De Australian Prudential Regulation Authority (APRA) heeft haar toezicht op banken in het land versterkt nadat Silicon Valley Bank (SVB) instortte en Credit Suisse een uitstroom van haar klanten ondervond.
De toezichthouder is begonnen banken te vragen om hun blootstelling aan start-ups en crypto-gerichte ondernemingen aan te geven, waarbij sommige banken verplicht zijn om dagelijkse updates te verstrekken. De verhuizing is gericht op het verkrijgen van inzicht in kwetsbaarheden in het systeem en het verbeteren van de rapportage rond crypto-activa.
Er is bezorgdheid geuit over de impact van meer toezicht op het vermogen van start-ups om toegang te krijgen tot bankdiensten, waardoor de sector mogelijk zou bevriezen.
Hoewel Australische banken goed gekapitaliseerd en winstgevend zijn, bestaat de vrees dat nalevingsactiviteiten met betrekking tot start-ups de groei van bedrijven in de digitale economie kunnen bedreigen.
De situatie zet de productiviteitswinsten als gevolg van financiële innovatie in twijfel, zegt Peter Cook, CEO van betaaldienstverlener Novatti.
Hij voegde eraan toe dat de groei van bedrijven in de digitale economie in gevaar komt als start-ups geen bankdiensten kunnen krijgen, wat de efficiëntie, productiviteit en banengroei kan aantasten.
Stabiele situatie voor Australische banken
De APRA heeft geweigerd commentaar te geven op het verhoogde toezicht, maar een woordvoerder van het bureau wees op een recente verklaring waarin werd opgemerkt dat de toezichthouder "verscherpt toezicht" op de bankensector had. Hoewel er geen suggestie is dat Australische banken depositovlucht hebben of zullen ondergaan, bestaat de vrees dat het vertrouwen snel kan worden aangetast en de bankmarges onder druk zullen komen te staan.
Volgens Barrenjoey-analist Jonathan Mott blijft de situatie voor Australische banken stabiel, maar zullen de kredietspreads en de kapitaalkosten blijven stijgen. Dit zal op zijn minst de margedruk waarmee de banken worden geconfronteerd vergroten, terwijl de kredietkwaliteit zal blijven verslechteren.
APRA verplicht banken niet tot risicowegingen, die door elke bank afzonderlijk worden vastgesteld. Het publiceert ook geen van de informatie die het publiekelijk verzamelt en gebruikt het uitsluitend om het risicoprofiel van Australische banken te bepalen.
Risico's van debankieren voor start-ups
Startups hebben al ervaren dat banken door druk op hun marges voorzichtiger worden met het toewijzen van leningen. De verhoogde controle zou ertoe kunnen leiden dat banken de sector als riskanter beschouwen, wat resulteert in zwaardere risicowegingen als excuus om de sector niet te bedienen. Dit zou het voor start-ups moeilijker kunnen maken om hun bankrelaties en activiteiten zoals payroll voort te zetten.
Afgelopen oktober reageerden de Council of Financial Regulators, de Australian Competition and Consumer Commission en AUSTRAC op klachten van de crypto- en fintech-sectoren over het feit dat ze "de-banked" zijn omdat ze buiten de risicobereidheid van banken vallen.
Regelgevers zeiden dat de banken gegevens over de-bankactiviteiten moeten verzamelen en delen, hun processen transparant en eerlijk moeten maken, de regering moeten adviseren over hun risicotolerantie en moeten overwegen te investeren om hun vermogen om deze sectoren te bankieren te verbeteren.
De gevolgen van het schrappen van de aanvullende lijst 70-obligaties van Credit Suisse door de Zwitserse toezichthouder zullen de lokale banken nog meer onder druk zetten. Ze moeten tegen 2026 in totaal XNUMX miljard dollar extra aan verliesabsorberend kapitaal ophalen.
De grote banken hebben echter benadrukt dat de lokale crypto-industrie klein en grotendeels offshore blijft vanwege de bestaande bezorgdheid over de naleving van de strijd tegen het witwassen van geld.
Bron: https://www.cryptopolitan.com/crypto-crackdown-in-australia-as-regulators-fear-svb-style-contagion/