Ondanks de crypto-dip zijn de startups van de bitcoin-infrastructuur rijp voor investeringen

Bitcoin-investeerders hebben zich de eerste helft van 2022 achter de bank verstopt, omdat ze de cryptocurrency hebben gezien vallen 70% sinds zijn hoogste punt ooit van een oogverblindende $ 68,990.90 afgelopen november. En terwijl dappere investeerders en bitcoin-fans 'de dip hebben gekocht', zal de dramatische daling ongetwijfeld veel meer traditionele investeerders hebben afgeschrikt, die zich misschien afvragen of de lang voorspelde crypto-implosie eindelijk is aangebroken.

Maar hoewel het potentieel van bitcoin voor snelle beloningen tijdelijk in het geding kan zijn, moet u de digitale valuta nog niet afschrijven. Veel van de meest opwindende bitcoin-mogelijkheden staan ​​​​nog in de kinderschoenen, met een opwindende golf van startups die doorkomen, die gebruik maken van de unieke eigenschappen voor een reeks producten en diensten, terwijl ze de basis leggen voor een geheel nieuw financieel systeem. Voor VC's en LP's is het een kans om deel te nemen aan deze innovatieve bedrijven terwijl de markt van de kook is.

Bitcoin – geen crypto

Durfkapitaalfirma's hebben geploegd miljarden dollars in crypto-startups in de afgelopen jaren, verraadt hun scattergun-aanpak echter een gebrek aan diepgaande expertise en een gebrek aan zekerheid over de waarschijnlijke winnaars die zullen verschijnen. Maar te midden van al het lawaai heeft bitcoin zich altijd onderscheiden van de crypto-menigte. Het is goed ingeburgerd en wordt veel verhandeld - met beide zakelijke en soevereine adoptie nu lonkt. Ondanks de huidige dip heeft het zichzelf bewezen stabiel, veilig en technologisch uniek te zijn over een langere periode.

As Andreas Howard, Chief Business Development Officer bij bitcoin brokerage firma Bitcoin reserveren, stelt het, "Bitcoin is eerlijk geld. Het is het meest morele monetaire systeem dat we hebben.”

En hoewel bitcoin nog steeds een aantrekkelijke activaklasse vertegenwoordigt voor LP's die willen diversifiëren naar crypto - vooral nu de prijzen laag zijn - ligt misschien de belangrijkste investeringsmogelijkheid ergens anders: het bouwen van de infrastructuur die nodig is om bitcoin te vestigen als het monetaire protocol voor de hele planeet.

Het internet van geld

Volgens Howard: "Hoe meer gebruikers een netwerk heeft, hoe waardevoller het is, en er is een duidelijke parallel tussen Bitcoin, het monetaire protocol, en TCP/IP, het internetprotocol. TCP/IP werd in de jaren '70 gecreëerd, vocht in de 'protocoloorlogen' in de jaren '80, en had duidelijk het winnende netwerkeffect in de jaren '90, waardoor zijn concurrenten overbodig werden. De internetgemeenschap was wendbaar – in staat om zich in maanden te ontwikkelen, wat het Open-Source Initiative jaren kostte – maar het schrikte sommige potentiële gebruikers af omdat niemand 'de baas' leek. Sterker nog, absoluut niemand heeft de leiding over bitcoin. Bitcoin is de TCP/IP van geld.”

Het kernontwerp van Bitcoin is vanaf de eerste dag in steen gebeiteld. Het is beschikbaar als open source-code voor iedereen om te zien, zonder centrale macht die toezicht houdt op de ontwikkeling ervan of het monetair beleid manipuleert. De schaarste kan niet worden gerepliceerd, waardoor het zijn waarde in de loop van de tijd behoudt, terwijl het ook aanzienlijk robuuster en veiliger is dan veel van zijn soortgenoten, dankzij het gedecentraliseerde karakter.

Maar om het monetaire protocol voor alles te worden, is nog een ander kenmerk nodig: het vermogen om te bepalen wie wat bezit en wanneer, precies en onbetwistbaar. Nogmaals, het onveranderlijke grootboek van bitcoin staat in dit opzicht alleen. Het is een unieke technologie die in staat is om de tijdstroom (en dus de overdracht van waarde) in het digitale rijk tot stand te brengen.

Infrastructuur in actie

Als monetair protocol stelt bitcoin ons in staat om overal ter wereld waarde te verzenden met de snelheid van het licht, zonder toestemming en voor een verwaarloosbare prijs. Van het opnieuw ontwerpen van de manier waarop overheden betalingen verrichten tot het toestaan ​​van webmakers om het eigendom van hun inhoud en IP terug te eisen, de potentiële toepassingen zijn al enorm en reiken waarschijnlijk veel verder dan de huidige grenzen van onze verbeelding.

Een geweldige illustratie van startup activiteit die al aan de gang is in deze ruimte is ondoordringbaar.ai, dat een gegevensoverdrachtlaag bovenop bitcoin bouwt die censuurbestendige p2p-gegevensstromen mogelijk zal maken - een wondermiddel voor de rijkdom aan problemen met betrekking tot consumentenprivacy, gegevensbeveiliging, censuur en toezicht. Een ander voorbeeld is Bolt.observer, dat tools bouwt waarmee individuen en instellingen op winstgevende wijze kunnen communiceren met het Lightning Network, wat de weg vrijmaakt voor een groot aantal use-cases in de toekomst.

Innovatie vraagt ​​om investeringen

Om dergelijke toepassingen te realiseren, zijn aanzienlijke investeringen in bitcoin-infrastructuur nodig, inclusief het opschalen van het 'bliksemnetwerk' dat nodig is om bitcoin te gebruiken voor dagelijkse financiële transacties - geen gemakkelijke taak. Een hoge mate van technische expertise is vereist om het netwerk op een commercieel haalbare manier te ontwerpen en te schalen, en dit betekent op zijn beurt dat startups de budgetten nodig hebben om de allerbeste ontwikkelaars en ingenieurs te kunnen werven.

Veel andere potentiële toepassingen zullen zelf aanvullende protocollen vereisen die bovenop bitcoin moeten worden ontwikkeld, op vrijwel dezelfde manier waarop TCP/IP aanleiding gaf tot de IMAP-, STMP- en POP-protocollen die als basis dienen voor e-mail. Het transformatieve potentieel van Bitcoin zal alleen worden gerealiseerd als de startups die verantwoordelijk zijn voor het ontwikkelen van een zeer complexe bitcoin-infrastructuur de financiële steun in een vroeg stadium krijgen die ze nodig hebben.

De kans om eens-in-een-generatie verandering te beïnvloeden

Oprichters die in deze ruimte actief zijn, hebben geduldig kapitaal nodig, van VC's, family offices, succesvolle ondernemers en andere vermogende particulieren met een passie voor innovatie. Deze investeerders gaan voor het lange spel en weten dat succes niet alleen een buitensporig financieel rendement zal opleveren, maar, belangrijker nog, transformationele macro-economische en maatschappelijke verandering mogelijk zal maken.

En, zoals het afgelopen decennium van bitcoin-ontwikkeling heeft bewezen, zullen infrastructuurstartups onderweg veel weerstand ondervinden - van betalingsproviders, de financiële en politieke elite en iedereen met een gevestigd belang bij het handhaven van de status-quo. Oprichters zullen een breed scala aan expertise moeten aanboren om deze hindernissen te nemen, en de aanwezigheid van VC's en LP's met een schat aan sectorervaring van meerdere generaties zou zeer welkom zijn aan de bestuurstafel.

Maar zoals altijd bij durfkapitaalinvesteringen, zullen slechts een handvol startups in de ruimte hun volledige potentieel benutten. Met zoveel ruis die de categorie omhult, vereist het kiezen van winnaars een goed begrip van de technologie - de real-world toepassing en commerciële levensvatbaarheid - en het vermogen om relevante professionele netwerken aan te boren om de vroege bitcoin-bedrijven met de sterkste fundamenten en vooruitzichten op te sporen . Hiervoor is er een groeiend netwerk van gespecialiseerde fondsen die werken om de financieringskloof in een vroeg stadium in de ontwikkeling van bitcoin-infrastructuur te dichten - waaronder ons spin-offfonds, TimeChain.

Dit is het moment om te investeren in Bitcoin-infrastructuur

Het huidige niveau van crypto-verwarring en verkeerde toewijzing van middelen in de VC-wereld is zo groot dat veel potentiële bitcoin-startwaarderingen te laag geprijsd zijn, wat een aantrekkelijke kans biedt voor LP's die op zoek zijn naar investeringen in infrastructuur.

Bitcoin biedt ons zeker de mogelijkheid om veel aspecten van ons monetaire systeem efficiënter en billijker te herontwerpen. En voor LP's kan investeren in langetermijnprojecten voor bitcoin-infrastructuur de perfecte brug zijn naar de crypto-categorie, waardoor ze worden blootgesteld aan de crypto-wereld in een context die nog steeds inherent vertrouwd en inherent lonend aanvoelt.