De ineenstorting van de FTX deed de hele crypto-industrie in november instorten nadat hij faillissement had aangevraagd, en het kostte Sam Bankman-Fried bijna alles wat hij had.
Sindsdien zijn andere uitwisselingen die verband houden met FTX en fondsen op de platforms gedaald, waaronder Alameda Research en BlockFi. De oprichter, Sam Bankman-Fried (SBF), werd later op de Bahama's gearresteerd.
De verhuizing was de eerste concrete actie van toezichthouders om hem verantwoordelijk te houden voor de miljarden die met de beurs verloren gingen.
Na zijn vrijlating op een borgsom van $ 250 miljoen, werden zijn bezittingen in beslag genomen en zijn eigendommen ingenomen door de federale aanklagers. Hij heeft ook verschillende professionele banden verloren, aangezien geen enkel bedrijf of individu met hem en zijn voortdurende verhaal geassocieerd wil worden. En toch is het nog niet voorbij.
Feds nemen bijna $ 700 miljoen aan FTX-activa in beslag
In de derde week van januari 2023, federaal parket in beslag genomen bijna $ 700 miljoen aan activa en contanten verbonden aan Sam Bankman-Fried, voornamelijk Robinhood-aandelen. Deze aandelen staan centraal in een strijd tussen meerdere partijen tussen BlockFi-vertegenwoordigers, SBF zelf, Caribische procederende partijen en de leiding van het FTX-faillissement.
In mei 2022 kondigde SBF aan dat hij een belang van 7.6% had gekocht in Robinhood, wat volgens hem een aantrekkelijke investering was. Volgens het federaal parket kocht SBF aandelen Robinhood met geld van klanten. Hij heeft echter elke verduistering van activa van klanten ontkend.
Met name de in beslag genomen rekeningen waren bij Silvergate Bank, onder FTX Digital Markets, de Bahamaanse dochteronderneming van de beurs, met meer dan $ 6 miljoen. De regering kreeg de activa rond 11 januari in handen. Later maakte Silvergate bekend dat hun klantendeposito's een 70% duik in het vierde kwartaal van 2022.
Nog eens $ 50 miljoen van het geld was bij Moonstone Bank sinds bleek banden te hebben met het FTX-management. Het resterende geld stond op één Binance-account en de andere twee Binance.US-accounts.
De regering heeft echter nog niet bekendgemaakt hoeveel er in elk zit. ED&F Man Capital Market, Inc had in deze periode ook $ 20.7 miljoen in beslag genomen.
Bijna $ 50 miljoen in beslag genomen bij Farmington Bank
Farmington, later omgedoopt tot Moonstone, was slechts een kleine bank op het platteland van Washington met drie werknemers en bood landbouwgerelateerde leningen aan hun klanten. In een stad met minder dan 146 inwoners was het de 26e kleinste bank van de 4800 banken in de Verenigde Staten.
In een rapport uit 2010 van een plaatselijke krant stond dat de bank was gevestigd in een gebouw dat bijna zo groot was als een studio-appartement en geen online bankieren of creditcards aanbood.
In maart 2022 nam SBF echter een belang van $ 11.5 miljoen via Alameda Research, zijn hedgefonds, dat destijds het dubbele was van de totale waarde van de bank. Het management heeft de bank opgezet als een belangrijke operatie voor de marihuana-industrie en digitale activa.
De bank had 32 werknemers en een waardering van $ 115 miljoen, vergelijkbaar met techbanken en startups van trustbanken toen de NYT de verslag. Voordien bereikte het amper $ 10 miljoen aan deposito's in een decennium. Eind 2022 bereikten de deposito's $ 84 miljoen.
Hoewel het zijn naam een paar dagen voor de Alameda-investering veranderde, noemde het cryptocurrencies niet rechtstreeks. Het verklaarde alleen dat het de volgende generatie financiën wilde ondersteunen naarmate deze evolueerde.
Vorige week zei het dat het zou terugkeren naar zijn roots, zijn naam zou veranderen en zou terugkeren naar een gemeenschapsbank. In een verklaring op 18 januari merkte Farmington op dat de verandering in strategie de recente gebeurtenissen in de crypto-activa-industrie weerspiegelt.
Hier zou het geëindigd zijn. Het wordt echter vreemder. Farmington State Bank werd in 2020 gekocht door het bankbedrijf van Jean Chalopin, een mede-maker van Inspector Gadget, een tekenfilm uit de jaren 1980. Daarvoor was hij de voorzitter van Deltec, een cryptobedrijf op de Bahama's dat bekend staat om de handel in Tether stablecoin.
In 2021, hij ontvangen een lening van $ 50 miljoen van het zusterbedrijf van FTX.
Met name begin 2022 nam Alameda een belang van 10% in de bank, ongeveer $ 11.5 miljoen. Deze investering werd geleid door Ramnik Arora, onderdeel van SBF's inner circle. Gebaseerd op een artikel van The Information, was Arora fundamenteel voor het ontwerp van FTX om een monopolie te creëren in de crypto-industrie.
SBF verkoopt zijn huis
Kort nadat de FBI ongeveer $ 700 miljoen van SBF in beslag had genomen, plaatste hij zijn stadshuis met vier slaapkamers en vijf badkamers op de markt voor $ 3.28 miljoen. Met name de noteringswaarde is dezelfde als die van de aankoop.
Volgens beschikbare rapporten kocht SBF's broer Gabe Bankman-Fried het huis in april 2022 via zijn non-profitorganisatie Guarding Against Pandemics.
Het huis is een van de eigendommen die hij bezit. Een maand na zijn uitlevering van de Bahama's aan de VS werd hij vrijgelaten op borgtocht van $ 250 miljoen, die hij had verkregen via het familiehuis van $ 4 miljoen in Palo Alto, Californië. Het is met name hetzelfde huis waar hij huisarrest heeft.
Ogen op $ 400 miljoen in Modulo Capital
Op 26 januari ontdekten de autoriteiten een ander mogelijk bedrijf dat banden had met SBF. Amerikaanse federale aanklagers beweerden dat hij het geld van FTX Exchange had gebruikt om investeren in Modulo Capital, een durfkapitaalbedrijf.
Eerder investeerde Alameda Research $ 400 miljoen in het bedrijf in 2022, wat een van de belangrijkste investeringen van SBF was. Het bedrijf kwam voor het eerst onder de radar van de toezichthouder omdat het een relatief onbekend bedrijf was dat enorme kapitaalsbedragen ophaalde terwijl de sector in moeilijke tijden verkeerde.
De nieuwste bevindingen van SBF-onderzoekers benadrukken dat Modulo Investment waarschijnlijk FTX-klantfondsen gebruikte voor de investering. FTX-advocaten proberen nu toegang te krijgen tot de activa van Modulo om schuldeisers, investeerders en klanten die banden hebben met SBF te betalen.
Modulo Capital ontstond in maart 2022 en werd opgericht door voormalige leidinggevenden van Jane Street, een in New York gevestigd bedrijf waarbij SBF en Caroline Ellison, de CEO van Alameda, ooit werkten. Xiaoyun Zhang, bekend als Lily, is ook een mede-oprichter van het bedrijf en heeft banden met SBF.
Wat biedt de toekomst voor SBF?
Tot nu toe is SBF beschuldigd van acht aanklachten in verband met het witwassen van geld, bankfraude en samenzwering om fraude te plegen. Sindsdien heeft hij echter gepleit niet schuldig aan een van de aanklachten.
Aan de andere kant bekenden de binnenste cirkel van SBF, Caroline Ellison en Gary Wang, en werken ze samen met onderzoekers om FTX-transacties en hun betrokkenheid bij de ineenstorting van de beurs te ontdekken.
Als hij schuldig wordt bevonden, kan SBF worden opgesloten. Op zijn fraudezaken staat onder meer een straf van maximaal 115 jaar.
Bron: https://crypto.news/sbf-assets-still-being-seized-over-gross-mismanagement/