroStrategy is een softwarebedrijf dat een van de grootste bitcoinhouders ter wereld is geworden. Het bedrijf heeft 132,500 bitcoins ter waarde van meer dan $ 2.89 miljard, waarmee het een van de belangrijkste zakelijke bitcoin-investeerders is.
De CEO, Michael Saylor, is een uitgesproken pleitbezorger voor bitcoin en heeft de kasreserves van MicroStrategy gebruikt om bitcoin te kopen, gezien het als een hedge tegen inflatie.
Tesla
Begin 2021 kondigde Tesla aan dat het voor $ 1.5 miljard aan bitcoin had gekocht, waarmee het een van de meest prominente zakelijke bitcoin-investeerders was.
Het bedrijf heeft sindsdien een deel van zijn bezit verkocht, maar de verhuizing hielp om bitcoin in de mainstream te brengen en zorgde voor een stijging van de prijs.
Square
Square is een betalingsbedrijf opgericht door Twitter-CEO Jack Dorsey. Het bedrijf heeft meer dan 8000 bitcoins ter waarde van meer dan $175 miljoen.
Dorsey is een uitgesproken voorstander van cryptocurrency. Het heeft ook een product ontwikkeld met de naam Cash App, waarmee gebruikers bitcoin kunnen kopen en verkopen.
De app is erg populair geworden, met meer dan 40 miljoen actieve gebruikers, en heeft geholpen om de acceptatie van bitcoin onder particuliere beleggers te vergroten.
Fidelity Investments
Fidelity is een financiële dienstverlener die al enkele jaren actief is in cryptocurrency. Het lanceerde Fidelity Digital Assets, een dochteronderneming die diensten voor bewaring en uitvoering van transacties voor cryptocurrencies aanbiedt.
Fidelity heeft ook geïnvesteerd in een reeks crypto-gerelateerde bedrijven en wordt gezien als een leider in de institutionele acceptatie van cryptocurrencies. Zijn betrokkenheid bij de ruimte heeft geholpen om de geloofwaardigheid en acceptatie van bitcoin bij traditionele investeerders te vergroten.
Wat zijn de risico's?
Aangezien institutionele investeringen de crypto-ruimte binnenstromen, is het belangrijk om rekening te houden met de potentiële risico's en uitdagingen die gepaard gaan met deze instroom van kapitaal.
Onverwachte prijsschommelingen: Wanneer institutionele beleggers hun financiële spierballen laten zien op de cryptomarkt, kan dit leiden tot prijsschommelingen die zo plotseling zijn dat u er duizelig van wordt. Zet je schrap, want deze grote spelers kunnen bewegingen maken die schokgolven door de hele markt sturen.
Centralisatie: De vloed van institutioneel geld in de crypto-scene kan ervoor zorgen dat een select aantal alle kaarten in handen heeft, wat de decentralisatie waar crypto voor staat ondermijnt. Kortom, we zouden kunnen kijken naar een nieuw soort machtsgreep.
Regelgevend toezicht: Terwijl grote spelers in de crypto-sandbox beginnen te spelen, kunt u er zeker van zijn dat regelgevers een oogje in het zeil zullen houden. Deze verhoogde controle zou kunnen betekenen dat er meer hoepels moeten worden overwonnen en strengere regels, wat de nalevingskosten voor iedereen zou kunnen opdrijven.
Gebrek aan transparantie: Wanneer instellingen het spel betreden, komt transparantie vaak op de achtergrond. In tegenstelling tot particuliere beleggers die hun hart op de tong dragen, kunnen instellingen hun kaarten dicht bij de borst houden, waardoor het voor anderen moeilijk wordt om weloverwogen beslissingen te nemen.
Manipulatie: Grote macht brengt grote verantwoordelijkheid met zich mee - maar dat betekent niet dat iedereen zich aan de regels houdt. Institutionele beleggers hebben de macht om markten te manipuleren en deel te nemen aan schetsmatige plannen die kleinere beleggers aan het wankelen kunnen brengen. Houd je ogen open voor duistere zaken.
De weg voor ons
Institutionele investeringen brengen de wereld van web3 en crypto in vuur en vlam. Nog niet zo lang geleden werd crypto gezien als marginaal of zelfs verdacht. Maar nu grote namen als Goldman Sachs, Morgan Stanley en Fidelity erbij betrokken raken, worden web3 en crypto meer mainstream en geaccepteerd.
Natuurlijk zijn er risico's aan verbonden. Institutionele beleggers kunnen wispelturig zijn, en het kan ernstige gevolgen hebben voor de markt als ze besluiten zich terug te trekken. En er zijn zorgen dat hun betrokkenheid zou kunnen leiden tot een verlies van decentralisatie en controle over deze technologieën.
Op dit moment spelen institutionele investeringen een sleutelrol bij het vormgeven van de toekomst van web3 en crypto.
Bron: https://crypto.news/how-institutions-are-driving-the-crypto-renaissance/