Crypto-portemonnee: CoinShares-analyse van 2022

Crypto-portefeuilles, uitstroom, AuM, Bitcoin, Ethereum, en investeringen: analisten bij CoinShares, de grootste investerings- en handelsgroep voor digitale activa in Europa, geanalyseerd en besproken digitaal actief instroom in 2022.

Het doel van CoinShares is inderdaad om innovatieve financiële producten en diensten te maken die investeerders kunnen bieden vertrouwen en transparantie bouwen aan de toekomst van beleggen.

Een cryptocurrency-portemonnee is een apparaat/service die openbare en/of privésleutels opslaat voor transacties in cryptovaluta.

CoinShares-rapport voor 2022: kapitaalinstroom en toenemend gebruik van crypto-wallets

Think CoinShares, registreerden digitale activa een totale instroom $ 433 miljoen voor heel 2022, het laagste sinds 2018, toen er slechts een instroom was van $ 233 miljoen.

Naar verhouding was de uitstroom halverwege het jaar begin 2018 veel agressiever dan in 2022, met een totale wekelijkse uitstroom die op een gegeven moment 1.8% van het totale beheerde vermogen bedroeg.

Ter vergelijking: de uitstroom piekte in 2022 wekelijks en vertegenwoordigde slechts 0.7% van beheerd vermogen. Afgezien daarvan was het premie-inkomen beduidend lager dan in 2021 en 2020, toen er $ 9.1 miljard en $ 6.6 miljard, Respectievelijk.

CoinShares merkt echter op dat in een jaar waarin de prijs van Bitcoin is gevallen 63%, waarin er een duidelijke bearmarkt was die werd versneld door irrationele uitbundigheid en een overdreven agressieve Fed, is het bemoedigend om te zien dat investeerders over het algemeen nog steeds kiezen om te investeren.

Bovendien voegen ze in veel gevallen tactisch enkele posities toe, juist tijdens prijszwakte.

Bovendien merkt CoinShares dat op Bitcoin en andere multi-asset beleggingsproducten waren de belangrijkste begunstigden, met een totale instroom $ 287 miljoen en $ 209 miljoen, Respectievelijk.

Echter, Ethereum heeft een tumultueus jaar achter de rug, wat volgens analisten te wijten is aan de zorgen van investeerders over een succesvolle overgang naar de stake-test en aanhoudende zorgen over de timing van het uitzetten, wat naar verwachting in het tweede kwartaal van 2023 zal plaatsvinden.

Ten slotte bevestigt CoinShares dat in 2022 short-investeringsproducten opkwamen die zagen $ 108 miljoen in instroom, hoewel ze een nicheactiva blijven die slechts 1.1% van het totale beheerd vermogen van Bitcoin vertegenwoordigen.

AuM: Waarom is het belangrijk voor beleggers in financiële markten?

Activa onder beheer (AUM) is een indicator die de hoeveelheid beheerd vermogen uitdrukt die wordt aangehouden door een beleggingsfonds of vermogensbeheerder (AMC) of een ander type financiële onderneming.

Als het om AuM gaat, is het echter moeilijk om een ​​standaarddefinitie te geven, omdat vermogensbeheer van staat tot staat verschilt volgens lokale regelgeving, maar ook omdat elk financieel beheerbedrijf dat zijn portefeuille opbouwt, inclusief crypto, verschillende rekenmodellen gebruikt.

Het beheer van de financiële portefeuille en de samenstelling daarvan wordt over het algemeen uitgevoerd door professionals, genaamd vermogensbeheerders, die de op te nemen activaklassen selecteren met als doel het hoogst mogelijke rendement te behalen op basis van het door de belegger gekozen risiconiveau.

Dus dankzij de AuM begrijpt de belegger de omvang van de financiële onderneming in vergelijking met de concurrentie. In de algehele beoordeling is dit natuurlijk slechts een van de indicatoren, aangezien het feit dat een financiële onderneming aanzienlijke activa beheert, zich niet automatisch vertaalt in kwaliteit. Ook de AuM-indicator geeft geen details over het investeringspotentieel.

Wereldwijd het hoogste beheerd vermogen: Exchange Traded Funds (ETF's)

De fondsen met het hoogste beheerd vermogen (AuM) in het wereldwijde landschap zijn te vinden in de Verenigde Staten. Met name de Amerikaanse financiële markt heeft de op de beurs verhandelde fondsen met het hoogste beheerd vermogen.

Op de beurs verhandelde fondsen verwijzen naar fondsen die bekend staan ​​als exchange traded funds (ETF's). Dit zijn beleggingsfondsen die tot taak hebben de prestaties van een aandelenindex zoals de FTSE MIB of Dow Jones (DJI) na te bootsen.

De belangrijkste van de ETF-fondsen met het meest substantiële beheerde vermogen is de SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY), die de prestaties van de S&P 500-indexbenchmark van de top 500 in de VS genoteerde bedrijven repliceert: de ETF heeft een marktkapitalisatie van ongeveer $ 381.7 miljard.

Vervolgens is er de iShares Core S&P 500 ETF (IVV), ook gekoppeld aan de S&P 500-index, in dit geval gaat het om de marktkapitalisatie $ 290.5 miljard. De Vanguard Total Stock Market ETF (VTI), aan de andere kant, is een op de beurs verhandeld fonds dat blootstelling biedt aan de Amerikaanse financiële markt in een zeer brede en gevarieerde vorm, aangezien het beheerde middelen belegt in honderden verschillende aandelen uit meerdere sectoren. Concreet heeft VTI een beheerd vermogen van bijna $ 256 miljard.

De volgende is nog een Vanguard ETF, ook gekoppeld aan de S&P 500 zoals de vorige. De Vanguard S&P 500 ETF (VOO) heeft een totale marktkapitalisatie van ongeveer $ 236.5 miljard.

Ten slotte Invesco QQQ Trust (QQQ), die met een marktkapitalisatie van ongeveer $ 179.2 miljard, is de eerste onder de $ 200 miljard. Zijn uniekheid ligt in zijn dagelijkse handelsvolume, dat op de tweede plaats komt na de eerste ETF die werd geïntroduceerd, de SPY.